Sau khi mất hơn một phần tư giá trị kể từ mức cao nhất mọi thời đại vào ngày 22 tháng 11, có phải đã đến lúc bắt đáy cổ phiếu Microsoft?
Công ty đã ghi nhận mức doanh thu và lợi nhuận hoạt động kỷ lục vào tháng 3 năm nay. Microsoft (NASDAQ: MSFT) cũng đã xây dựng bộ phận cơ sở hạ tầng đám mây của mình trong vài năm qua và nó đang thành công. Azure và các dịch vụ đám mây khác đã bùng nổ với mức tăng 46% trong năm ngoái và dự kiến sẽ tăng 20% trong năm nay.
Hoạt động mới này cho thấy khả năng của công ty trong việc sử dụng sự thống trị của mình để phát triển thành công vào các lĩnh vực tăng trưởng mới.
Tuy nhiên, cổ phiếu đã tăng không quá tốt. Sau khi mất một phần tư giá trị, tỷ lệ PE của MSFT là thấp nhất kể từ vụ tai nạn tháng 3 năm 2020.
Vì vậy, đây có phải là thời điểm tuyệt vời để mua Microsoft? Một số người gọi nó là đáy. Tuy nhiên, chúng tôi không nghĩ như vậy, ngay cả đối với những nhà đầu tư dài hạn. Dựa trên phân tích kỹ thuật của chúng tôi, MSFT vẫn đang tiếp tục đi xuống.
Cổ phiếu đã hoàn thành một mô hình vai đầu vai khá lớn vào đầu tháng 5 kể từ tháng 8. Lưu ý, khối lượng phân kỳ với hành động giá, suy yếu trong bối cảnh các đợt phục hồi và tăng đột biến trong các đợt bán ra. Sự phân kỳ về khối lượng chứng tỏ rằng giá bị di chuyển bởi một vài giao dịch và có khả năng sẽ không duy trì được đà di chuyển của nó. Giá đã cố gắng tăng trở lại phía trên đường viền cổ - đường xu hướng kết nối các mức thấp nhất của phạm vi - nhưng không thành công trong hai lần, xác nhận Sự di chuyển trở lại và tính toàn vẹn của mô hình.
Giá đã không thể duy trì trên MA 50 tuần, chạm ngưỡng bên dưới, trong bối cảnh vai phải đang phát triển. Tuần này, giá đã giảm trở lại dưới 100 WMA.
WMA 200, ở mức 203 đô la, cho thấy khả năng mất thêm 20%. Trên hết, giá mục tiêu tối thiểu của mô hình— chiều cao của mô hình — ở cùng một mức giá. Thật tình cờ khi các mảnh ghép lại vừa khít với nhau.
Chiến lược giao dịch
Các nhà giao dịch bảo thủ nên đợi giá tạo mức đáy mới, dưới mức giá ngày 14 tháng 6, trước khi mạo hiểm mua bán.
Các nhà giao dịch trung bình có thể đợi giá kiểm tra lại mức cao nhất vào ngày 27 tháng 6 để hạn chế mức chênh lệch trước khi cam kết vị thế bán khống.
Các nhà giao dịch tích cực có thể bán khống ngay bây giờ, miễn là họ có thể chấp nhận những rủi ro. Đây là một ví dụ:
Mẫu Giao dịch - Vị thế bán khống:
Giá vào: $260
Cắt lỗ: $270
Rủi ro: $10
Mục tiêu: $210
Lợi nhuận: $ 50
Tỷ lệ Rủi ro-Lợi nhuận: 1: 5