Metropolitan Bank Holding (MCB) đã báo cáo hiệu suất mạnh mẽ trong quý 4 năm 2024, vượt kỳ vọng của Phố Wall với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,88 đô la, so với dự báo 1,49 đô la. Nhịp đập đáng kể này đã đẩy giá cổ phiếu tăng 6,18% trong giao dịch ngoài giờ. Công ty cũng vượt quá kỳ vọng về doanh thu, báo cáo 71 triệu đô la so với dự báo là 67,46 triệu đô la.
Bài học chính
- EPS của Ngân hàng Metropolitan bị đánh bại 26,2%, thúc đẩy tâm lý thị trường tích cực.
- Tăng trưởng mạnh mẽ về thu nhập lãi ròng và triển vọng biên lãi ròng mạnh mẽ.
- Thoát khỏi kinh doanh BaaS thành công, tập trung vào tích hợp công nghệ.
- Tăng trưởng tiền gửi và cho vay đáng kể, với các khoản vay mới ở mức phiếu giảm giá trung bình 7,8%.
Hiệu suất công ty
Ngân hàng Metropolitan đã thể hiện sức khỏe tài chính mạnh mẽ trong quý 4 năm 2024, với sự gia tăng đáng kể về thu nhập lãi ròng và sự chuyển đổi chiến lược sang các hoạt động dựa trên công nghệ. Sự tập trung của ngân hàng vào cho vay dựa trên mối quan hệ và các khách hàng thương mại chất lượng cao đã củng cố vị thế cạnh tranh của ngân hàng, bất chấp môi trường thị trường đầy thách thức.
Điểm nổi bật về tài chính
- Doanh thu: 71 triệu đô la, tăng từ 67,46 triệu đô la dự báo
- Thu nhập trên mỗi cổ phiếu: 1,88 đô la, tăng từ 1,49 đô la dự báo
- Thu nhập ròng: 21,4 triệu USD
- ROTCE điều chỉnh: 12,3% cho quý 4
Thu nhập so với dự báo
Kết quả quý 4 của Ngân hàng Metropolitan vượt xa kỳ vọng đáng kể, với EPS bất ngờ 26,2%. Điều này đánh dấu hiệu suất mạnh mẽ so với các quý trước, làm nổi bật hiệu quả hoạt động và các sáng kiến chiến lược của công ty.
Phản ứng thị trường
Sau khi công bố thu nhập, cổ phiếu của Ngân hàng Metropolitan đã tăng 6,18%, phản ánh niềm tin của nhà đầu tư vào sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của công ty. Hiệu suất của cổ phiếu là đáng chú ý, đặc biệt là với vị trí của nó trong phạm vi 52 tuần.
Triển vọng & Hướng dẫn
Trong tương lai, Ngân hàng Metropolitan dự kiến biên lãi ròng từ 3,7% đến 3,75% cho năm 2025, với tăng trưởng cho vay dự kiến từ 9-11%. Ngân hàng dự đoán ROTCE cốt lõi là 13% vào quý 4 năm 2025 và đang chuẩn bị cho khả năng cắt giảm lãi suất 125 điểm cơ bản vào tháng Bảy. Thu nhập ngoài lãi dự kiến sẽ vượt quá 10,5 triệu đô la vào năm 2024.
Bình luận điều hành
"Chúng tôi có vị trí rất tốt để tiếp tục tận dụng sự xáo trộn trong lĩnh vực của chúng tôi," Giám đốc điều hành Mark DeFazio cho biết. Giám đốc tài chính Daniel Doherty nói thêm, "Chúng tôi tiếp tục theo dõi và quản lý giá cho vay theo cách sẽ hỗ trợ việc mở rộng NIM hơn nữa."
Hỏi & Đáp
Trong cuộc gọi thu nhập, các nhà phân tích đã hỏi về chiến lược rút tiền gửi GPG của ngân hàng và những lo ngại về chất lượng tín dụng. Các giám đốc điều hành xác nhận không có vấn đề tín dụng đáng kể và nhấn mạnh sự tập trung của họ vào việc mở rộng lợi nhuận và đầu tư công nghệ.
Rủi ro và thách thức
- Thuế suất hiệu quả cao (31-32%) có thể ảnh hưởng đến thu nhập ròng.
- Khả năng cắt giảm lãi suất có thể ảnh hưởng đến biên lãi ròng.
- Chi phí phi lãi vay liên tục dự kiến ở mức 175 triệu đô la - 177 triệu đô la.
- Biến động thị trường và áp lực cạnh tranh trong lĩnh vực ngân hàng thương mại.
- Rủi ro thực hiện liên quan đến tích hợp công nghệ và thay đổi chiến lược.
Bản ghi đầy đủ - Metropolitan Bank Holding (MCB) Q4 2024:
Nhà điều hành hội nghị, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Chào mừng bạn đến với Cuộc gọi thu nhập quý 4 và cả năm 2024 của Ngân hàng Thương mại Metropolitan. Chủ trì cuộc gọi hôm nay từ Ngân hàng Thương mại Metropolitan là Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành và Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính. Cuộc gọi hôm nay đang được ghi âm. Tại thời điểm này, tất cả những người tham gia đã được đặt ở chế độ chỉ nghe và sàn sẽ mở cửa cho các câu hỏi của bạn sau các nhận xét đã chuẩn bị. Trong bài thuyết trình hôm nay, sẽ tham khảo thông báo thu nhập của công ty và bài thuyết trình của nhà đầu tư, các bản sao có sẵn tại mcbankny.com.
Bài thuyết trình hôm nay có thể bao gồm các tuyên bố hướng tới tương lai có thể chịu rủi ro và sự không chắc chắn có thể khiến kết quả thực tế khác biệt đáng kể. Vui lòng tham khảo các thông báo của công ty về các tuyên bố hướng tới tương lai và các thước đo phi GAAP xuất hiện trong bản phát hành thu nhập và bản trình bày của nhà đầu tư. Bây giờ tôi rất vui được chuyển sang Mark DiFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành. Bạn có thể bắt đầu.
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Cảm ơn bạn. Chào buổi sáng và cảm ơn bạn đã tham gia cuộc gọi thu nhập quý 4 của chúng tôi. MCB kết thúc năm với hiệu suất quý 4 rất mạnh mẽ, tạo ra thu nhập ròng là 21.400.000 đô la hoặc 1,88 đô la mỗi cổ phiếu. Thu nhập lãi ròng hàng quý của chúng tôi tăng 16,9% so với quý 4 năm 2023 và thu nhập lãi ròng hàng năm của chúng tôi tăng 13,6% so với cả năm 2023. Trong năm, chúng tôi có 2 sáng kiến lớn đang được tiến hành với một sáng kiến đi đến kết luận và sáng kiến còn lại vẫn đang diễn ra sôi nổi.
Tôi vui mừng thông báo rằng MCB đã thoát khỏi hoạt động kinh doanh BaaS thành công, vốn là một hoạt động kinh doanh bổ sung cho ngân hàng thương mại trong 22 năm qua. Sự ra đi của một doanh nghiệp tích hợp công nghệ như vậy mất 2 năm và tôi vui mừng thông báo rằng chỉ còn một vài nhiệm vụ hoạt động nhỏ. MCB đã thể hiện một trong những thế mạnh cốt lõi của mình thông qua việc thay thế kịp thời và kinh tế cho dòng chảy tiền gửi liên quan. Ngay cả khi chúng tôi thoát khỏi hoạt động kinh doanh BaaS, chúng tôi đã tăng tổng số tiền gửi lên hơn 245.000.000 đô la vào năm ngoái và 705.000.000 đô la kể từ cuối năm 2022. Chúng tôi tin tưởng rằng NCB sẽ tiếp tục mở rộng thị phần của mình trong các ngành dọc tiền gửi đa dạng cũng như bổ sung các ngành dọc bổ sung sẽ thay thế hoàn toàn và vượt quá số dư tiền gửi liên quan đến việc ngừng hoạt động kinh doanh BaaS.
MCB không chỉ quản lý NIM cao hơn trong quý 4 mà chúng tôi tiếp tục kỳ vọng NIM sẽ mở rộng hơn nữa vào năm 2025. Sáng kiến thứ hai, vẫn đang được thực hiện, là đầu tư của chúng tôi vào ngăn xếp công nghệ mới trên toàn nhượng quyền thương mại của chúng tôi. Theo kế hoạch, chúng tôi tiếp tục hy vọng việc tích hợp đầy đủ sẽ được hoàn thành vào cuối năm nay. Chúng tôi đã thấy lợi tức đầu tư trong nền tảng thanh toán của mình. Chúng tôi tin tưởng rằng các công nghệ mới sẽ hỗ trợ và mở rộng quy mô ngân hàng thương mại đa dạng và đang phát triển của MCB trong nhiều năm tới.
Trong khi quản lý các sáng kiến này, MCB tiếp tục chiến lược tăng trưởng bền vững của mình. Chúng tôi tiếp tục quản lý cẩn thận chất lượng tài sản, tối ưu hóa lợi nhuận, đồng thời củng cố hơn nữa sự hiện diện của ngân hàng không chỉ ở New York mà còn ở một số thị trường bổ sung khác. Chúng tôi vẫn tập trung vào năm 2025 và hơn thế nữa, nỗ lực giành thêm thị phần thông qua các kênh truyền thống đồng thời định vị bản thân để tận dụng các cơ hội chiến lược tiềm năng để tăng giá trị cổ đông. Đối với quý 4 và cả năm 2024, ROTCE điều chỉnh lần lượt là 12,3% 12,2%. Chúng tôi vẫn tin tưởng rằng trong suốt 12 tháng đến 18 tháng tới, chúng tôi sẽ đạt được ROTCE ở tuổi thiếu niên được hỗ trợ bởi NIM cốt lõi mạnh mẽ, sẽ đạt 3,75% hoặc 3,8%.
Tất nhiên, những yếu tố này phụ thuộc vào các điều kiện thị trường nằm ngoài tầm kiểm soát của chúng tôi. Chất lượng tài sản vẫn mạnh mẽ. Chúng tôi chưa xác định được bất kỳ xu hướng tiêu cực nào trong bất kỳ phân khúc sản phẩm cho vay, khu vực địa lý hoặc lĩnh vực nào đang ảnh hưởng đến danh mục đầu tư của chúng tôi. Chúng tôi không có tín dụng mới nào và chúng tôi vẫn rất tự tin rằng các bài tập hiện đang diễn ra sẽ được giải quyết thành công vào năm 2025. Chúng tôi tin rằng các chỉ số tín dụng lành mạnh của chúng tôi là kết quả trực tiếp của kỷ luật định giá, bảo lãnh thận trọng và sự đa dạng danh mục đầu tư của MCP.
Hiệu suất của chúng tôi cũng được hỗ trợ bởi sự tập trung độc quyền của chúng tôi vào ngân hàng thương mại dựa trên mối quan hệ với các khách hàng thương mại chất lượng cao và các nhà tài trợ trong các phân khúc ngành mà chúng tôi biết rõ. Cuối cùng, tôi muốn cảm ơn tất cả nhân viên của chúng tôi và Ban lãnh đạo đã tiếp tục cống hiến và nỗ lực để tiếp tục tạo nền tảng cho cam kết của MCB trong việc cung cấp các dịch vụ giá trị gia tăng cho khách hàng và mở rộng hơn cho các cổ đông của chúng tôi. Cảm ơn bạn. Và bây giờ tôi sẽ chuyển nó cho Dan Doherty.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Cảm ơn Mark và chào buổi sáng mọi người. Như Mark đã nói, chúng tôi đã kết thúc năm với một hiệu suất mạnh mẽ trong quý 4. So với quý trước, biên lãi ròng tăng 4 điểm cơ bản lên 3,66%. Tuy nhiên, tương tự như quý 3, hiệu suất đó bao gồm một khoản phí cho vay hoãn lại quá lớn. Trên cơ sở chuẩn hóa, tôi ước tính rằng NIM quý 4 là khoảng 3,55%, so sánh thuận lợi với kết quả chuẩn hóa từ quý trước.
Tôi sẽ đề cập đến hướng dẫn tương lai cả năm 2025 cho NIM và các chỉ số tài chính khác sau một chút. Tuy nhiên, hiện tại, tôi muốn lưu ý rằng việc giảm khoảng 680.000.000 đô la tiền gửi GPG chi phí thấp trong quý 4 đã có trọng lượng rất lớn vào cuối giai đoạn. Do đó, trong quý, số dư trung bình của tài trợ bán buôn là 350.000.000 đô la trong khi số dư ngày 31 tháng 12 là 450.000.000 đô la Bất chấp cơn gió ngược này, tôi hy vọng sẽ in NIM quý 1 cao hơn khoảng 5 điểm cơ bản so với biên chuẩn hóa của quý 4. Tăng trưởng khoản vay trong quý là 137.000.000 đô la Phiếu giảm giá bình quân gia quyền trên khối lượng mới của chúng tôi là khoảng 300.000.000 đô la là 7,8%. Trong tương lai, phiếu giảm giá trung bình gia quyền của các kỳ hạn quý 1 với tổng cộng khoảng 605.000.000 đô la là 6,59% và đối với quý 2, phiếu giảm giá trung bình gia quyền của các kỳ hạn tổng cộng khoảng 360.000.000 đô la là 7,25%.
Phần kỳ hạn của chúng tôi được gia hạn đã chạy ở mức khoảng 90%. Các đường ống cho vay của chúng tôi hiện đang rất đầy đủ vì một số đợt đóng cửa dự kiến vào tháng 12 đã được đẩy sang năm nay. Chúng tôi tiếp tục theo dõi và quản lý giá cho vay theo cách sẽ hỗ trợ việc mở rộng NIM hơn nữa. Chủ yếu là kết quả của việc hoàn thành việc rút khỏi GPG, tổng số tiền gửi đã giảm khoảng 285.000.000 đô la trong quý 4. Tiền gửi có lãi suất tăng khoảng 160.000.000 đô la trong khi tiền gửi không lãi suất giảm khoảng 445.000.000 đô la Các ngành dọc đô thị, EB-five và tiền gửi bán lẻ đã trải qua phần lớn sự tăng trưởng trong quý.
Trong năm, tiền gửi đã tăng hơn 900.000.000 đô la sau khi trừ dòng tiền GPG. Quan trọng hơn, triển vọng tăng trưởng trên các ngăn xếp dọc tiền gửi của chúng tôi, đặc biệt là các ngành dọc ký quỹ EB-five, HOA, muni và 1031 là mạnh mẽ. Như Mark đã đề cập, chất lượng tài sản vẫn mạnh mẽ và không có xu hướng tiêu cực nào có thể xác định được trong danh mục đầu tư. Dự phòng trong quý 4 phù hợp với tăng trưởng cho vay. Thu nhập phi lãi cho quý 4 là 4.400.000 đô la Sự sụt giảm trong quý liên kết là 1.900.000 đô la chủ yếu liên quan đến sự sụt giảm thu nhập GPG.
Doanh thu liên quan đến GPG là khoảng 2.100.000 đô la trong quý, giảm 1.400.000 đô la so với quý 3. Không có doanh thu GPG nào được dự tính trong tương lai. Chi phí phi lãi vay tổng cộng là 38.200.000 đô la trong quý 4, giảm khoảng 6,2% so với quý 3 không bao gồm tác động của dự trữ thanh toán được thiết lập trong quý 3. Một lần nữa, không bao gồm tác động của dự trữ thanh toán, chi phí phi lãi vay đã tăng khoảng 4.200.000 đô la so với quý 4 của năm 203. Trong quý 4, các chi phí liên quan đến sáng kiến chuyển đổi kỹ thuật số và các chi phí một lần khác có tổng cộng khoảng 900.000 đô la Trong năm, chi phí hoạt động tổng cộng là 164.100.000 đô la không bao gồm dự trữ thanh toán 9.500.000 đô la.
Thuế suất hiệu quả trong quý là khoảng 31,7%. Trong bộ bài nhà đầu tư của chúng tôi, chúng tôi có một bước đi giảm GAAP so với hiệu suất tài chính đã điều chỉnh. Chúng tôi khuyên bạn nên xem xét điều đó. Hướng dẫn năm 2025, một vài điểm nổi bật cho năm 2025. Trước hết, chúng tôi dự kiến sẽ đạt hoặc gần mức ROTCE cốt lõi là 13% vào quý 4 năm 2025.
Tăng trưởng khoản vay theo kế hoạch của chúng tôi là 9% đến 11% so với cuối năm 2024. Giả định tài trợ cho tăng trưởng khoản vay đó thường là tăng trưởng tiền gửi chung được định giá ở Fed Funds trừ 100. NIM cả năm dự kiến sẽ là 3,7% đến 3,75% và chúng tôi đang giả định cắt giảm lãi suất 125 điểm cơ bản vào tháng 7 trong dự báo đó. Chúng tôi kỳ vọng thu nhập phi lãi sẽ tăng hơn 10.500.000 đô la vào năm 2024. Cuối cùng, chúng tôi dự kiến chi phí không lãi hàng năm từ 175.000.000 đến 177.000.000 đô la Cho phép tôi hướng dẫn bạn các động lực chính của dự báo OpEx tăng.
Hướng dẫn chi phí không lãi vay của chúng tôi cho năm 2025 bao gồm khoảng 11.000.000 đô la chi phí một lần liên quan đến dự án chuyển đổi kỹ thuật số của chúng tôi và các sáng kiến CNTT mới khác dự kiến hoàn thành trong năm nay. Chi phí dự kiến liên quan đến sáng kiến chuyển động ngân hàng hiện đại là 7.000.000 đô la Con số này cao hơn khoảng 1.500.000 đến 2.000.000 đô la so với hướng dẫn trước đó vì thời gian, về cơ bản là công việc ban đầu được lên kế hoạch hoàn thành vào năm 2024 và có hiệu lực đã được đẩy sang năm nay. Chúng tôi cũng dự báo các chi phí dự án CNTT khác từ 3.500.000 đến 4.000.000 đô la Hai sáng kiến chính thúc đẩy các chi phí một lần mới này là: thứ nhất, một bản cập nhật cơ sở hạ tầng lớn với việc thiết kế lại hoàn toàn mạng và mở rộng các trung tâm dữ liệu của chúng tôi, cho phép dung lượng lớn hơn và tăng cường khả năng phục hồi Và thứ hai, các sáng kiến quản trị dữ liệu và bảo mật dữ liệu. Những sáng kiến này chủ yếu liên quan đến việc tiếp tục triển khai các công cụ bảo mật hiện đại và khung quản trị dữ liệu phù hợp với kỳ vọng quy định hiện tại. Hơn nữa, một khoản chi phí không lãi vay đáng chú ý khác là những gì trên thực tế là sự gia tăng chi phí cấp phép.
Chúng ta sẽ thấy tổng mức tăng khoảng 4.000.000 đô la hàng năm khi thu nhập hàng quý tăng khoảng 1.250.000 đô la từ lợi nhuận của giới hạn đã bị dập tắt vào tháng 2022 năm 2022 sẽ chấm dứt vào tháng Hai. Đáng chú ý là đây là một điều chỉnh không được dự tính trong bất kỳ hướng dẫn nào trước đây của tôi. Trên dòng lợi ích và phúc lợi cho năm 2025, sự đồng thuận cho mức tăng so với cùng kỳ năm ngoái đối với lợi ích và phúc lợi tương đương với khoảng 4,3%. Kinh nghiệm thực tế của chúng tôi hàng năm dự kiến sẽ gần 10% khi chúng tôi tiếp tục xây dựng một đội ngũ quản lý và nhân viên sẵn sàng hỗ trợ một tổ chức lớn hơn nhiều. Thuế suất hiệu quả dự kiến sẽ nằm trong khoảng từ 31% đến 32%.
Tại thời điểm này, tôi sẽ quay lại cuộc gọi cho tổng đài viên của chúng tôi để có câu hỏi và
Nhà điều hành hội nghị, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Cảm ơn bạn. Câu hỏi đầu tiên của chúng tôi đến từ Chris O'Connell với KBW. Xin hãy tiếp tục.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Vì vậy, tôi chỉ muốn
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: hãy chắc chắn rằng tôi đã nghe đúng. Bạn có nói rằng các đợt khởi tạo mới vào quý 4 sẽ đạt 780 năng suất? Đúng.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Được rồi, tuyệt vời. Và chúng tôi tiếp tục giám sát quản lý sự lây lan về mức đó. Vì vậy, mong đợi tất cả những thứ khác bằng nhau rằng đó là một loại hợp lý từ 7,50 đến 7,75 có lẽ là một nơi hợp lý cho các nguồn gốc hướng tới tương lai.
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Được rồi, tuyệt vời. Và sau đó cho đến
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: chỉ vì hơi khó khăn để giải quyết việc rút khỏi GPG, cô lập tác động chỉ với lãi suất với việc Fed cắt giảm trong quý này. Các bạn nghĩ thế nào về lợi ích hàng quý từ việc cắt giảm 25 điểm cơ bản trên cơ sở tiếp tục hiện nay?
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Mỗi lần cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản tương đương với khoảng 5 điểm cơ bản cho mỗi lần cắt giảm 25 điểm cơ bản, có thể nhiều hơn một chút, nhưng hãy sử dụng 5 điểm như một trình giữ chỗ.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Được rồi, tuyệt vời. Và sau đó, các bạn đã nói về các ngành dọc mà các bạn đã thực hiện về mặt tiền gửi và một số cơ hội mới trong các ngành dọc bổ sung có lẽ trong suốt năm 2025 để giúp thay thế dòng chảy GPG gần đây theo thời gian. Bạn có thể mở rộng các cơ hội mà bạn đang thấy ở đó, có thể là những cơ hội lớn nhất ở đâu và nếu có các sáng kiến mới đang diễn ra, chỉ có bất kỳ màu sắc nào xung quanh những gì đó có thể là gì?
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Chris, tôi nghĩ chúng tôi đã chứng minh rằng chúng tôi vẫn còn rất nhiều đường băng với các ngành dọc tiền gửi hiện có trên toàn bộ nhượng quyền thương mại. Và chúng tôi đã làm rất tốt trong bộ bài nhà đầu tư của mình để bạn xem và xem tất cả chúng là gì. Chúng tôi luôn làm việc trên các sáng kiến mới và cơ hội mới thực sự hiện tại vào thời điểm này, năm 2026 và 2027. Chúng tôi rất tự tin rằng chúng tôi sẽ tài trợ cho tăng trưởng khoản vay của mình thông qua các khoản tiền gửi cốt lõi và chúng tôi sẽ thay thế GPG, các khoản tiền gửi còn lại vào năm 2025 chỉ bằng các sáng kiến hiện có của chúng tôi. Vì vậy, nhiều hơn nữa sẽ đến với những điều mới mẻ theo nghĩa đó và lập hồ sơ chúng ở đây.
Nhưng ngay bây giờ, chúng tôi đang tập trung vào năm 2026 'hai mươi bảy về các sáng kiến mới.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Hiểu rồi. Và đối với chi phí tiền gửi, tôi tự hỏi liệu bạn có số tiền gửi giao ngay có lãi suất cho tháng 12 không?
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Tôi không có điều đó, Chris, nhưng tôi sẽ rất vui khi nhận được điều đó cho bạn. Tôi không có cơ sở tại chỗ. Đối với quý, nó là 3,15 cho quý, nhưng tôi không có nó là tháng 12.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Được rồi. Và sau đó chỉ về mặt chi phí, việc xây dựng bổ sung trong suốt năm 2025.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Vì vậy, chúng ta có nên nghĩ về việc tôi đoán không, chỉ cần cố gắng
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: để suy nghĩ về việc tỷ lệ chạy kết thúc ở đâu khi chúng ta bước vào năm 2026? Ý tôi là, nếu bạn loại bỏ chi phí một lần là 11.000.000 đô la thì 41.000.000 đô la trên cơ sở hàng quý có phải là một tỷ lệ rút lui tốt cho các chi phí vào năm 2026 không?
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Tôi hy vọng rằng điều đó hơi cao, nhưng một lần nữa bạn bắt đầu bằng cách gọi nó là 170 5 và bạn lùi lại 10, bạn đang ở mức 165. Tôi nghĩ rằng chúng ta có phạm vi để đi thấp hơn một chút so với mức đó và kế hoạch trong tương lai sẽ tập trung rất nhiều vào việc quản lý OpEx tổng thể ở mức tổng cộng khoảng 5% với tốc độ tăng trưởng khoảng 5%. Vì vậy, đó là rất nhiều khi chúng ta có tất cả những người đếm thời gian này phía sau, đó là kế hoạch trong tương lai.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Được rồi. Điều đó rất hữu ích. Và sau đó cuối cùng
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: một
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Đối với tôi, các bạn chỉ là các bạn đã đưa ra một chút màu sắc xung quanh hướng đi của ROTC theo thời gian và vào cuối năm 25. Tôi chỉ tự hỏi điều gì ngay cả khi chúng chỉ là loại giả định tín dụng lỏng lẻo có lẽ đang được đưa ra xung quanh đó?
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Giả định tín dụng? Ý bạn là gì?
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Chúng tôi không phát hiện ra bất kỳ xu hướng tiêu cực hoặc tín dụng nào đang xấu đi đến mức chúng tôi kỳ vọng chúng sẽ không hoạt động trong suốt năm 2025. Do đó, chúng tôi không có giả định khấu trừ tín dụng trong dự báo.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Được rồi, tuyệt vời. Đánh giá cao thời gian. Cảm ơn bạn.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Cảm ơn, Chris. Cảm ơn, Chris.
Nhà điều hành hội nghị, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Cảm ơn bạn. Và chúng tôi sẽ đưa ra câu hỏi tiếp theo của Mark Fitzgibbon với Piper Sandler. Xin hãy tiếp tục.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Xin chào, các bạn. Xin chào.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Chào buổi sáng.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Chào buổi sáng, Mark. Dan, chỉ
Mark Fitzgibbon, Nhà phân tích, Piper Sandler: để làm rõ, chi phí hoạt động từ 175.000.000 đến 177.000.000 đô la, bao gồm 11.000.000 đô la các khoản phí mà bạn dự kiến sẽ thực hiện trong năm nay liên quan đến đầu tư công nghệ?
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Đúng vậy.
Mark Fitzgibbon, Nhà phân tích, Piper Sandler: Được rồi, được rồi, tuyệt vời. Thứ hai, và có vẻ như bạn có khoảng 92.000.000 đô la tiền gửi GPG vào cuối năm và rõ ràng là có một chút thu nhập từ phí trong quý 4. Bạn đang nói rằng tất cả các khoản tiền gửi đó sẽ biến mất trong quý 1 và về cơ bản nó sẽ là thu nhập phí bằng 0?
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Đúng vậy. Được rồi, tuyệt vời.
Mark Fitzgibbon, Nhà phân tích, Piper Sandler: Tôi tự hỏi
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Tôi xin lỗi, hãy tiếp tục.
Mark Fitzgibbon, Nhà phân tích, Piper Sandler: Tôi đã
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: sẽ nói rằng sẽ thật tuyệt vời nếu họ ở lại vì chúng không có chi phí, nhưng về cơ bản, chúng tôi đang mô hình hóa chúng ra khỏi cửa trong vòng 60 ngày tới.
Mark Fitzgibbon, Nhà phân tích, Piper Sandler: Được rồi. Và tiếp theo, tôi tự hỏi liệu bạn có thể cung cấp cho chúng tôi thông tin cập nhật về bất kỳ xu hướng chính nào mà bạn đang thấy trong không gian cơ sở điều dưỡng lành nghề, với sự thay đổi trong các cơ quan quản lý mới hay không. Có suy nghĩ nào ở đó không? Bất kỳ nhận xét nào về việc nó có thể ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh đó như thế nào?
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Chúng tôi chưa thấy hoặc nghe nói về bất kỳ điều gì mà chúng tôi dành nhiều thời gian với các nhà khai thác của mình. Gần đây, chúng tôi đã dành rất nhiều thời gian với họ để nói về màn trình diễn của họ vào năm 2024, điều này thật phi thường. Ngoài việc chỉ cảm thấy lạc quan, nói chung, không ai tính đến lợi nhuận cao hơn do chính quyền mới. Now, nó đang chặn và giải quyết và giành được nhiều thị phần hơn và tất cả họ đều hào hứng với việc xây dựng và mở rộng dấu ấn của mình. Nhưng không có gì cụ thể gắn liền với chính quyền mới ngoài cảm giác hài lòng về nó.
Mark Fitzgibbon, Nhà phân tích, Piper Sandler: Tuyệt vời. Cảm ơn bạn.
Nhà điều hành hội nghị, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Cảm ơn bạn. Và chúng tôi sẽ đưa ra câu hỏi tiếp theo từ Fadi Strickland với Tập đoàn Hovde. Xin hãy tiếp tục.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Xin chào, chào buổi sáng. Chỉ muốn làm rõ về hướng dẫn lề. Tôi nghĩ cách suy nghĩ về điều đó, ý tôi là, bạn đã nói rằng quý 1 sẽ cao hơn 5 điểm cơ bản so với lãi suất bình thường hóa cốt lõi. Vì vậy, điều đó có nghĩa là chúng ta kỳ vọng tỷ suất lợi nhuận sẽ tăng từ khoảng 360.000.000 đô la trong quý 1 lên 370.000.000 đô la vào cuối năm bao gồm 1 lần cắt giảm lãi suất vào giữa năm, đó có phải là tôi hiểu đúng không?
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Được rồi. Vì vậy, hai phần cho câu hỏi. Quý 1, cao hơn 5 điểm cơ bản so với quý 4 bình thường. Vì vậy, điều đó đưa bạn đến bối cảnh 3,6%. Trong năm, chúng tôi tính từ 3,70% đến 3,75%, có nghĩa là chúng tôi kết thúc năm ở phía bắc có thể gần 3,80 Đó một lần nữa là một lần cắt giảm lãi suất vào tháng Bảy.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Hiểu rồi. Và sau đó chỉ muốn hỏi liệu bạn có thấy bất kỳ xu hướng nào khác nhau về tỷ lệ lấp đầy, đặc biệt là ở văn phòng hay không. Có vẻ như việc trở lại văn phòng đã tăng tốc một chút. Tôi chỉ tò mò liệu bạn có thấy điều đó trong số khách hàng của mình hay không.
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Một chút, nhưng đó là một cuộc thảo luận rộng hơn về loại tòa nhà văn phòng. Nếu đó là một tòa nhà văn phòng hạng A, nó có ở Midtown, nó có ở Midtown South, nó có phải là Trung tâm thành phố không? Vì vậy, câu trả lời là có, nhưng nó khác nhau tùy thuộc vào tòa nhà văn phòng cụ thể và vị trí của nó. Tuy nhiên, những lá cây quan trọng hiện nay tích cực hơn so với những quý gần đây hoặc những tháng gần đây.
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: Hiểu rồi. Và chỉ một điều cuối cùng cho tôi. Có vẻ như bạn đã có thể nhận được lợi nhuận khá tốt từ các khoản vay mới. Nhưng bạn có thấy điều gì khác biệt về áp lực giá cả cạnh tranh, bất kỳ bảo hiểm mới nào hoặc bất cứ điều gì tương tự có thể khiến lợi nhuận thấp hơn hoặc nhanh hơn một chút không?
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Không. Chúng tôi không thực sự thấy bất kỳ áp lực cạnh tranh nào trong việc tiếp tục phát triển kinh doanh của mình và có vẻ như rất nhiều ngân hàng đang bị mắc kẹt trong tình trạng trì trệ ở đây khi cố gắng tái cấu trúc bảng cân đối kế toán của họ. Vì vậy, chúng tôi có rất nhiều gió trong cánh buồm của mình và chúng tôi tiếp tục phục vụ các khách hàng thương mại đang tìm cách xây dựng sự giàu có. Vì vậy, không, chúng tôi không có những áp lực cạnh tranh như vậy.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Tôi có thể thêm một giai thoại ở đó rằng hàng tuần, tôi gửi hướng dẫn giá cho người cho vay. Và cho đến nay trong năm nay, tôi không có ai đến văn phòng của tôi và nói, chúng tôi phải làm gì đó về điều đó. Vì vậy, cho đến nay vẫn ổn. Không có áp lực rõ ràng nào có thể khiến chúng tôi thắt chặt chênh lệch ít nhất là trong thời điểm hiện tại.
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Được rồi, tuyệt vời. Cảm ơn, Mark
Chris O'Connell, Nhà phân tích, KBW: và Dan. Đánh giá cao việc trả lời câu hỏi của tôi.
Daniel Doherty, Phó Chủ tịch Điều hành kiêm Giám đốc Tài chính, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Cảm ơn Fady. Cảm ơn bạn, Fady.
Nhà điều hành hội nghị, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Cảm ơn bạn. Điều này kết thúc thời gian được phân bổ cho các câu hỏi. Bây giờ tôi muốn chuyển cuộc gọi cho Mark DiFazio để có bất kỳ nhận xét bổ sung hoặc kết thúc nào.
Mark DeFazio, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Tôi chỉ muốn cảm ơn từng người trong số các bạn vì sự hỗ trợ và sự tin tưởng liên tục của bạn vào ban quản lý và Hội đồng quản trị. Sau khi kỷ niệm năm 2024, 25 năm hoạt động thành công lịch sử hoạt động, hôm nay tôi cảm thấy lạc quan hơn bao giờ hết. Cơ hội ngày nay lớn hơn bao giờ hết Với các công nghệ mới đi vào các dịch vụ tài chính, thực sự có một thời điểm thú vị để tham gia vào ngân hàng. Và tôi rất vui vì chúng tôi không bị trì trệ và chúng tôi đang tìm cách phát triển. Và đó là kết quả của việc quản lý hoạt động kinh doanh của chúng tôi đúng cách trong nhiều năm qua.
Vì vậy, chúng tôi có vị trí rất tốt để tiếp tục tận dụng sự xáo trộn trong lĩnh vực của chúng tôi và cũng tiếp tục tạo ra thị phần trong vài năm tới. Vì vậy, cảm ơn bạn một lần nữa và mong được nói chuyện với từng người trong số các bạn tại cuộc họp hàng quý tiếp theo.
Nhà điều hành hội nghị, Ngân hàng Thương mại Metropolitan: Điều này kết thúc cuộc gọi hội nghị và webcast hôm nay. Bạn có thể tìm thấy kho lưu trữ webcast của cuộc gọi này tại www.mcbankny.com. Vui lòng ngắt kết nối đường dây của bạn vào thời điểm này và có một ngày tuyệt vời.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.