Vietstock - VN30 Futures 15/08: Tránh giữ vị thế qua đêm
Sự điều tiết ổn định của nhóm Large Cap sẽ tiếp tục hỗ trợ cho xu hướng tăng trưởng của chỉ số cơ sở. Cơ hội sẽ tiếp tục mở ra cho các vị thế mua và basic của VN30F1808 cũng đang ủng hộ cho kịch bản này. Tuy vậy, tình trạng mở rộng basic của hợp đồng này sẽ đồng thời tạo rủi ro lớn cho hoạt động nắm giữ vị thế qua đêm trên thị trường.
I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN PHÁI SINH NGÀY 14/08/2018
- Các hợp đồng phái sinh đồng loạt tăng điểm trong phiên hôm nay. VN30F1808 (F1808) đạt 959.30 điểm. VN30F1809 (F1809) dừng ở mức 958.80 điểm. Hiện tại chỉ số cơ sở VN30-Index đang ở mức 965.60 điểm. Basic của F1808 đạt +6.30 điểm.
- Chiến lược tổng thể trong phiên hôm nay tiếp tục đến từ vị thế mua sau khi VN30-Index kết thúc quá trình rung lắc trong phiên. Điểm mua hợp lý nhất đến từ lần kiểm định ngưỡng tham chiếu lần thứ 3 trong khoảng thời gian cuối phiên sáng và đầu phiên chiều.
- Với việc nhóm Large Cap neo giữ chỉ số rất tốt, các vị thế mua sẽ có nhiều điểm mua tốt trong phiên ngày mai. Yếu tố đáng lo ngại đến từ thời điểm lựa chọn mở vị thế sẽ khó nhằn hơn khi sự bất ổn định đã thể hiện ở nhóm ngân hàng. Sự phân hóa của nhóm ngân hàng cùng một số trụ lớn khác như VNM, VIC… sẽ khiến tình trạng rung lắc phức tạp hơn. Basic của F1808 vẫn giữ trạng thái mở rộng lớn cho thấy giới đầu tư chấp nhận chiết khấu cho các rủi ro trong phiên ngày mai.
- Sự mở rộng lớn của basic F1808 cũng sẽ tạo rủi ro rất lớn cho các vị thế giữ lệnh qua đêm khi sự hiệu chỉnh basic chắc chắn sẽ diễn ra nhiều hơn trong hai phiên tới và phổ biến nhất là trong các phiên ATO và ATC.
- Như vậy, sự điều tiết ổn định của nhóm Large Cap sẽ tiếp tục hỗ trợ cho xu hướng tăng trưởng của chỉ số cơ sở. Cơ hội sẽ tiếp tục mở ra cho các vị thế mua và basic của VN30F1808 cũng đang ủng hộ cho kịch bản này. Tuy vậy, tình trạng mở rộng basic của hợp đồng này sẽ đồng thời tạo rủi ro lớn cho hoạt động nắm giữ vị thế qua đêm trên thị trường.
Biến động VN30F1808 và VN30-Index
Nguồn: VietstockFinance
II. ĐỊNH GIÁ HỢP LÝ CÁC HỢP ĐỒNG TƯƠNG LAI
Nguồn: VietstockFinance
III. PHÂN TÍCH KỸ THUẬT CHỈ SỐ VN30-INDEX
VN30-Index – Duy trì đà tăng tích cực
Sau khi vượt qua ngưỡng kháng cự quan trọng 950 điểm, VN30-Index vẫn tiếp tục giữ vững đà tăng trong phiên 14/08/2018.
Chỉ số đang bám sát dải băng trên của Bollinger Bands cho thấy tín hiệu phục hồi được duy trì.
Kháng cự mới của VN30-Index là vùng tâm lý 1,000-1,030 (đỉnh cũ lập vào tháng 6/2018).
Đồ thị biến động của VN30 theo khung thời gian daily
Phòng Tư vấn Vietstock
