Vietstock - VN30 Futures 13/02: Cẩn trọng với vị thế mua VN30F1802
Với sự hạn chế giao dịch trước kỳ nghỉ lễ, thanh khoản thị trường phái sinh có thể tiếp tục sụt giảm trong phiên ngày mai. Bên cạnh đó, giới đầu tư cũng cần cẩn trọng trước rủi ro đến từ vị thế mua VN30F1802 trong phiên giao dịch cuối cùng của hợp đồng này.
I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN PHÁI SINH NGÀY 12/02/2018
- Các hợp đồng phái sinh đồng loạt tăng điểm trong phiên hôm nay. VN30F1802 (F1802) đóng cửa tăng 3.90%, đạt 1,039 điểm. Trong khi đó, VN30F1803 (F1803) tăng 3.58%, dừng tại 1,041 điểm. Hiện tại chỉ số cơ sở VN30-Index đang ở mức 1,034.76 điểm.
- Tổng thanh khoản của thị trường phái sinh sụt giảm 38.63% so với phiên liền trước. Cụ thể, khối lượng giao dịch F1802 giảm 51.11%, đạt 13,958 hợp đồng được khớp lệnh. Trong khi F1803 đạt 6,661 hợp đồng, tăng 25.02%.
- Khối lượng mở (OI) của F1802 đạt 2,643 hợp đồng, giảm 249 hợp đồng. Basic của F1802 đạt -4.24 điểm trong phiên hôm nay.
- Diễn biến của thị trường phái sinh không có nhiều yếu tố đột biến trong phiên hôm nay. F1802 bám sát với diễn biến của thị trường cơ sở trong tuần lễ đáo hạn của hợp đồng này.
- Thanh khoản của thị trường phái sinh sụt giảm mạnh trong phiên hôm nay. Bên cạnh sự sụt giảm thanh khoản của F1802 khi ngày mai hợp đồng này sẽ đáo hạn thì việc thị trường bước vào kỳ nghỉ lễ dài cũng là nhân tố khiến tổng thanh khoản sụt giảm. Có thể thấy F1803 không thu hút mạnh dòng tiền trong phiên hôm nay.
- Về F1802, điểm cần lưu ý nhất đối với hợp đồng này đến từ mức basic âm 4.24 điểm. Với khoảng cách basic âm như hiện tại, hoạt động hiệu chỉnh basic sẽ phải được tăng cường trong phiên ngày mai. Quá trình hiệu chỉnh sẽ tạo rủi ro lên các vị thế mua khi biên lợi nhuận của bên mua sẽ bị co hẹp.
Biến động VN30F1802 và VN30-Index
Nguồn: VietstockFinance
II. ĐỊNH GIÁ HỢP LÝ CÁC HỢP ĐỒNG TƯƠNG LAI
Nguồn: VietstockFinance
III. PHÂN TÍCH KỸ THUẬT CHỈ SỐ VN30-INDEX
VN30-Index – Thử thách EMA 100
VN30-Index tăng trưởng mạnh trong phiên giao dịch 12/02/2018, chỉ số đóng cửa tại mức cao nhất ngày và tiến sát đường EMA 100 cho thấy xu hướng được dẫn dắt bởi bên mua.
Stochastic Oscillator và MACD đi lên mạnh mẽ sau khi phá vỡ đường signal nên rủi ro điều chỉnh được giảm bớt.
Chỉ số đóng cửa trở lại trên đường middle của Bollinger Bands và chỉ báo này bắt đầu bung nén trở lại hàm ý tích cực về sự quay lại của giai đoạn tăng trưởng.
Hỗ trợ mạnh trong ngắn hạn là ngưỡng 990-1,000 điểm (gần đỉnh cũ tháng 12/2017). Trong khi vùng 1,040-1,060 điểm (đường MA 50) sẽ là kháng cự mạnh.
Đồ thị biến động của VN30 theo khung thời gian 1 giờ
IV. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG PHÁI SINH NGÀY 12/02/2018
Nguồn: VietstockFinance
Phòng Tư vấn Vietstock
