Mỹ cảnh báo áp thuế lên đến 100% đối với các quốc gia mua dầu của Nga
Hôm thứ Tư, JPMorgan đã hạ cấp cho Quidel Corp. (NASDAQ: QDEL), chuyển xếp hạng cổ phiếu của nhà sản xuất chăm sóc sức khỏe chẩn đoán từ Trung lập sang Thiếu cân. Công ty cũng giảm đáng kể mục tiêu giá xuống còn 37 đô la từ 66 đô la trước đó. Sự điều chỉnh này diễn ra sau báo cáo của Quidel về sự sụt giảm đáng kể cả biên lợi nhuận và thu nhập quý IV/2023, cùng với hướng dẫn năm 2024 không đạt kỳ vọng.
Các tiết lộ tài chính gần đây của Quidel cho thấy thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh cho năm 2024 dự kiến thấp hơn 46% so với mức trung bình của ước tính thị trường. Dự báo doanh thu trong năm nằm trong khoảng từ 2,76 tỷ USD đến 3,07 tỷ USD, so với kỳ vọng của Phố là 2,95 tỷ USD. Triển vọng của công ty bao gồm sự sụt giảm doanh thu tiền tệ không đổi (cc), với doanh thu phi hô hấp được dự đoán sẽ tăng 4-6% cc, không bao gồm một số cơn gió ngược nhất định. Tuy nhiên, dự báo doanh thu cho năm 2024 ở mức 460-730 triệu USD, giảm so với 715 triệu USD vào năm 2023.
EBITDA điều chỉnh năm 2024 được đặt ở mức 565-720 triệu USD, thấp hơn đáng kể so với dự báo của Phố là 801 triệu USD. Điều này chuyển thành biên EBITDA đã điều chỉnh ở mức 21-24%, giảm so với mức cao nhất được truyền đạt trước đó và hướng dẫn dài hạn là 27-29% được chia sẻ tại ngày phân tích 22 tháng 12. Ngoài ra, EPS điều chỉnh dự kiến sẽ nằm trong khoảng từ 2,40 đến 3,07 đô la, trái ngược hoàn toàn với ước tính của Phố là 5,07 đô la.
Tỷ suất lợi nhuận và EPS đã điều chỉnh của Quidel một phần là do kỳ vọng sửa đổi đối với doanh thu COVID đặc hữu, hiện được dự đoán là 200 triệu đô la trong những năm tiếp theo, giảm so với phạm vi trước đó là 200-400 triệu đô la. Bản sửa đổi này cho thấy một cơn gió ngược biên độ 300-400 điểm cơ bản so với các giả định trước đó. Hơn nữa, công ty dự kiến pha loãng biên lợi nhuận 100 điểm cơ bản từ việc mở rộng quy mô sản xuất Savanna vào năm 2024 trước mùa hô hấp quý IV.
Nhìn về phía trước đến năm 2025, Quidel hy vọng sẽ trở lại biên EBITDA được điều chỉnh cao 20% thông qua các sáng kiến giảm chi phí đáng kể, thoát khỏi hoạt động kinh doanh sàng lọc nhà tài trợ của Hoa Kỳ và thành công dự kiến của dòng sản phẩm Savanna, dự kiến sẽ tạo ra hơn 250 triệu đô la doanh thu hàng năm ba năm sau khi ra mắt. Điều đáng chú ý là các mục tiêu ký quỹ năm 2025 dựa trên tối thiểu 200 triệu đô la doanh thu COVID đặc hữu, một con số đã liên tục giảm trong những năm qua.
Trước những diễn biến này, cổ phiếu của Quidel đã giảm 35% sau khi thị trường đóng cửa, trong khi Quỹ SPDR ngành chăm sóc sức khỏe (XLV) vẫn ổn định. Lập trường sửa đổi của JPMorgan phản ánh những lo ngại về khả năng hiển thị tỷ suất lợi nhuận cốt lõi của Quidel và hồ sơ EPS đã điều chỉnh và những rủi ro tiềm ẩn liên quan đến thị trường cạnh tranh cho việc tăng cường sản phẩm của Savanna.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Kết quả và hướng dẫn tài chính mới nhất của Quidel Corporation (NASDAQ: QDEL) đã vấp phải sự hoài nghi của các nhà phân tích, như được phản ánh trong việc hạ cấp gần đây của JPMorgan. Nền tảng InvestingPro cung cấp những hiểu biết bổ sung có thể giúp các nhà đầu tư hiểu được những thách thức và tiềm năng phía trước đối với Quidel. Theo dữ liệu của InvestingPro, vốn hóa thị trường của Quidel đã điều chỉnh lên khoảng 2,95 tỷ đô la, với doanh thu mười hai tháng là 2,997 tỷ đô la. Mặc dù vậy, công ty đã trải qua sự sụt giảm doanh thu 8,21% trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2023.
InvestingPro Tips cho thấy các nhà phân tích thận trọng, với ba nhà phân tích điều chỉnh thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới và dự đoán thu nhập ròng sẽ giảm trong năm nay. Hơn nữa, công ty đã không có lãi trong mười hai tháng qua, mặc dù có dự đoán rằng nó sẽ trở lại có lãi trong năm. Cũng cần lưu ý rằng Quidel không trả cổ tức cho các cổ đông, đây có thể là một cân nhắc cho các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.
Các số liệu cho thấy tỷ lệ P / E cao đáng chú ý ở mức -441,61, cho thấy thị trường trước đây đã trả phí bảo hiểm cho sự tăng trưởng dự kiến đã không thành hiện thực trong ngắn hạn. Tuy nhiên, hệ số P/E điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 4/2023 ở mức hợp lý hơn là 54,57. Ngoài ra, tỷ lệ Giá / Sách của công ty là 0,89, cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp so với giá trị sổ sách của nó, điều này có thể thu hút các nhà đầu tư giá trị.
Đối với những người quan tâm đến việc tìm hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của Quidel, InvestingPro cung cấp một bộ phân tích và mẹo toàn diện. Có tổng cộng 5 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn trên nền tảng, có thể được truy cập tại https://www.investing.com/pro/QDEL. Các nhà đầu tư muốn tận dụng những hiểu biết này có thể sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để nhận thêm 10% giảm giá cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.