Rithm Capital (RITM) đã mang lại lợi nhuận mạnh mẽ trong quý IV và cả năm 2023, nhấn mạnh quá trình chuyển đổi sang trở thành nhà quản lý tài sản thay thế toàn diện hơn. Công ty đã thông báo kết thúc việc mua lại Sculptor vào quý 4 và việc mua lại SLS sắp tới, dự kiến sẽ hoàn thành vào quý 1 năm 2024. Quyền phục vụ thế chấp của Rithm Capital được định giá khoảng 850 tỷ USD.
Mặc dù mất thu nhập ròng GAAP do ghi giảm một số tài sản MSR, công ty đã báo cáo thu nhập 247 triệu đô la có sẵn để phân phối và tuyên bố cổ tức phổ thông là 0,25 đô la.
Trọng tâm chiến lược của Rithm Capital về cơ hội, đổi mới và quan hệ đối tác dự kiến sẽ thúc đẩy tăng trưởng, đặc biệt là trong lĩnh vực quản lý tài sản và thông qua nền tảng dịch vụ thế chấp.
Những điểm chính
- Rithm Capital báo cáo lợi nhuận vững chắc trong quý 4 và cả năm 2023.
- Công ty đang chuyển đổi để tập trung nhiều hơn vào quản lý tài sản thay thế và đầu tư có kỷ luật.
- Việc mua lại Sculptor đã hoàn thành vào quý 4 và việc mua lại SLS dự kiến vào quý 1 năm 2024.
- Quyền dịch vụ thế chấp có giá trị khoảng 850 tỷ USD.
- Công ty đặt mục tiêu phát triển quản lý tài sản và ưu tiên kết quả cho các đối tác và cổ đông.
- Các điểm nổi bật tài chính được báo cáo bao gồm giá trị sổ sách là 11,90 đô la và thu nhập có sẵn để phân phối là 247 triệu đô la.
- Rithm Capital có kế hoạch mở rộng kinh doanh vốn tư nhân và tạo ra các giải pháp vốn toàn cầu.
- Nền tảng dịch vụ thế chấp được coi là một lợi thế chiến lược, với kế hoạch tăng thu nhập dựa trên phí của bên thứ ba.
Triển vọng công ty
- Rithm Capital dự đoán tăng trưởng trong quản lý tài sản và có kế hoạch mở rộng kinh doanh vốn tư nhân.
- Công ty có vị thế tốt với hàng rào chống lại việc phục vụ tài sản, kỳ vọng sẽ được hưởng lợi từ môi trường vĩ mô và các quyết định lãi suất của Fed.
- Rithm Capital có kế hoạch liên kết kinh doanh bán lẻ với Newrez và mở rộng nền tảng đại lý.
Điểm nổi bật của Bearish
- Thu nhập ròng của GAAP cho thấy khoản lỗ 88 triệu đô la do ghi giảm tài sản MSR.
- Môi trường vĩ mô cho thấy Cục Dự trữ Liên bang sẽ không hạ lãi suất cho đến khi lạm phát giảm, điều này có thể tác động đến thị trường thế chấp.
Điểm nổi bật của Bullish
- Rithm Capital và Sculptor đều mang lại lợi nhuận mạnh mẽ trong năm 2023.
- Các quỹ tín dụng và bất động sản của công ty hoạt động tốt.
- Nền tảng dịch vụ và mô hình khởi tạo của Rithm cung cấp một lợi thế chiến lược.
- Việc mua lại SLS dự kiến sẽ tăng gần gấp đôi thu nhập dựa trên phí của bên thứ ba của New Residential lên 196 tỷ USD.
Bỏ lỡ
- Không có sai sót cụ thể nào được đề cập trong bản tóm tắt cuộc gọi thu nhập được cung cấp.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Công ty đã thảo luận về việc tập trung vào việc thu hồi tái cấp vốn thế chấp và tiềm năng phát hành nợ không có bảo đảm lợi suất cao.
- Giám đốc điều hành nhấn mạnh những thay đổi chiến lược trong nền tảng bán lẻ và sự thay đổi về thu nhập giữa các phân khúc khởi tạo và dịch vụ.
- Tiềm năng mua lại để phát triển kinh doanh quản lý tài sản đã được thảo luận.
- Công ty đang tìm kiếm cơ hội trong thị trường bất động sản thương mại và xem xét quan hệ đối tác tương tự như mô hình của Blackstone.
Rithm Capital, với mã chứng khoán được đề cập một lần trong bài viết, đã chứng minh khả năng phục hồi và tầm nhìn xa chiến lược thông qua báo cáo thu nhập quý IV và cả năm 2023. Việc công ty tập trung vào việc đa dạng hóa các dịch vụ quản lý tài sản và tăng cường danh mục đầu tư quyền dịch vụ thế chấp giúp công ty tăng trưởng dự kiến trong năm tới. Kế hoạch mua lại SLS và tích hợp công nghệ AI báo hiệu cam kết đổi mới và hiệu quả của Rithm Capital. Với lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu hàng đầu trong ngành và vị thế thanh khoản mạnh mẽ, công ty đang khám phá nhiều con đường khác nhau để hình thành vốn, bao gồm cả việc phát hành nợ không có bảo đảm lợi suất cao. Khi công ty tiếp tục bảo vệ quyền phục vụ thế chấp của mình và tối ưu hóa các nền tảng khởi tạo và dịch vụ của mình, nó vẫn có thể thích ứng với các quyết định lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang. Các quan hệ đối tác chiến lược và mua lại tiềm năng trong không gian quản lý tài sản nhấn mạnh tham vọng của Rithm Capital trở thành nhà quản lý tài sản đẳng cấp thế giới. Các giám đốc điều hành của công ty đã bày tỏ sự tin tưởng vào tiềm năng tăng trưởng và các động thái chiến lược đang được thực hiện, đặc biệt là trong lĩnh vực bất động sản thương mại và các mối quan hệ fintech. Khi Rithm Capital điều hướng bối cảnh kinh tế vĩ mô đang phát triển, nó được chuẩn bị tốt để tận dụng lợi thế chiến lược của mình và theo đuổi các cơ hội mở rộng và hiệu quả.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Báo cáo thu nhập gần đây của Rithm Capital nhấn mạnh quá trình chuyển đổi chiến lược sang mô hình quản lý tài sản đa dạng, tập trung vào việc duy trì sức khỏe tài chính mạnh mẽ và giá trị cổ đông. Dữ liệu và mẹo của InvestingPro tiết lộ các số liệu và thông tin chi tiết chính phù hợp với hiệu suất hiện tại và triển vọng tương lai của công ty.
InvestingPro Data nhấn mạnh vốn hóa thị trường của Rithm Capital ở mức 4,9 tỷ USD, cho thấy sự hiện diện đáng kể của nó trên thị trường. Tỷ lệ Giá / Thu nhập (P / E) của công ty đứng ở mức cạnh tranh 6,94, cho thấy cổ phiếu có thể đang giao dịch ở mức bội số thu nhập thấp so với các công ty cùng ngành. Ngoài ra, tỷ suất cổ tức của công ty cao đáng chú ý ở mức 9,45%, đặc biệt hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tìm kiếm thu nhập.
Hai mẹo InvestingPro giúp nâng cao hiểu biết của chúng tôi về vị trí của Rithm Capital bao gồm:
1. Rithm Capital trả cổ tức đáng kể cho cổ đông, được duy trì trong 11 năm liên tiếp. Điều này thể hiện cam kết của công ty trong việc trả lại giá trị cho các nhà đầu tư và niềm tin vào sức mạnh thu nhập bền vững.
2. Biến động giá cổ phiếu khá biến động, điều này có thể thu hút một số nhà đầu tư đang tìm kiếm cơ hội giao dịch nhưng cũng cho thấy rằng các nhà đầu tư tiềm năng nên chú ý đến biến động giá ngắn hạn của công ty khi xem xét đầu tư dài hạn.
Đối với những độc giả quan tâm đến việc phân tích sâu hơn và các Mẹo InvestingPro bổ sung, có thêm 4 mẹo có sẵn cho Rithm Capital tại https://www.investing.com/pro/RITM. Tận dụng giảm giá thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 2 năm với mã phiếu giảm giá SFY24 hoặc nhận chiết khấu tương tự cho đăng ký 1 năm với SFY241. Những lời khuyên này có thể là vô giá đối với các nhà đầu tư khi họ đánh giá tiềm năng của Rithm Capital trong danh mục đầu tư của họ.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.