Murphy USA (NYSE: MUSA), nhà bán lẻ hàng đầu trong ngành nhiên liệu và cửa hàng tiện lợi, đã báo cáo kết quả quý đầu tiên của năm 2024, cho thấy sự pha trộn giữa thách thức và cơ hội tăng trưởng. Công ty phải đối mặt với những cơn gió ngược từ thời tiết khắc nghiệt ở Bờ biển Đại Tây Dương nhưng cho thấy khả năng phục hồi trong các hoạt động kinh doanh nhiên liệu và thuốc lá cốt lõi. Mặc dù có sự sụt giảm trong các danh mục cửa hàng trung tâm và doanh số Xổ số, việc mở cửa hàng mới và kế hoạch chi tiêu vốn của Murphy USA đang đi đúng hướng, với việc công ty bày tỏ sự tự tin vào khả năng thực hiện các kế hoạch nhiều năm và tiếp tục các hoạt động mua lại cổ phần. Cuộc gọi thu nhập không cung cấp thông tin cập nhật cụ thể cho hướng dẫn EBITDA hàng năm nhưng vẫn duy trì triển vọng tích cực trong năm.
Những điểm chính
- Giá sản phẩm của Murphy USA tăng 0,50 đô la, với khối lượng nhiên liệu cao hơn một chút so với mức năm trước vào tháng Tư.
- Các mảng kinh doanh nhiên liệu và thuốc lá cốt lõi của công ty hoạt động tốt, bù đắp sự sụt giảm trong các danh mục cửa hàng trung tâm và doanh số bán xổ số.
- Chi tiêu vốn của Murphy USA trong quý đầu tiên là 82 triệu đô la, tập trung vào tăng trưởng cửa hàng mới và chuyển đổi kỹ thuật số.
- Công ty có kế hoạch mở 30 đến 35 cửa hàng mới trong năm nay và mua lại khoảng một triệu cổ phiếu mỗi năm.
- Không có cập nhật nào được đưa ra cho hướng dẫn EBITDA hàng năm, nhưng công ty dự kiến sẽ vẫn nằm trong phạm vi 1 tỷ đến 1,2 tỷ đô la.
Triển vọng công ty
- Murphy USA tự tin thực hiện các kế hoạch nhiều năm của mình, bao gồm tăng trưởng cửa hàng và các sáng kiến kỹ thuật số.
- Công ty dự đoán giá nhiên liệu sẽ giảm trong những tháng mùa hè và kỳ vọng tăng trưởng bên trong cửa hàng sẽ tăng tốc trong nửa cuối năm.
- Chương trình khách hàng thân thiết Murphy Drive Rewards dự kiến sẽ tiếp tục củng cố danh mục thuốc lá.
Điểm nổi bật của Bearish
- Các sự kiện thời tiết khắc nghiệt đã ảnh hưởng đến các hoạt động, đặc biệt là trên bờ biển Đại Tây Dương.
- Giá nhiên liệu thấp hơn và cá cược trực tuyến tăng dẫn đến sự sụt giảm trong các danh mục cửa hàng trung tâm và doanh số Xổ số.
Điểm nổi bật của Bullish
- Hoạt động mạnh mẽ trong các lĩnh vực kinh doanh nhiên liệu và thuốc lá cốt lõi.
- Đường ống cửa hàng mới ở mức cao nhất kể từ COVID, cho thấy tốc độ mở cửa mạnh mẽ cho năm 2025.
- Hoạt động mua lại cổ phiếu vẫn tiếp tục, với ủy quyền lên tới 1,5 tỷ đô la cổ phiếu đến năm 2028.
Bỏ lỡ
- Tổng đóng góp nhiên liệu trong quý giảm xuống dưới phạm vi mục tiêu từ 0,30 đô la đến 0,34 đô la mỗi gallon do PS &W cộng với RIN.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Giám đốc điều hành đã giải quyết sự khác biệt trong tổng đóng góp nhiên liệu, quy nó cho PS &W cộng với RIN và phù hợp với kế hoạch hàng năm.
- Các sáng kiến định giá trong nhiên liệu và thuốc lá, cùng với trọng tâm của giá cửa hàng, đang được tối ưu hóa để thúc đẩy khối lượng và tỷ suất đóng góp.
- Hợp nhất ngành, đặc biệt là giữa các chuỗi đa đơn vị nhỏ, dự kiến sẽ không ảnh hưởng đến định vị cơ bản của công ty.
- Biến động giá nhiên liệu là điều đáng ngạc nhiên, nhưng niềm tin vào chiến lược của công ty vẫn mạnh mẽ.
Cuộc gọi thu nhập quý đầu tiên của Murphy USA đã cung cấp một cái nhìn toàn diện về hiệu suất hiện tại và triển vọng tương lai của công ty. Mặc dù có một số thách thức, các sáng kiến chiến lược của công ty và tập trung vào các thế mạnh kinh doanh cốt lõi giúp công ty tiếp tục tăng trưởng và tạo ra giá trị cho cổ đông.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Murphy USA (NYSE: MUSA) đã chứng minh sự hiện diện mạnh mẽ trong ngành công nghiệp nhiên liệu và cửa hàng tiện lợi, như được phản ánh trong kết quả quý 1 năm 2024 gần đây của họ. Dưới đây là một số Thông tin chi tiết về InvestingPro có thể giúp các nhà đầu tư hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty:
Dữ liệu InvestingPro cho thấy vốn hóa thị trường là 8,53 tỷ đô la, cho thấy quy mô đáng kể của công ty trong lĩnh vực Bán lẻ Đặc biệt. Tỷ lệ P/E ở mức 17,22, với con số điều chỉnh là 16,51 trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024, cho thấy cách các nhà đầu tư định giá thu nhập của công ty. Mặc dù có một quý đầy thách thức với doanh thu giảm 10,4% trong mười hai tháng qua, Murphy USA vẫn duy trì Tỷ suất lợi nhuận gộp là 6,85%, đây có thể là một mối quan tâm vì nó phù hợp với Mẹo InvestingPro rằng công ty bị tỷ suất lợi nhuận gộp yếu.
Tỷ lệ Giá / Sổ sách, một số liệu so sánh giá trị thị trường của một công ty với giá trị sổ sách của nó, tương đối cao ở mức 10,92 tính đến quý 1 năm 2024. Điều này có thể cho thấy rằng cổ phiếu đang giao dịch ở mức cao hơn so với giá trị tài sản ròng của công ty, được hỗ trợ thêm bởi Mẹo InvestingPro làm nổi bật bội số Giá / Sách cao của Murphy USA.
Tuy nhiên, cũng có những tín hiệu tích cực cho các nhà đầu tư. Murphy USA đã có lãi trong mười hai tháng qua, đây là một chỉ số mạnh mẽ về sự ổn định tài chính và được xác nhận bởi InvestingPro Tip rằng các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay. Hơn nữa, công ty đã tăng cổ tức trong bốn năm liên tiếp, thể hiện cam kết trả lại giá trị cho cổ đông.
Các nhà đầu tư muốn tìm hiểu sâu hơn về các chỉ số tài chính và vị thế ngành của Murphy USA có thể tìm thấy Mẹo InvestingPro bổ sung trên https://www.investing.com/pro/MUSA. Hiện tại có thêm 9 mẹo có sẵn, có thể cung cấp phân tích toàn diện hơn về hiệu suất và triển vọng của Murphy USA. Đối với những người quan tâm đến đăng ký, hãy sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.