Tập đoàn Eaton (ETN) đã báo cáo kết quả quý IV mạnh mẽ, đạt thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu (EPS) cao nhất mọi thời đại là 2,55 đô la và kỷ lục cả năm là 9,12 đô la. Biên lợi nhuận quý 4 của công ty đạt 22,8%, vượt qua hướng dẫn của họ, với tỷ suất lợi nhuận gia tăng ở mức 42%.
Trong tương lai, Eaton đã bắt đầu định hướng cho năm 2024, dự báo tăng trưởng hữu cơ mạnh mẽ, EPS điều chỉnh tăng hai con số và dòng tiền đáng kể. Họ cũng công bố một chương trình tái cấu trúc kéo dài nhiều năm nhằm cải thiện hiệu quả, dự kiến sẽ tiêu tốn 375 triệu đô la nhưng mang lại lợi ích 325 triệu đô la.
Các phân khúc Điện Châu Mỹ và Hàng không Vũ trụ của Eaton đã công bố doanh thu và lợi nhuận kỷ lục, trong khi mảng kinh doanh eMobility chứng kiến doanh số tăng đáng kể 19%.
Những điểm chính
- Eaton đạt kỷ lục quý 4 và EPS điều chỉnh cả năm.
- Biên lợi nhuận quý 4 vượt kỳ vọng ở mức 22,8%.
- Công ty dự kiến tăng trưởng hữu cơ và tăng EPS hai con số vào năm 2024.
- Chương trình tái cơ cấu kéo dài nhiều năm được kỳ vọng sẽ mang lại lợi ích đáng kể.
- Ghi lại hiệu suất trong các phân khúc Điện Châu Mỹ, Hàng không vũ trụ và eMobility.
- Độ bao phủ tồn đọng mạnh mẽ hỗ trợ dự báo tăng trưởng vào năm 2025.
- Các khoản đầu tư đáng kể được lên kế hoạch để hỗ trợ tăng trưởng trong các lĩnh vực chính.
Triển vọng công ty
- Eaton kỳ vọng tăng trưởng hữu cơ 6,5% đến 8,5% vào năm 2024.
- Biên lợi nhuận phân khúc dự kiến năm 2024 dao động từ 22,4% đến 22,8%.
- EPS điều chỉnh dự kiến cho năm 2024 là từ $ 9.95 đến $ 10.35 mỗi cổ phiếu.
- Dòng tiền hoạt động được dự báo từ 4 tỷ USD đến 4,4 tỷ USD.
Điểm nổi bật của Bearish
- Ngành công nghiệp có thể phải đối mặt với những hạn chế về năng lực và lao động, có khả năng kéo dài chu kỳ tăng trưởng.
- Đóng góp vào tăng trưởng năm 2024 dự kiến sẽ nhỏ hơn do lạm phát thấp hơn.
Điểm nổi bật của Bullish
- Lượng tồn đọng của Eaton đã tăng đáng kể, với Điện tăng gần 200% kể từ quý 4 năm 2020.
- Công ty tự tin vào khả năng duy trì tăng trưởng ngay cả khi đơn hàng bị gián đoạn.
- Các khoản đầu tư 1 tỷ đô la được lên kế hoạch để hỗ trợ tăng trưởng trong các tiện ích, máy biến áp, trung tâm dữ liệu và eMobility.
Bỏ lỡ
- Công ty đã quan sát thấy một số đợt xả kho trong hoạt động kinh doanh ở châu Âu vào đầu năm 2023.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- CEO Craig Arnold nhấn mạnh sự cần thiết và tiềm năng của chương trình tái cấu trúc.
- Công ty đang nỗ lực giải quyết các vấn đề về chuỗi cung ứng để đáp ứng nhu cầu.
- Eaton tự tin vào các giả định tăng trưởng dài hạn của mình, với hoạt động kinh doanh eMobility được dự báo sẽ tăng trưởng 30%.
- Kế hoạch mua lại cổ phần 2 tỷ USD cho năm 2024 đã được xác nhận.
Hiệu suất mạnh mẽ của Eaton trong quý 4 và trong suốt cả năm tạo ra một giai điệu tích cực cho triển vọng của công ty vào năm 2024. Với trọng tâm là hiệu quả và các sáng kiến tăng trưởng chiến lược, Eaton đang định vị mình để tận dụng các cơ hội do tái công nghiệp hóa mang lại và nhu cầu ngày càng tăng trong lĩnh vực điện và hàng không vũ trụ. Bất chấp những thách thức về năng lực và hạn chế về lao động, tồn đọng mạnh mẽ của công ty và các khoản đầu tư theo kế hoạch dự kiến sẽ thúc đẩy thành công liên tục trong những năm tới.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Tập đoàn Eaton (ETN) đã cho thấy hiệu quả tài chính mạnh mẽ trong quý vừa qua, với mức tăng trưởng EPS được điều chỉnh đáng chú ý và triển vọng đầy hứa hẹn cho năm 2024. Dưới đây là một số Thông tin chi tiết chính về InvestingPro cần xem xét:
Dữ liệu của InvestingPro chỉ ra rằng vốn hóa thị trường của Eaton đứng ở mức vững chắc 98,26 tỷ đô la, phản ánh niềm tin của nhà đầu tư vào vị thế thị trường của công ty. Hệ số P/E của công ty hiện ở mức 35, với tỷ lệ P/E điều chỉnh thấp hơn một chút trong mười hai tháng qua tính đến quý 4/2023 ở mức 30,53. Bội số thu nhập cao này có thể là dấu hiệu cho thấy kỳ vọng cao về tăng trưởng thu nhập trong tương lai, mặc dù Tỷ lệ PEG là 1,13 cho thấy giá có thể phù hợp với tốc độ tăng trưởng dự kiến. Tăng trưởng doanh thu của Eaton trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2023 là 11,78%, thể hiện khả năng tăng doanh số bán hàng hiệu quả của công ty.
Một mẹo cần lưu ý của InvestingPro là Eaton đã tăng cổ tức trong 14 năm liên tiếp, với tỷ suất cổ tức cuối cùng được báo cáo ở mức 1,3%. Mức tăng trưởng cổ tức nhất quán này, cùng với mức tăng trưởng cổ tức 6,17% trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2023, nhấn mạnh cam kết của Eaton trong việc trả lại giá trị cho các cổ đông.
Đối với những người muốn tìm hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của Eaton, InvestingPro cung cấp một loạt các mẹo bổ sung. Có thêm 19 Mẹo InvestingPro có sẵn, cung cấp những hiểu biết sâu sắc như vị trí của Eaton như một công ty nổi bật trong ngành Thiết bị điện, lợi nhuận cao trong năm qua và mức nợ vừa phải của công ty.
Hãy nhớ rằng, đăng ký InvestingPro hiện đang được giảm giá năm mới đặc biệt với mức chiết khấu lên đến 50%. Sử dụng mã phiếu giảm giá SFY24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 2 năm hoặc SFY241 để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 1 năm. Những mẹo và số liệu này có thể là vô giá trong việc đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt, đặc biệt là khi xem xét các sáng kiến chiến lược và tiềm năng tăng trưởng của Eaton.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.