Crocs, Inc. (CROX) đã công bố thu nhập quý III/2024, báo cáo doanh thu tăng nhẹ và điều chỉnh chiến lược nhằm tăng trưởng dài hạn. Doanh thu hợp nhất của công ty đạt 1,1 tỷ USD, đánh dấu mức tăng trưởng 2% so với cùng kỳ năm ngoái, với doanh số bán hàng trực tiếp đến người tiêu dùng (DTC) tăng 5%.
Bất chấp những cơn gió ngược kinh tế toàn cầu, thương hiệu Crocs đã chứng kiến doanh thu tăng 8%, được hỗ trợ bởi doanh số bán hàng quốc tế mạnh mẽ, trong khi HEYDUDE phải đối mặt với sự sụt giảm doanh thu. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh được cải thiện và công ty vẫn lạc quan về tương lai của mình bất chấp những thách thức hiện tại.
Những điểm chính
- Doanh thu hợp nhất của Crocs tăng 2% so với cùng kỳ năm ngoái lên 1,1 tỷ USD.
- Doanh số bán hàng trực tiếp đến người tiêu dùng tăng 5%, với thương hiệu Crocs tăng trưởng doanh thu 8%.
- Doanh thu của HEYDUDE giảm 17%, thấp hơn một chút so với kỳ vọng.
- EPS pha loãng đã điều chỉnh tăng 11% lên 3,60 USD.
- Ra mắt sản phẩm thành công và quan hệ đối tác, chẳng hạn như sự hợp tác McDonald's, đã góp phần vào sự tăng trưởng.
- Công ty dự đoán môi trường tiêu dùng Mỹ im ắng cho đến kỳ nghỉ lễ và vẫn thận trọng về thị trường Trung Quốc.
- Crocs đặt mục tiêu tăng trưởng dài hạn với trọng tâm là mở rộng quốc tế và ổn định thương hiệu cho HEYDUDE.
Triển vọng công ty
- Định hướng tăng trưởng doanh thu cả năm 2024 điều chỉnh đạt xấp xỉ 3%.
- Thương hiệu Crocs dự kiến tăng trưởng khoảng 8%, trong khi HEYDUDE dự kiến giảm 14,5%.
- Dự đoán tăng trưởng ổn định và có lợi nhuận ở Bắc Mỹ để tài trợ cho việc mở rộng quốc tế và đầu tư vào HEYDUDE.
- Tiếp tục đầu tư vào tiếp thị và nhân tài dự kiến sẽ gây áp lực nhẹ lên biên lợi nhuận hoạt động.
Điểm nổi bật của Bearish
- Thương hiệu HEYDUDE bị sụt giảm 17% doanh thu.
- Tổng giá bán bình quân (ASP) giảm 3%, chịu ảnh hưởng của hỗn hợp sản phẩm và xói mòn giá nhẹ.
- Biên lợi nhuận hoạt động điều chỉnh giảm xuống còn 25,4% do kế hoạch đầu tư.
- Chi phí SG&A tăng cao đang ảnh hưởng đến lợi nhuận của HEYDUDE.
Điểm nổi bật của Bullish
- Doanh số bán hàng quốc tế cho Crocs tăng 17%, với sự tăng trưởng đáng kể trong thương hiệu Crocs.
- Điều chỉnh biên lợi nhuận gộp được cải thiện cho cả hai thương hiệu Crocs và HEYDUDE.
- Công ty đã trả nợ 110 triệu đô la và hoàn thành 151 triệu đô la mua lại cổ phần.
- Các giám đốc điều hành bày tỏ sự tin tưởng vào tiềm năng lâu dài của cả Crocs và HEYDUDE.
Bỏ lỡ
- Doanh thu của HEYDUDE không đạt kỳ vọng với mức giảm 17%.
- Mặc dù ASP kỹ thuật số tăng 10%, sự sụt giảm tổng thể trong tổng số ASP cho thấy những thách thức trong định giá sản phẩm.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Các giám đốc điều hành đã thảo luận về việc chuyển sang mô hình của bên thứ ba trên Amazon để tăng cường kiểm soát thương hiệu và tiếp cận người tiêu dùng.
- Có một sự tập trung chiến lược vào Bắc Mỹ như một phân khúc ổn định, có lợi nhuận để hỗ trợ tăng trưởng quốc tế.
- Công ty thừa nhận các vấn đề trong quá khứ với việc cung cấp và tiếp thị sản phẩm dẫn đến sản xuất dư thừa và chậm trễ.
- Crocs có kế hoạch duy trì lợi nhuận trong khi đầu tư vào các cơ hội tăng trưởng, kỳ vọng biên lợi nhuận hoạt động sẽ duy trì trên 25% trong năm hiện tại.
Crocs, Inc. tiếp tục điều hướng một thị trường toàn cầu đầy thách thức với trọng tâm là các sáng kiến chiến lược và phát triển thương hiệu. Để mắt đến cả hiện tại và tương lai, công ty đang cân bằng các khoản đầu tư của mình để đảm bảo tăng trưởng bền vững trong khi quản lý lợi nhuận. Bước sang năm 2025, Crocs có thể sẽ tiếp tục thích ứng với xu hướng tiêu dùng và điều kiện thị trường, nhằm củng cố vị thế của mình trong ngành giày dép toàn cầu.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Crocs, Inc. (CROX) đã chứng minh khả năng phục hồi trong báo cáo thu nhập gần đây và dữ liệu InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho tình hình tài chính và hiệu suất thị trường của công ty.
Bất chấp những thách thức mà HEYDUDE phải đối mặt và môi trường tiêu dùng im lặng nói chung, Crocs vẫn duy trì một nền tảng tài chính vững mạnh. Tỷ lệ P / E của công ty là 7,88 và tỷ lệ P / E đã điều chỉnh là 7,4 trong mười hai tháng qua cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp so với tiềm năng thu nhập của nó. Điều này phù hợp với Mẹo InvestingPro chỉ ra rằng Crocs đang "Giao dịch ở bội số thu nhập thấp".
Tăng trưởng doanh thu của công ty, trong khi khiêm tốn ở mức 3,17% trong mười hai tháng qua, được bổ sung bởi tỷ suất lợi nhuận gộp mạnh mẽ là 58,15% và tỷ suất thu nhập hoạt động là 26,36%. Những con số này nhấn mạnh khả năng duy trì lợi nhuận của Crocs ngay cả trong điều kiện thị trường đầy thách thức.
Một mẹo của InvestingPro nhấn mạnh rằng "Ban quản lý đã tích cực mua lại cổ phiếu", phù hợp với báo cáo mua lại cổ phiếu trị giá 151 triệu đô la của công ty. Chiến lược này thường báo hiệu sự tự tin của ban lãnh đạo vào triển vọng tương lai của công ty và có khả năng nâng cao giá trị cổ đông.
Điều đáng chú ý là trong khi Crocs đã trải qua sự sụt giảm giá đáng kể 22,95% trong tháng qua, cổ phiếu vẫn cho thấy tổng lợi nhuận giá 27,55% trong năm qua. Sự biến động này được phản ánh trong một InvestingPro Tip khác nói rằng "Biến động giá cổ phiếu khá biến động."
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 14 lời khuyên bổ sung cho Crocs, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.