Trong quý đầu tiên của năm 2024, công ty đã báo cáo hoạt động tài chính mạnh mẽ, với thu nhập ròng là 1,3215 nghìn tỷ won. Kết quả này được thúc đẩy bởi mức tăng trưởng 9,4% so với cùng kỳ năm ngoái (YoY) về thu nhập lãi và thu nhập ngoài lãi tăng nhẹ. Công ty cũng đã công bố cổ tức trên mỗi cổ phiếu là 540 KRW trong quý 1, cùng với chiến lược mua lại và hủy bỏ cổ phiếu trị giá 300 tỷ won trong sáu tháng tới.
Tài sản cho vay của ngân hàng cho thấy sự tăng trưởng lành mạnh, đặc biệt là trong khu vực doanh nghiệp và biên lãi ròng (NIM) tăng nhẹ. Mặc dù môi trường kinh tế vĩ mô đầy thách thức, công ty cam kết duy trì hiệu suất vững chắc và ổn định tài chính, tập trung vào lợi nhuận và chất lượng tài sản.
Những điểm chính
- Thu nhập ròng đạt 1.3215 nghìn tỷ won trong quý 1 năm 2024.
- Thu nhập lãi và thu nhập ngoài lãi tăng lần lượt 9,4% và 0,3% YoY.
- Cổ tức trên mỗi cổ phiếu được công bố ở mức 540 KRW cho quý 1.
- Mua lại cổ phần và hủy bỏ kế hoạch 300 tỷ won trong 6 tháng tới.
- Tài sản cho vay bán lẻ và cho vay doanh nghiệp tăng lần lượt 1,2% và 3,9%.
- Biên lãi thuần (NIM) tăng nhẹ lên 1,64%.
- Tỷ lệ chi phí tín dụng được cải thiện, giảm 10 điểm cơ bản YoY xuống 38 điểm cơ bản.
- Tỷ lệ CET1 tạm thời ở mức 13,09% vào cuối tháng 3.
- Công ty dự kiến sẽ chậm trễ trong việc cải thiện chất lượng tài sản và dự đoán chi phí tín dụng sẽ tăng.
- Trọng tâm trong nửa cuối năm sẽ là lợi nhuận và chất lượng tài sản so với tăng trưởng cho vay.
Triển vọng công ty
- Chiến lược tăng trưởng cho vay sẽ ưu tiên khả năng sinh lời và chất lượng tài sản.
- NIM dự kiến sẽ giảm nhẹ trong nửa cuối năm do dự kiến cắt giảm lãi suất và điều kiện thị trường.
- Công ty vẫn tận tâm với trách nhiệm xã hội và nhằm mục đích đạt được sự ổn định tài chính.
Điểm nổi bật của Bearish
- Khả năng chậm cải thiện chất lượng tài sản và chi phí tín dụng tăng do các yếu tố kinh tế vĩ mô.
- Dự kiến NIM giảm nhẹ trong nửa cuối năm.
Điểm nổi bật của Bullish
- Thu nhập ròng tăng vững chắc và tăng trưởng thu nhập lãi và ngoài lãi.
- Cải thiện tỷ lệ chi phí tín dụng và tỷ lệ CET1 ổn định.
- Tăng trưởng tài sản cho vay, đặc biệt là trong khu vực doanh nghiệp.
Bỏ lỡ
- Tổng số tiếp xúc với các công ty ủy thác bất động sản và các trang web PF không được tiết lộ.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Trong nửa đầu năm, công ty tập trung mở rộng cơ sở khách hàng; Nửa cuối năm sẽ chứng kiến sự thay đổi theo hướng lợi nhuận và chất lượng tài sản.
- NIM dự kiến sẽ vẫn tương đối ổn định so với cùng kỳ năm ngoái trong nửa đầu năm và giảm nhẹ trong nửa cuối năm.
- Công ty đã đặt mục tiêu lợi nhuận cổ đông dài hạn là 50%, với mục tiêu ban đầu là 40% cho năm nay.
- Kỳ vọng chi phí tín dụng cả năm khoảng 45 điểm cơ bản trở xuống.
- Nếu tỷ lệ CET1 vượt quá 13%, việc mua lại và hủy bỏ cổ đông lớn hơn có thể được xem xét trong quý IV.
Kết quả tài chính của công ty trong quý 1 năm 2024 phản ánh sự cân bằng chiến lược giữa tăng trưởng và ổn định. Với trọng tâm là giá trị cổ đông, công ty đã vạch ra kế hoạch phân phối vốn rõ ràng, hướng đến mục tiêu lợi nhuận cổ đông dài hạn là 50% và đặt mục tiêu ban đầu là 40% cho năm nay. Chiến lược thận trọng của công ty đã dẫn đến hiệu suất thu nhỏ trong một số lĩnh vực nhưng được củng cố bởi cam kết ổn định, đặc biệt là trong kinh doanh thương mại độc quyền. Cách tiếp cận chủ động của công ty trong việc trích lập dự phòng cho rủi ro ủy thác bất động sản và dự đoán về khả năng tăng chi phí tín dụng do các yếu tố kinh tế vĩ mô thể hiện cách tiếp cận quản lý tài chính thận trọng nhưng chiến lược. Nhận xét của CFO về việc mua lại và hủy bỏ cổ đông lớn hơn tiềm năng trong quý IV, nếu tỷ lệ CET1 vượt quá mục tiêu, tiếp tục nhấn mạnh sự tập trung của công ty vào việc nâng cao giá trị cổ đông trong khi vẫn duy trì vị thế vốn mạnh.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Báo cáo tài chính gần đây của công ty nhấn mạnh một cách tiếp cận chiến lược cân bằng giữa tăng trưởng với sự thận trọng về tài chính. Dữ liệu và phân tích thời gian thực của InvestingPro cung cấp cái nhìn sâu sắc hơn về hiệu suất và vị trí thị trường của công ty.
Dữ liệu InvestingPro cho thấy Tỷ lệ P / E hấp dẫn đối với công ty ở mức 5,83 và Tỷ lệ P / E được điều chỉnh thậm chí còn hấp dẫn hơn là 5,62 trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024. Những con số này cho thấy công ty đang giao dịch ở mức bội số thu nhập thấp, điều này có thể cho thấy một cổ phiếu bị định giá thấp trong mắt các nhà đầu tư đang tìm kiếm các khoản đầu tư dựa trên thu nhập.
Hơn nữa, vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 17,23 tỷ USD, khẳng định sự hiện diện đáng kể của nó trong lĩnh vực ngân hàng. Điều này phù hợp với một trong những Mẹo InvestingPro xác định công ty là một người chơi nổi bật trong ngành Ngân hàng.
Tỷ suất cổ tức của công ty cũng rất đáng chú ý, được ghi nhận ở mức 3,52% cho năm 2024. Điều này chứng tỏ khả năng của công ty trong việc duy trì dòng thu nhập ổn định cho các cổ đông, điều này được hỗ trợ thêm bởi lịch sử duy trì chi trả cổ tức trong 16 năm liên tiếp - một khía cạnh mà các nhà đầu tư bảo thủ thường thấy hấp dẫn.
Các nhà đầu tư quan tâm đến phân tích sâu hơn có thể tìm thấy Mẹo InvestingPro bổ sung trên https://www.investing.com/pro/SHG. Những lời khuyên này cung cấp một cái nhìn toàn diện về chiến lược mua lại cổ phiếu của công ty, tỷ suất lợi nhuận gộp và dự đoán lợi nhuận. Đối với những người muốn nâng cấp trải nghiệm của họ với các phân tích chuyên sâu hơn, InvestingPro cung cấp một loạt các mẹo có thể được truy cập bằng đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký của bạn và khám phá bộ đầy đủ 9 Mẹo InvestingPro bổ sung có thể cho phép bạn đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt hơn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.