Comcast Corporation (mã: CMCSA) đã báo cáo doanh thu hợp nhất giảm 2,7% xuống còn 29,7 tỷ USD trong cuộc gọi thu nhập quý II. Bất chấp sự cạnh tranh khốc liệt của thị trường và sự sụt giảm số người tham dự công viên giải trí, công ty vẫn lạc quan về các động lực tăng trưởng của mình, bao gồm mở rộng băng thông rộng và phát triển các công viên giải trí mới.
Comcast đã công bố một thỏa thuận bản quyền 11 năm sắp tới với NBA, dự kiến sẽ nâng cao khả năng tiếp cận khán giả cho NBCUniversal và Peacock. Công ty cũng đã trả lại 3,4 tỷ đô la cho các cổ đông thông qua việc mua lại và cổ tức và mở rộng mạng băng thông rộng của mình thêm 1,2 triệu ngôi nhà mới trong năm qua.
Những điểm chính
- Comcast duy trì cơ sở khách hàng băng thông rộng mạnh mẽ là 32 triệu, tập trung vào dung lượng mạng và tốc độ nhanh hơn.
- Công ty lạc quan về triển vọng dài hạn của các công viên giải trí của mình, bất chấp suy thoái hiện tại.
- Một thỏa thuận bản quyền 11 năm với NBA được dự đoán sẽ tăng cường các dịch vụ nội dung của NBCUniversal.
- Doanh thu hợp nhất của Comcast giảm 2,7% xuống còn 29,7 tỷ USD, nhưng động lực tăng trưởng vẫn mạnh mẽ.
- 3,4 tỷ USD đã được trả lại cho các cổ đông trong quý này, bao gồm 2,2 tỷ USD mua lại cổ phiếu.
Triển vọng công ty
- Mở rộng băng thông rộng và phát triển công viên giải trí là những động lực tăng trưởng dài hạn chính.
- Công ty đang đầu tư vào mạng lưới của mình để đáp ứng xu hướng tiêu dùng internet ngày càng tăng.
- Comcast tập trung vào các cơ hội hữu cơ, chẳng hạn như quan hệ đối tác NBA, thay vì mua lại.
- Công ty tự tin vào vị thế cạnh tranh và giá trị sản phẩm của mình.
Điểm nổi bật của Bearish
- Doanh thu công viên giải trí và EBITDA giảm do lượng khách tham quan trong nước thấp hơn.
- 120.000 thuê bao bị mất trong phân khúc băng thông rộng đã được báo cáo, do cạnh tranh và kết thúc chương trình ACP.
- Doanh thu mảng Nội dung &; Trải nghiệm giảm 7,5% xuống còn 10,1 tỷ USD, với sự sụt giảm về số người tham dự công viên giải trí và thời gian tham quan.
Điểm nổi bật của Bullish
- Mở rộng mạng băng thông rộng đạt mức cao lịch sử với 1,2 triệu ngôi nhà mới được thông qua.
- Tăng trưởng doanh thu không dây trong nước được thúc đẩy bởi doanh thu dịch vụ và thiết bị.
- Doanh thu truyền thông tăng 2%, được thúc đẩy bởi tăng trưởng quảng cáo và phân phối trên Peacock.
Bỏ lỡ
- Phân khúc Kết nối &; Nền tảng phải đối mặt với sự sụt giảm doanh thu video và thoại.
- Doanh thu của hãng phim giảm do thời gian và thách thức so sánh khó khăn từ những thành công trước đó.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Comcast đang đánh giá Mở rộng và Triển khai Băng thông rộng (BEAD) trên cơ sở từng tiểu bang, với cách tiếp cận thận trọng đối với cường độ vốn.
- Chi phí thương vụ NBA sẽ không ảnh hưởng đến tài chính cho đến mùa giải 2025-2026.
- Các giám đốc điều hành đã thảo luận về sự khuấy động tích cực trong phân khúc video và tăng tốc trong việc bổ sung đường dây không dây.
- Chi phí vốn và chi phí nội dung đang có xu hướng như mong đợi, với sự thay đổi do thời gian.
Cuộc gọi thu nhập quý II của Comcast minh họa một công ty điều hướng một bối cảnh cạnh tranh với các khoản đầu tư chiến lược và quan hệ đối tác. Mặc dù có một số tổn thất, đặc biệt là trong các công viên giải trí và số lượng thuê bao, công ty đang dựa vào chiến lược băng thông rộng và truyền thông để thúc đẩy tăng trưởng trong tương lai. Thỏa thuận bản quyền NBA là nền tảng của chiến lược này, dự kiến sẽ nâng cao các dịch vụ nội dung và khả năng tiếp cận khán giả của Comcast. Sự tự tin của công ty vào mạng lưới và dịch vụ sản phẩm vượt trội, cùng với cách tiếp cận thận trọng đối với đầu tư vốn, giúp công ty vẫn là một người chơi đáng gờm trong ngành viễn thông và truyền thông đang phát triển nhanh chóng.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Comcast Corporation (CMCSA) đã tập trung vào các khoản đầu tư chiến lược và quan hệ đối tác để thúc đẩy tăng trưởng bất chấp một quý đầy thách thức. Dưới đây là một số thông tin chi tiết chính từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho sức khỏe và triển vọng tài chính của công ty:
Dữ liệu của InvestingPro cho thấy Comcast có vốn hóa thị trường là 151,1 tỷ USD, với tỷ lệ P/E là 10,19, phản ánh tâm lý của nhà đầu tư về khả năng thu nhập của công ty. Tỷ lệ P/E đã điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024 thấp hơn một chút ở mức 9,72, điều này có thể báo hiệu rằng công ty có khả năng bị định giá thấp so với thu nhập. Hơn nữa, với tỷ suất lợi nhuận gộp vững chắc 70,0% so với cùng kỳ, Comcast thể hiện khả năng duy trì lợi nhuận trong một thị trường cạnh tranh.
Hai mẹo InvestingPro đáng chú ý cho Comcast bao gồm cách tiếp cận chủ động của công ty đối với giá trị cổ đông, nổi bật là mua lại cổ phiếu tích cực và lợi suất cổ đông cao. Ngoài ra, Comcast đã tăng cổ tức 5 năm liên tiếp và duy trì chi trả cổ tức trong 17 năm liên tiếp, thể hiện cam kết trả lại giá trị cho cổ đông. Những hành động này, cùng với thực tế là công ty đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần, có thể mang đến cơ hội cho các nhà đầu tư tìm kiếm thu nhập và giá trị.
Đối với những người muốn tìm hiểu sâu hơn về tài chính và định vị chiến lược của Comcast, InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung. Trên thực tế, có thêm 10 Mẹo InvestingPro có sẵn có thể cung cấp sự hiểu biết toàn diện về điểm mạnh và điểm yếu của công ty. Truy cập những thông tin chi tiết có giá trị này và sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm giá tới 10% cho Pro hàng năm và đăng ký Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần. Những lời khuyên này có thể hướng dẫn các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt về tiềm năng của Comcast trong danh mục đầu tư của họ.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.