Cổ phiếu đáng chú ý ngày 6/3: HSG, VCB, CTG

Công ty chứng khoán phân tích và đưa ra nhận định mua, bán đối với các cổ phiếu HSG (HM:HSG), VCB, CTG (HM:CTG). Chứng khoán Yuanta: Khuyến nghị mua HSG

HSG đang được giao dịch tại mức P/E TTM là 17.9x (tương ứng EPS TTM là 1,311 đồng).

Đồ thị giá của HSG có dấu hiệu bước vào giai đoạn biến động mạnh theo chiều hướng tích cực cho nên đồ thị giá có thể sớm vượt mức kháng cự 23.90 trong vài phiên tới. Ngoài ra, xu hướng ngắn hạn của HSG cũng được nâng lên mức TĂNG. Do đó, nhóm phân tích khuyến nghị các nhà đầu tư ngắn hạn có thể xem xét MUA ở mức giá hiện tại.

Năm 2024, Yuanta kỳ vọng KQKD của Hoa Sen sẽ tiếp tục tích cực nhờ sản lượng bán hồi phục, đặc biệt là kênh xuất khẩu sang các nước châu Á khi kinh tế hồi phục. Ngoài ra, giá nguyên liệu đầu vào cho ngành thép như than cốc hay sắt cũng ổn định hơn do nguồn cung ổn định, sẽ hỗ trợ biên lợi nhuận HSG.

Agriseco Research kỳ vọng KQKD năm 2024 của Vietcombank (HM:VCB) duy trì đà tăng trưởng với LNTT tăng khoảng 10-15% yoy nhờ: giảm chi phí trích lập dự phòng, biên lãi ròng cải thiện và tỷ lệ nợ xấu được kỳ vọng giảm khi triển vọng kinh tế hồi phục tốt hơn. Đồng thời, VCB có nhiều dư địa tăng trưởng trong dài hạn, đặc biệt trong trường hợp VCB sớm hoàn tất kế hoạch chào bán 6,5% vốn cổ phần giúp gia tăng năng lực tài chính. Vì vậy, nhóm phân tích khuyến nghị Nắm giữ cổ phiếu VCB với giá mục tiêu 110.000 đ/cp (upside 10%).

Trên đồ thị kỹ thuật, cổ phiếu VCB tăng tích cực trong phiên và vượt đỉnh cũ 93.000 đồng/cp, xu hướng tăng trong trung và dài hạn của VCB vẫn tiếp tục được duy trì khi giá cổ phiếu vẫn giao dịch trên đường MA50 điểm và đường MA20 vẫn tiếp tục hướng lên. Do đó, các nhà đầu tư có thể tiếp tục nắm giữ cổ phiếu với giá mục tiêu 107.000 đồng/cp. Các nhà đầu tư chủ động cắt lỗ với tỷ lệ 8% tính từ giá tại ngày khuyến nghị.

Chứng khoán ACB (HM:ACB) (ACBS): Khuyến nghị khả quan với CTG

ACBS nâng 24,2% giá mục tiêu CTG lên 40.000 đồng/cp và duy trì khuyến nghị KHẢ QUAN do giá cổ phiếu CTG cũng đã tăng 22,8% kể từ thời điểm báo cáo gần nhất. Giá mục tiêu trên tương đương với P/E và P/B dự phóng cuối năm 2024 là 9,0 lần và 1,4 lần.

ACBS kỳ vọng tăng trưởng tín dụng của CTG đạt 15% trong năm 2024, tương đương với mức tăng bình quân toàn ngành theo định hướng của NHNN. NIM dự báo tăng nhẹ 6 điểm % so với năm 2023 lên mức 3,0% nhờ lãi suất huy động giảm sâu sẽ tiếp tục phản ánh vào chi phí vốn.

Thu nhập ngoài lãi kỳ vọng tăng trưởng 11% nhờ các hoạt động dịch vụ, kinh doanh ngoại hối và thu nợ xấu ngoại bảng tăng trưởng ổn định trong năm 2024.

Chi phí hoạt động tiếp tục được kiểm soát trong năm 2024 với mức tăng 13% và CIR (trước trích lập quỹ khen thưởng phúc lợi) 28,2%, vẫn thuộc nhóm thấp nhất hệ thống.

Chi phí dự phòng năm 2024 dự báo sẽ chỉ tăng nhẹ 1,2% so với năm trước nhờ (1) nền kinh tế phục hồi giúp nợ quá hạn không còn tăng cao như những năm trước và (2) bộ đệm dự phòng vững chắc với tỷ lệ bao phủ nợ xấu 167% giúp giảm áp lực trích lập dự phòng.

Lợi nhuận trước thuế năm 2024 dự báo đạt 33.337 tỷ đồng, tăng 32,8% so với năm 2023.

>> Nhận định chứng khoán 6/3: Các công ty chứng khoán đồng thuận thị trường sẽ lên 1.300 điểm