Hôm thứ Ba, CFRA đã hạ cấp cổ phiếu của Dana Holding (NYSE: DAN) từ Mua xuống Giữ, điều chỉnh mục tiêu giá xuống 10,00 đô la từ 14,00 đô la trước đó. Công ty đã trích dẫn mức giảm đáng kể trong mục tiêu 12 tháng của họ dựa trên P/E kỳ hạn là 7,4x, thấp hơn P/E kỳ hạn trung bình 10 năm của Dana là 13,9x. Việc hạ cấp diễn ra sau khi Dana báo cáo EPS điều chỉnh quý 4 là -0,08 đô la, thấp hơn mức đồng thuận -0,10 đô la ba xu.
Sự thiếu hụt được cho là do doanh thu ròng thấp hơn dự kiến, với doanh thu giảm 2% xuống còn 2,49 tỷ đô la, thấp hơn 100 triệu đô la so với sự đồng thuận. Ngoài ra, biên EBITDA đã điều chỉnh của Dana giảm 60 điểm cơ bản xuống 6,3%, mặc dù cao hơn 20 điểm cơ bản so với sự đồng thuận. Hiệu suất này đã được xác định là đặc biệt đáng thất vọng trong lĩnh vực nhà cung cấp ô tô trong mùa thu nhập này.
Dana cũng đã đưa ra hướng dẫn năm 2024 về doanh thu thuần và EPS, dự kiến phạm vi lần lượt là 10,65 tỷ đô la đến 11,15 tỷ đô la và 0,35 đô la đến 0,85 đô la. Những con số này trái ngược với sự đồng thuận hiện tại là 10,97 tỷ đô la cho doanh thu ròng và 1,76 đô la cho EPS. Nhà phân tích từ CFRA bày tỏ lo ngại về bảng cân đối kế toán của Dana, cho rằng nó đã sử dụng đòn bẩy quá mức và chỉ ra rằng dòng tiền tự do ước tính năm 2024 chỉ từ 25 triệu đô la đến 75 triệu đô la có thể sẽ không cho phép giảm nợ đáng kể.
Ước tính EPS giảm của CFRA phản ánh sự điều chỉnh giảm xuống 0,65 đô la từ 1,30 đô la cho năm 2024 và xuống 1,35 đô la từ 1,80 đô la cho năm 2025. Triển vọng điều chỉnh và kết quả quý 4 đáng thất vọng đã dẫn đến việc hạ xếp hạng cổ phiếu của Dana và giảm mục tiêu giá.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.