Bài kiểm tra căng thẳng hàng năm của Cục Dự trữ Liên bang tiết lộ vào thứ Tư rằng các ngân hàng lớn nhất của Hoa Kỳ sở hữu vốn cần thiết để chịu đựng một cuộc suy thoái kinh tế nghiêm trọng. Mặc dù phải đối mặt với những tổn thất giả định đáng kể hơn trong năm nay, 31 ngân hàng lớn sẽ có thể tồn tại khi tỷ lệ thất nghiệp tăng mạnh, biến động thị trường cực đoan và suy thoái đáng kể trong thị trường thế chấp nhà ở và thương mại, trong khi vẫn duy trì mức vốn cao hơn gấp đôi so với yêu cầu quy định.
Bài kiểm tra căng thẳng chỉ ra rằng trong một kịch bản kinh tế nghiêm trọng, mức vốn chất lượng cao của các ngân hàng sẽ giảm xuống 9,9% ở mức thấp nhất, vẫn cao hơn mức tối thiểu quy định bắt buộc. Kết quả này tạo tiền đề cho các tổ chức tài chính này tiết lộ kế hoạch vốn của họ cho các cổ đông, có thể bao gồm mua lại cổ phiếu và cổ tức. Những thông báo này dự kiến sẽ được đưa ra sau khi thị trường đóng cửa vào thứ Sáu, theo tuyên bố của một quan chức cấp cao của Cục Dự trữ Liên bang.
Chris Marinac, giám đốc nghiên cứu tại Janney Montgomery Scott, bày tỏ sự lạc quan về kết quả thử nghiệm, thừa nhận sức khỏe tốt của các ngân hàng mặc dù dự đoán tổn thất cao hơn, đặc biệt là trong các lĩnh vực như bất động sản thương mại.
Tuy nhiên, bài kiểm tra căng thẳng năm 2024, phần lớn tương tự như năm trước, cho thấy các ngân hàng chịu tổn thất lớn hơn do sự thay đổi trong danh mục đầu tư của họ. Nhìn chung, các ngân hàng có thể phải đối mặt với khoản lỗ 685 tỷ USD trong một kịch bản căng thẳng nghiêm trọng. Tỷ lệ vốn giảm bình quân là 2,8 điểm phần trăm, đánh dấu mức giảm đáng kể nhất kể từ năm 2018.
Charles Schwab Corp (NYSE: SCHW) báo cáo tỷ lệ vốn cao nhất là 25,2% trong kịch bản căng thẳng nghiêm trọng. Các tổ chức khác, bao gồm Bank of New York Mellon (NYSE: BK), JPMorgan Chase (NYSE: JPM), Morgan Stanley, Northern Trust (NASDAQ: NTRS), State Street (NYSE: STT) và các hoạt động tại Hoa Kỳ của Deutsche Bank và UBS, cũng báo cáo tỷ lệ vốn hai con số mạnh mẽ. Ngược lại, các nhà cho vay khu vực như BMO, Citizens Financial Group (NYSE: CFG) và HSBC báo cáo tỷ lệ vốn căng thẳng dưới 7%.
Trong số các ngân hàng lớn nhất toàn cầu, JPMorgan Chase tự hào có tỷ lệ vốn cao nhất ở mức 12,5%, trong khi Wells Fargo có tỷ lệ vốn thấp nhất ở mức 8,1%. Bank of America và Citigroup công bố tỷ lệ vốn lần lượt là 9,1% và 9,7%.
Ngành ngân hàng đã chỉ ra những kết quả này là bằng chứng về sự ổn định của chúng, thách thức sự cần thiết phải tăng yêu cầu vốn do Fed và các cơ quan quản lý khác đề xuất. Rob Nichols, Giám đốc điều hành của Hiệp hội Ngân hàng Hoa Kỳ, lập luận rằng khả năng phục hồi của ngành chứng tỏ rằng làn sóng quy định mới và đề xuất các tiêu chuẩn vốn cao hơn là không cần thiết.
Danh mục đầu tư thẻ tín dụng được xác định là một nguồn tổn thất tiềm năng đáng kể, chiếm hơn một phần tư các khoản lỗ giả định. Số dư thẻ tín dụng ngân hàng lớn đã tăng hơn 100 tỷ đô la trong năm qua, với tỷ lệ nợ quá hạn tăng hơn 40%. Ally Financial (NYSE: ALLY) phải đối mặt với khoản lỗ thẻ tín dụng dự kiến đáng kể nhất ở mức 40,6%, tiếp theo là Capital One và Goldman Sachs với lần lượt 23,2% và 25,4%.
Bài kiểm tra căng thẳng cũng nhấn mạnh sự thay đổi trong danh mục tín dụng doanh nghiệp của các ngân hàng đối với các khoản vay rủi ro hơn, với các khoản tín dụng doanh nghiệp cấp phi đầu tư dễ bị vỡ nợ hơn. Các khoản vay thương mại và công nghiệp (C &I) được dự đoán sẽ chịu thiệt hại 142 tỷ đô la, chiếm 21% tổng thiệt hại dự kiến.
Discover Financial, đang trong quá trình được Capital One mua lại trong khi chờ phê duyệt theo quy định, ghi nhận khoản lỗ cao nhất trong các khoản vay thương mại và công nghiệp ở mức 21,8%.
Cục Dự trữ Liên bang cũng lưu ý rằng trong khi thu nhập ngoài lãi từ các dịch vụ như phí đầu tư đã giảm, các chi phí ngoài lãi như bồi thường và chi phí bất động sản vẫn ổn định. Kết quả kiểm tra căng thẳng là rất quan trọng vì chúng xác định các ngân hàng vốn phải nắm giữ để bù đắp các khoản lỗ tiềm ẩn, với bất kỳ khoản dư thừa nào có khả năng được trả lại cho các cổ đông.
Reuters đã đóng góp cho bài viết này.Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.