Linde PLC (LIN) đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ trong cả năm và quý IV/2023, với kết quả đầu ngành và cam kết về giá trị cổ đông mặc dù phải đối mặt với những cơn gió ngược kinh tế và địa chính trị. Công ty đã đạt được mức giảm đáng kể lượng khí thải nhà kính, thu hút lực lượng lao động hiệu quả và tiến tới các dự án tăng trưởng chất lượng cao. Tổng lợi nhuận cổ đông của Linde liên tục vượt qua các tiêu chuẩn và nó cung cấp hướng dẫn tích cực cho năm 2024, dự kiến tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) từ 8% đến 11%. Công ty thừa nhận sự phục hồi chậm ở thị trường Trung Quốc, đặc biệt là trong lĩnh vực công nghiệp và điện tử, nhưng ghi nhận sự phục hồi nhẹ trong lĩnh vực hóa chất và ô tô. Linde có kế hoạch tiếp tục các hành động định giá để nâng cao hiệu suất và tạo ra giá trị cho cổ đông.
Những điểm chính
- Linde mang lại kết quả tài chính mạnh mẽ cho năm 2023, với cam kết giá trị cổ đông dài hạn.
- Công ty dự kiến tăng trưởng EPS từ 8% đến 11% cho năm 2024.
- Trung Quốc, chiếm 7% doanh thu và lợi nhuận của Linde, cho thấy sự phục hồi chậm, với sự yếu kém vẫn tồn tại trong lĩnh vực công nghiệp.
- Tăng trưởng trong ngành công nghiệp ô tô của Trung Quốc, đặc biệt là xe điện, pin và pin mặt trời.
- Các hành động định giá và cải thiện lợi nhuận dự kiến sẽ tiếp tục vào năm 2024.
- Thị trường hydro xanh phải đối mặt với những thách thức, nhưng các dự án vừa và nhỏ được dự đoán.
- CapEx 2024 của công ty tập trung vào chuyển đổi năng lượng và hoàn thành dự án đang diễn ra, với sự tự tin trong việc thực hiện và lợi nhuận.
Triển vọng công ty
- Linde dự kiến sẽ tiếp tục hành động định giá và cải thiện tỷ suất lợi nhuận vào năm 2024.
- Kỳ vọng về động lực trong các lĩnh vực sản xuất, kim loại, hóa chất và lọc dầu.
- Công ty nhìn thấy cơ hội tăng trưởng trong các dự án khử cacbon, đặc biệt là trong các ngành công nghiệp hóa chất và kim loại.
- Chi tiêu vốn năm 2024 của Linde được đặt ở mức 4,525 tỷ USD, chủ yếu cho các dự án chuyển đổi năng lượng.
Điểm nổi bật của Bearish
- Thị trường Trung Quốc đang trải qua một sự phục hồi chậm, với sự thiếu động lực đặc biệt trong ngành thép do thị trường bất động sản trì trệ.
- Rủi ro địa chính trị ở Trung Quốc có thể ảnh hưởng đến tăng trưởng trong tương lai trong lĩnh vực điện tử.
Điểm nổi bật của Bullish
- Ngành công nghiệp ô tô ở Trung Quốc cho thấy sự tăng trưởng, tập trung vào xe điện, pin và pin mặt trời.
- Linde đang giành được một phần đáng kể các dự án ở các quốc gia như Ấn Độ, trong các lĩnh vực khác nhau.
- Tồn đọng của công ty bao gồm các dự án trị giá 8 tỷ đến 10 tỷ USD dự kiến sẽ thành hiện thực trong những năm tới.
- Cơ hội cho các dự án khử cacbon ngày càng tăng, đặc biệt là ở khu vực EMEA.
Bỏ lỡ
- Linde ghi nhận sự phục hồi chậm chạp tại thị trường Trung Quốc, với một số lĩnh vực như công nghiệp và điện tử không đạt được đà tăng như kỳ vọng.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
Ấn Độ được xem là thị trường tăng trưởng quan trọng của Linde, bên cạnh Trung Quốc.
- Trong thị trường thực phẩm và đồ uống, Linde dẫn đầu về công nghệ đông lạnh thực phẩm, với mức tăng 9% so với cùng kỳ năm ngoái.
- Không có mối liên hệ trực tiếp giữa tín dụng thuế 45Q để thu hồi carbon và định giá CO2 đã được quan sát.
Kết quả tài chính của Linde cho năm 2023 phản ánh một công ty có khả năng phục hồi sẵn sàng cho sự tăng trưởng trong tương lai. Triển vọng của công ty cho năm 2024 là lạc quan, tập trung vào các hành động định giá chiến lược, cải thiện lợi nhuận và tận dụng các dự án chuyển đổi năng lượng. Bất chấp những thách thức tại thị trường Trung Quốc, Linde vẫn tiếp tục nhìn thấy cơ hội tăng trưởng trong các lĩnh vực và khu vực khác nhau, đặc biệt nhấn mạnh vào các sáng kiến khử cacbon. Cam kết của công ty trong việc tạo ra giá trị cổ đông và thực hiện chiến lược tăng trưởng của mình vẫn kiên định khi điều hướng bối cảnh thị trường toàn cầu năng động.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Linde PLC (LIN) đã chứng minh một nền tảng tài chính mạnh mẽ và cách tiếp cận chiến lược để tăng trưởng, bằng chứng là báo cáo thu nhập mới nhất của họ. Đối với các nhà đầu tư đang xem xét cổ phiếu của Linde, một số Mẹo InvestingPro và số liệu thời gian thực cung cấp thêm thông tin chi tiết:
Mẹo InvestingPro:
- LIN đã kiên định trong việc trả lại giá trị cho các cổ đông, được nhấn mạnh bởi thành tích tăng cổ tức trong 32 năm liên tiếp, báo hiệu một chính sách doanh nghiệp ổn định và thân thiện với nhà đầu tư.
- Công ty đang giao dịch ở tỷ lệ P/E thấp so với tăng trưởng lợi nhuận ngắn hạn, điều này có thể cho thấy mức định giá hấp dẫn đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm sự tăng trưởng ở mức giá hợp lý.
Dữ liệu InvestingPro:
- Hệ số P/E (Đã điều chỉnh): 33,3, tính đến mười hai tháng cuối kết thúc vào quý 3/2023, cho thấy mức định giá mà các nhà đầu tư có thể thấy hấp dẫn khi kết hợp với triển vọng tăng trưởng của công ty.
- Tăng trưởng doanh thu (Hàng quý): Mặc dù có sự thay đổi -7,3% trong quý 3/2023, định hướng tích cực của Linde cho năm 2024 phản ánh niềm tin vào việc đảo ngược xu hướng này.
- Tỷ lệ cổ tức: Theo dữ liệu mới nhất, lợi suất ở mức 1,23%, với mức tăng trưởng cổ tức 8,97%, củng cố cam kết của công ty đối với lợi nhuận của cổ đông.
Đối với những người muốn tìm hiểu sâu hơn về hiệu suất và tiềm năng của Linde, InvestingPro cung cấp nhiều mẹo hơn nữa. Có 15 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn, cung cấp phân tích toàn diện về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty. Sử dụng mã phiếu giảm giá SFY24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 2 năm hoặc SFY241 để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 1 năm và mở khóa bộ thông tin chi tiết đầy đủ.
Sự tập trung của Linde vào giá trị cổ đông, thể hiện rõ trong chương trình tăng trưởng cổ tức và mua lại cổ phiếu nhất quán, phù hợp với các chỉ số tài chính mạnh mẽ và định vị thị trường chiến lược, khiến nó trở thành một cân nhắc đáng chú ý cho các nhà đầu tư.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.