“Bốc hơi” 74 điểm trong 2 phiên: VN-Index đang điều chỉnh hay đảo chiều?
Hôm thứ Tư, Oppenheimer đã bắt đầu đưa tin về cổ phiếu RLI Corp. (NYSE: RLI) với xếp hạng Thực hiện. Phân tích của công ty thừa nhận hồ sơ theo dõi mạnh mẽ của RLI Corp. về việc thực hiện kỷ luật và vượt trội về lợi nhuận. Tuy nhiên, nó cũng chỉ ra triển vọng ngành kém nhiệt tình hơn, giảm giá và cơ hội tăng trưởng, cùng với động lực dự trữ phức tạp hơn là những yếu tố trong quyết định xếp hạng.
Cổ phiếu của công ty được coi là có giá trị khá cao trong phạm vi từ 150 đến 175 đô la, tương đương với bội số từ 25,5 đến 29,8 lần thu nhập hoạt động trên mỗi cổ phiếu (EPS) dự kiến vào năm 2025 của Oppenheimer. Mức định giá này được so sánh với bội số hiện tại của RLI là 26,8 lần và mức trung bình lịch sử 10 năm là 29,0 lần.
Ước tính EPS của Oppenheimer cho RLI Corp. trong các năm 2025 và 2026 thấp hơn khoảng 5% so với sự đồng thuận. Ước tính thận trọng này được cho là do tỷ suất lợi nhuận tổng thể thấp hơn dự kiến và quỹ đạo tăng trưởng chậm hơn trong lĩnh vực Bất động sản, một lĩnh vực chính trong hoạt động kinh doanh của RLI Corp.
Xếp hạng Perform cho thấy triển vọng của Oppenheimer về RLI Corp. là trung lập, cho thấy cổ phiếu dự kiến sẽ hoạt động phù hợp với mức trung bình của thị trường hoặc ngành. Vị trí của công ty phản ánh một cái nhìn cân bằng về hiệu suất lịch sử của công ty so với những thách thức trong ngành hiện tại mà nó phải đối mặt.
Trong các tin tức gần đây khác, RLI Corp. đã báo cáo hiệu quả tài chính mạnh mẽ với mức tăng trưởng 11% về phí bảo hiểm và tỷ lệ kết hợp là 81,5, cho thấy lợi nhuận bảo lãnh phát hành mạnh mẽ. Công ty đã có sự tăng trưởng đáng kể trong các phân khúc Tài sản, Bảo lãnh và Thương vong, với phân khúc Bất động sản tăng 6% do các sáng kiến trong Chủ nhà Hàng hải và Hawaii, và phân khúc Bảo lãnh tăng 17% nhờ Bảo lãnh Hợp đồng và năng lượng tái tạo.
RLI Corp. cũng công bố thiệt hại ròng trước thuế ước tính từ 35 đến 40 triệu USD do bão Beryl và Helene, dự kiến sẽ ảnh hưởng đến kết quả tài chính quý III/2024.
Trong phân tích của Wolfe Research và RBC Capital, RLI Corp. đã được nhấn mạnh vì hiệu suất vượt trội và tiềm năng tăng trưởng bền vững. Wolfe Research đã bắt đầu đưa tin về RLI Corp. với xếp hạng Outperform, nhấn mạnh cách tiếp cận bảo lãnh phát hành đặc biệt và bảo thủ của công ty là động lực chính của hiệu suất vượt trội bền vững. RBC Capital duy trì xếp hạng Hiệu suất ngành trên RLI Corp, ghi nhận kết quả mạnh mẽ của công ty và bảo lãnh phát hành đáng khen ngợi.
Các công ty cũng ghi nhận các động thái chiến lược của RLI Corp., chẳng hạn như mở rộng sang các thị trường ngách như di chuyển và lưu trữ để chống lại sự cạnh tranh trong vận tải đường bộ truyền thống. Họ nhận ra bảo lãnh phát hành có kỷ luật và danh mục đầu tư đa dạng của RLI Corp. là những yếu tố chính trong kết quả tài chính nhất quán của RLI Corp. Những phát triển gần đây cho thấy tiềm năng tiếp tục tăng trưởng và lợi nhuận của RLI Corp.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của RLI Corp. cung cấp thêm bối cảnh cho lập trường trung lập của Oppenheimer. Theo dữ liệu của InvestingPro, RLI tự hào có vốn hóa thị trường là 7,33 tỷ đô la và tỷ lệ P / E là 21,77, phù hợp chặt chẽ với phạm vi định giá của Oppenheimer. Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 ở mức 1.63 tỷ USD, với tỷ suất lợi nhuận hoạt động đáng chú ý là 25.68%.
InvestingPro Tips nêu bật lịch sử cổ tức mạnh mẽ của RLI, đã duy trì thanh toán trong 49 năm liên tiếp. Sự nhất quán này nhấn mạnh sự ổn định tài chính của công ty, điều này có thể cung cấp một số sự đảm bảo chống lại những cơn gió ngược của ngành được ghi nhận bởi Oppenheimer. Ngoài ra, RLI đang giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần, với mức giá bằng 98,48% mức đỉnh, cho thấy niềm tin của nhà đầu tư bất chấp những thách thức phía trước.
Lợi nhuận cao của công ty trong thập kỷ qua và hiệu suất năm năm mạnh mẽ, như InvestingPro Tips đã chỉ ra, cho thấy sự tin tưởng vào sự thừa nhận của Oppenheimer về việc thực hiện kỷ luật của RLI. Tuy nhiên, bội số Giá / Sách cao là 4,63 có thể chỉ ra rằng cổ phiếu tương đối đắt, có khả năng hỗ trợ quan điểm của Oppenheimer về định giá hợp lý.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm sự hiểu biết sâu sắc hơn về triển vọng của RLI, InvestingPro cung cấp 5 mẹo bổ sung có thể cung cấp những hiểu biết có giá trị về hiệu suất và vị thế thị trường trong tương lai của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.