Bitcoin ổn định ở mức 118.500 USD giữa lo ngại về lãi suất và thuế quan
Hôm thứ Hai, Jefferies duy trì xếp hạng Giữ trên Moderna (NASDAQ: NASDAQ:MRNA) nhưng giảm mục tiêu giá xuống còn 55 đô la từ 65 đô la. Việc điều chỉnh diễn ra sau một loạt lo ngại, bao gồm hướng dẫn thấp hơn dự kiến trong những năm tới và cắt giảm chi phí bị trì hoãn. Báo cáo thu nhập quý II của công ty cho thấy việc giảm hướng dẫn năm 2024 và các thông báo về ngày R&D sau đó tiếp tục hạ thấp kỳ vọng cho năm 2025. Ngoài ra, việc giảm chi phí dự kiến Moderna 1 tỷ USD hiện dự kiến sẽ có hiệu lực vào năm 2027, thay vì sớm hơn.
Nhà phân tích nhấn mạnh rằng dự báo vắc xin Virus hợp bào hô hấp (RSV) của Moderna là tối thiểu cho năm 2024 và có sự không chắc chắn về khả năng đảm bảo hợp đồng của công ty Moderna 5. Điều này là do sự cạnh tranh mạnh mẽ từ những gã khổng lồ dược phẩm như GSK và Pfizer và các khuyến nghị vắc-xin không rõ ràng cho mùa RSV tiếp theo. Những lo ngại cũng đã được đặt ra về tỷ lệ đốt tiền mặt của Moderna, vì mức chi tiêu hiện tại vẫn ở mức cao 5-6 tỷ USD và việc đẩy dự báo lợi nhuận đến năm 2028 so với dự kiến trước đó vào năm 2026.
Bất chấp những thách thức này, nhà phân tích nhận thấy tiềm năng cho cổ phiếu để đạt được động lực từ dữ liệu tạm thời tích cực về vắc-xin Cytomegalovirus (CMV) dự kiến vào cuối năm. Moderna hướng dẫn quý III, công ty dự kiến sẽ đạt 2,6-3,2 tỷ USD trong thời gian còn lại của năm, với khoảng 40% doanh thu COVID-19 dự kiến trong quý III và 60% còn lại trong quý IV.
Dự báo của Moderna cho thấy doanh thu khoảng 1-1,2 tỷ USD trong quý III. Mô hình của nhà phân tích dự đoán doanh thu khoảng 1 tỷ đô la, với khoảng 540 triệu đô la từ doanh số bán hàng ở Hoa Kỳ, dựa trên 4 triệu đơn thuốc bán lẻ được theo dõi thông qua IMS và thêm 30% từ các kênh phi bán lẻ với giá ròng ước tính là 80 đô la mỗi lần bắn. Hướng dẫn cho nửa cuối năm nay cho thấy khoảng 670 triệu đô la mỗi người từ Thỏa thuận mua hàng nâng cao (APA) và cựu Hoa Kỳ. Doanh thu COVID-19, tương đương khoảng 270 triệu đô la cho mỗi phân khúc trong quý thứ ba, tổng cộng khoảng 540 triệu đô la. Những con số này thấp hơn ước tính đồng thuận khoảng 1,2 tỷ USD trong quý thứ ba.
Trong các tin tức gần đây khác, Moderna Inc Đánh giá. Oppenheimer đã hạ cấp cổ phiếu Moderna xuống trạng thái "Thực hiện" trung lập và RBC Capital giảm mục tiêu giá cho Moderna từ 90 USD xuống 75 USD. Brookline Capital Markets và TD Cowen cũng điều chỉnh mục tiêu giá của họ cho Moderna.
Moderna ước tính sản phẩm có Moderna từ 3 tỷ USD đến 3,5 tỷ USD cho năm nay. Tuy nhiên, dự báo đạt Moderna phá vỡ dòng tiền đã được hoãn lại đến năm 2028, với doanh thu dự kiến khoảng 6,0 tỷ USD. Đây là những diễn biến gần đây mà các nhà đầu tư nên cân nhắc.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
InvestingPro d Moderna nts gần đây là một bức tranh đầy thách thức đối với Moderna, phù hợp với những lo ngại được nêu ra trong phân tích của Jefferies. Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 ở mức 5.05 tỷ USD, với doanh thu giảm đáng kể 52.6% so với cùng kỳ. Sự sụt giảm này hỗ trợ Moderna của nhà phân tích về hướng dẫn thấp hơn dự kiến và những thách thức tiềm ẩn trong việc đảm bảo các hợp đồng trong tương lai.
Sức khỏe tài chính của Moderna được nhấn mạnh hơn nữa bởi hai Mẹo đầu tư chính của InvestingPro. Đầu tiên, công ty đang "nhanh chóng đốt tiền mặt", điều này chứng thực những lo lắng của nhà phân tích về mức chi tiêu cao của Moderna và các biện pháp cắt giảm chi phí bị trì hoãn. Thứ hai, các nhà phân tích không dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, lặp lại việc đẩy lùi dự báo lợi nhuận đến năm 2028 được đề cập trong bài báo.
Bất chấp những thách thức này, điều đáng chú ý là Moderna "nắm giữ nhiều tiền mặt hơn nợ trên bảng cân đối kế toán", điều này có thể cung cấp một số linh hoạt tài chính khi công ty vượt qua những khó khăn hiện tại. Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 9 mẹo bổ sung có thể cung cấp thêm thông tin chi tiết về tình hình tài chính và triển vọng tương lai của Moderna.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.