Hôm thứ Ba, HSBC đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Tập đoàn AIA (1299: HK) (OTC: AAGIY), một tập đoàn bảo hiểm nhân thọ hàng đầu, đặt mục tiêu mới ở mức 89,00 đô la Hồng Kông, giảm so với mức 100,00 đô la Hồng Kông trước đó. Mặc dù giảm, công ty vẫn duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu của công ty.
Bản cập nhật từ HSBC được đưa ra sau khi công ty có những điều chỉnh nhỏ đối với kỳ vọng về giá trị kinh doanh mới (NBV), giá trị nhúng (EV), lợi nhuận hoạt động sau thuế (OPAT) của IFRS và ước tính cổ tức trên mỗi cổ phiếu (DPS) của Tập đoàn AIA. Những thay đổi này phản ánh những biến động gần đây của thị trường và cập nhật cách tiếp cận định giá của HSBC. Giá mục tiêu mới cho thấy mức tăng khoảng 65%, điều này hỗ trợ quyết định của công ty tiếp tục khuyến nghị AIA Group là Mua.
Các nhà phân tích của HSBC nhấn mạnh rằng định giá hiện tại của Tập đoàn AIA rất hấp dẫn, giao dịch ở mức khoảng 1,1 lần giá trị nhúng (EV) ước tính năm 2024 và mang lại lợi nhuận bình thường hóa 15,5% dự báo. Tỷ lệ giá trên thu nhập (PE) dự kiến của công ty bảo hiểm nhân thọ cho năm 2025 ở mức 10,6 lần, cùng với chi phí vốn chủ sở hữu (COE) ngụ ý khoảng 14%.
Công ty cũng lưu ý những rủi ro tiềm ẩn có thể ảnh hưởng đến hiệu suất cổ phiếu của Tập đoàn AIA. Những rủi ro này bao gồm khả năng tăng trưởng giá trị kinh doanh mới thấp hơn dự kiến ở các thị trường quan trọng, xu hướng thị trường tài chính tiêu cực và tác động tiềm tàng của sự ra đi của các giám đốc điều hành chủ chốt khỏi công ty. Bất chấp những lo ngại này, lập trường của HSBC đối với Tập đoàn AIA vẫn tích cực, như được phản ánh trong xếp hạng Mua được duy trì.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.