Ai đang âm thầm gom hàng khi thị trường điều chỉnh sâu?
SAN MATEO, Calif. - Guidewire (NYSE:GWRE) Software, Inc. (NYSE: GWRE) đã công bố kế hoạch cung cấp 500 triệu đô la tiền giấy cao cấp có thể chuyển đổi đến hạn vào năm 2029, nhắm vào những người mua tổ chức đủ điều kiện. Công ty phần mềm cũng dự định cung cấp tùy chọn mua thêm 75 triệu đô la tiền giấy trong vòng 13 ngày kể từ ngày phát hành.
Các trái phiếu, dự kiến đáo hạn vào ngày 1/11/2029, là nghĩa vụ cao cấp, không có bảo đảm và sẽ phải trả lãi nửa năm. Chủ sở hữu sẽ có tùy chọn chuyển đổi ghi chú của họ trong một số điều kiện nhất định, với Guidewire giải quyết chuyển đổi bằng tiền mặt, cổ phiếu hoặc kết hợp cả hai.
Guidewire có quyền mua lại các ghi chú, toàn bộ hoặc một phần, sau ngày 5 tháng 11 năm 2027 và trước ngày đáo hạn, với điều kiện đáp ứng các điều kiện cụ thể. Trong trường hợp có 'thay đổi cơ bản' như mô tả của công ty, chủ sở hữu ghi chú có thể yêu cầu Guidewire mua lại ghi chú của họ với giá bằng tiền gốc cộng với lãi tích lũy.
Lãi suất và tỷ lệ chuyển đổi ban đầu sẽ được xác định tại thời điểm định giá đợt chào bán. Guidewire nhằm mục đích sử dụng số tiền thu được từ đợt chào bán để tài trợ cho các giao dịch cuộc gọi giới hạn, rút một phần của Ghi chú cao cấp có thể chuyển đổi 1,25% hiện có đến hạn vào tháng 3 năm 2025 và cho các mục đích chung của công ty, bao gồm cả khả năng mua lại các Ghi chú năm 2025 còn lại.
Công ty dự đoán rằng những người nắm giữ Ghi chú năm 2025 sẽ tham gia vào các hoạt động thị trường có thể ảnh hưởng đến giá cổ phiếu của Guidewire. Các hoạt động này có thể bao gồm mua cổ phiếu phổ thông của Guidewire hoặc tháo gỡ các công cụ phái sinh, điều này có thể ảnh hưởng đến giá giao dịch của các ghi chú mới.
Guidewire có kế hoạch tham gia vào các giao dịch cuộc gọi giới hạn để bù đắp khả năng pha loãng hoặc thanh toán bằng tiền mặt khi chuyển đổi các ghi chú. Tuy nhiên, trong trường hợp giá cổ phiếu vượt quá giá trần của giao dịch cuộc gọi giới hạn, việc pha loãng hoặc bù đắp thanh toán bằng tiền mặt có thể không được ngăn chặn hoàn toàn.
Việc chào bán và bất kỳ cổ phiếu nào được phát hành khi chuyển đổi các ghi chú sẽ không được đăng ký theo Đạo luật Chứng khoán hoặc các luật chứng khoán khác và sẽ chỉ có sẵn thông qua các trường hợp miễn trừ hoặc giao dịch không tuân theo các yêu cầu đăng ký. Thông cáo báo chí này không đóng vai trò là một đề nghị bán cũng không phải là một lời chào mời mua bất kỳ chứng khoán nào.
Guidewire được công nhận về các giải pháp nền tảng đám mây cho ngành bảo hiểm tài sản và thương vong (P&C), phục vụ hơn 570 thương hiệu bảo hiểm trên toàn cầu.
Bài báo này dựa trên một tuyên bố thông cáo báo chí và chứa các tuyên bố hướng tới tương lai có thể gặp rủi ro và không chắc chắn.
Trong các tin tức gần đây khác, Guidewire Software Inc . đã là chủ đề thu hút sự chú ý của một số công ty phân tích. BofA Securities đã điều chỉnh mục tiêu giá đối với cổ phiếu Guidewire lên 135 USD, duy trì xếp hạng Underperform. Phân tích của công ty phản ánh tiềm năng của công ty bất chấp triển vọng thận trọng. Mặt khác, Oppenheimer đã tăng mục tiêu giá cổ phiếu cho Guidewire lên 200 đô la, bị ảnh hưởng bởi các mục tiêu tài chính của công ty cho năm tài chính 2028, bao gồm 1,5 tỷ đô la Doanh thu định kỳ hàng năm (ARR) và kỳ vọng biên EBIT là 28-29%.
RBC Capital duy trì xếp hạng Outperform trên Guidewire và nâng mục tiêu giá lên 215 đô la, trích dẫn các mục tiêu lợi nhuận dài hạn đầy tham vọng của công ty và các dịch vụ sản phẩm đám mây trưởng thành. Baird nhắc lại xếp hạng Outperform của mình đối với cổ phiếu Guidewire, đặt mục tiêu giá ổn định là 204,00 đô la, trong khi BTIG tái khẳng định xếp hạng Mua trên Guidewire, giữ mục tiêu giá 195,00 đô la cho cổ phiếu của công ty.
Hướng dẫn tài chính 2025 của Guidewire dự kiến ARR ấn tượng 1 tỷ đô la, với tổng doanh thu dự kiến từ 1.135 tỷ đô la đến 1.149 tỷ đô la. Quỹ đạo đầy hứa hẹn này phần lớn là do quá trình chuyển đổi thành công của Guidewire sang nền tảng dựa trên đám mây.
Trong các tin tức khác của công ty, Guidewire đã mở rộng ban giám đốc của mình với việc bổ nhiệm Mark Anquillare, cựu Chủ tịch và COO của Verisk Analytics. Tuy nhiên, công ty có liên quan đến một vụ hack liên quan đến một cá nhân người Anh, Robert Westbrook, người đã bị bắt vì tội hack vào một số công ty, bao gồm cả Guidewire, để lấy thông tin giao dịch nội gián.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Quyết định của Guidewire Software cung cấp 500 triệu đô la tiền giấy cao cấp có thể chuyển đổi được đưa ra vào thời điểm các số liệu tài chính và hiệu suất thị trường của công ty đưa ra một bức tranh hấp dẫn. Theo dữ liệu của InvestingPro, vốn hóa thị trường của Guidewire ở mức 15,6 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong thị trường phần mềm bảo hiểm P&C.
Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024 là 980.5 triệu đô la, với mức tăng trưởng doanh thu là 8.3% so với cùng kỳ. Quỹ đạo tăng trưởng này phù hợp với Mẹo InvestingPro cho thấy thu nhập ròng dự kiến sẽ tăng trong năm nay. Ngoài ra, các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, đây có thể là một dấu hiệu tích cực cho các nhà đầu tư tiềm năng trong các trái phiếu chuyển đổi mới.
Cổ phiếu của Guidewire đã cho thấy hiệu suất đáng chú ý, với tổng lợi nhuận giá 110,48% trong năm qua và lợi nhuận 71,95% trong sáu tháng qua. Đà tăng mạnh mẽ này càng được nhấn mạnh bởi cổ phiếu giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần, với mức giá hiện tại ở mức 99,71% mức cao nhất trong 52 tuần. Tuy nhiên, một mẹo InvestingPro cảnh báo rằng RSI cho thấy cổ phiếu đang ở trong vùng quá mua, điều mà các nhà đầu tư tiềm năng có thể muốn xem xét.
Công ty hoạt động với mức nợ vừa phải, có liên quan đến việc chào bán trái phiếu chuyển đổi hiện tại. Cách tiếp cận cân bằng này đối với đòn bẩy có thể khiến người mua tổ chức yên tâm khi xem xét các ghi chú mới.
Điều đáng chú ý là Guidewire không trả cổ tức cho các cổ đông, thay vào đó tập trung vào tăng trưởng và tái đầu tư. Chiến lược này dường như đang được đền đáp, với hiệu suất thị trường mạnh mẽ của công ty và lợi nhuận dự kiến.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 12 mẹo bổ sung cho Phần mềm Guidewire, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.