UBS nhìn thấy cơ hội khi ông Powell cảnh báo không có lộ trình lãi suất an toàn
Hôm thứ Ba, Morgan Stanley duy trì xếp hạng Overweight đối với DraftKings Inc. (NASDAQ: DKNG) nhưng đã giảm mục tiêu giá xuống còn 47,00 đô la từ mức 51,00 đô la trước đó. Việc điều chỉnh này diễn ra sau hướng dẫn EBITDA quý II và cả năm 2024 của DraftKings, không đạt được kỳ vọng của Morgan Stanley do lợi nhuận yếu hơn. Điều này được cho là do chi phí gia tăng liên quan đến việc có được nhiều khách hàng hơn, thay vì tăng chi phí cho mỗi khách hàng.
Kết quả kinh doanh quý gần đây đã thúc đẩy Morgan Stanley phân tích kỹ lưỡng về kinh tế người dùng, tập trung vào tiềm năng tăng trưởng và lợi nhuận của DraftKings. Do đó, công ty đã điều chỉnh ước tính của mình để tính doanh thu cao hơn cùng với thời gian kéo dài hơn trước khi đạt được lợi nhuận EBITDA.
Việc Morgan Stanley nhắc lại xếp hạng Overweight cho thấy họ tiếp tục tin tưởng vào tiềm năng của DraftKings, bất chấp những thách thức ngắn hạn được xác định. Giá mục tiêu sửa đổi phản ánh triển vọng thận trọng hơn về khung thời gian để công ty đạt được mục tiêu lợi nhuận.
Sự điều chỉnh trong dự báo tài chính của DraftKings và sự thay đổi mục tiêu giá tiếp theo của Morgan Stanley diễn ra khi công ty điều hướng bối cảnh cạnh tranh của việc thu hút khách hàng trong ngành cá cược trực tuyến. Phân tích của công ty cho thấy rằng trong khi doanh thu có thể tăng trưởng, con đường dẫn đến lợi nhuận EBITDA có thể mất nhiều thời gian hơn dự đoán trước đây.
Mục tiêu giá cập nhật là 47,00 đô la thể hiện định giá hiện tại của Morgan Stanley đối với DraftKings Inc. dựa trên dữ liệu tài chính và điều kiện thị trường mới nhất hiện có. DraftKings, với tư cách là một công ty được niêm yết trên NASDAQ, tiếp tục là một người chơi được theo dõi trong thị trường cá cược thể thao trực tuyến.
Trong các tin tức gần đây khác, DraftKings đã trải qua sự tăng trưởng đáng kể trong việc thu hút khách hàng và doanh thu. Báo cáo hàng quý gần đây của công ty cho thấy sự gia tăng 80% số lượng khách hàng Cá cược thể thao trực tuyến (OSB) và iGaming mới tăng 80% so với cùng kỳ năm ngoái và doanh thu tăng 26% lên 1,104 tỷ đô la. Đáng chú ý, DraftKings cũng giảm hơn 40% chi phí marketing và công bố chương trình mua lại cổ phần lên tới 1 tỷ USD.
Về hướng dẫn tài chính, DraftKings đã điều chỉnh EBITDA dự kiến cho năm 2024 xuống phạm vi từ 340 triệu đến 420 triệu USD. Sự điều chỉnh này chủ yếu là do sự gia tăng thuế suất Nhà cái thể thao ở Illinois. Tuy nhiên, công ty vẫn duy trì dự báo EBITDA đã điều chỉnh từ 900 triệu USD đến 1 tỷ USD cho năm tài chính 2025.
Các nhà phân tích từ Truist Securities, Stifel và Oppenheimer đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ cho DraftKings, trích dẫn các lý do như thay đổi động lực lãi lỗ và phụ phí thuế cao sắp tới. Các sửa đổi mục tiêu giá dao động từ $ 48 đến $ 55, nhưng tất cả các công ty duy trì xếp hạng Mua trên cổ phiếu.
Về mặt sáp nhập, DraftKings đã công bố sự tiến triển suôn sẻ của việc tích hợp Jackpocket, kỳ vọng EBITDA được điều chỉnh tích cực từ việc mua lại trong năm tài chính 2025. Những phát triển gần đây nêu bật những nỗ lực không ngừng của DraftKings để điều hướng những thay đổi trong ngành và duy trì tăng trưởng.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi Morgan Stanley cung cấp một triển vọng sửa đổi về DraftKings Inc. (NASDAQ: DKNG), thật có giá trị khi xem xét dữ liệu và mẹo InvestingPro mới nhất có thể thông báo thêm cho các nhà đầu tư. Theo dữ liệu thời gian thực, DraftKings tự hào có vốn hóa thị trường là 14,49 tỷ đô la, nhấn mạnh sự hiện diện đáng kể của nó trong thị trường cá cược thể thao trực tuyến. Bất chấp những thách thức gần đây, công ty đã có sự tăng trưởng doanh thu đáng chú ý, với mức tăng 43,26% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024. Điều này phù hợp với dự đoán của các nhà phân tích về tăng trưởng doanh số bán hàng trong năm nay, một dấu hiệu tích cực cho các nhà đầu tư tiềm năng.
Tuy nhiên, con đường dẫn đến lợi nhuận dường như là một chủ đề đáng quan tâm, như được phản ánh trong hệ số P/E âm của DraftKings là -34,83, báo hiệu rằng công ty hiện không có lãi. InvestingPro Tips cho rằng trong khi các nhà phân tích dự đoán DraftKings sẽ có lãi trong năm nay, cổ phiếu này đã biến động và hoạt động kém trong tháng trước, với tổng lợi nhuận giá là -21,16%. Hơn nữa, cổ phiếu được coi là đang ở trong vùng quá bán theo Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI), điều này có thể khiến các nhà đầu tư quan tâm đang tìm kiếm một sự phục hồi tiềm năng.
Đối với những người đang cân nhắc thêm DraftKings vào danh mục đầu tư của họ, điều đáng chú ý là công ty hoạt động với mức nợ vừa phải và không trả cổ tức cho cổ đông. Với những hiểu biết này trong tay, các nhà đầu tư có thể tìm thấy giá trị bổ sung trong 13 Mẹo InvestingPro khác có sẵn tại https://www.investing.com/pro/DKNG, cung cấp cái nhìn toàn diện hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của DraftKings.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.