Hôm thứ Sáu, Evercore ISI đã thông báo giảm mục tiêu giá cho cổ phiếu Dollar General (NYSE: DG), hạ xuống còn 150 đô la từ mức 155 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng In Line đối với cổ phiếu. Việc điều chỉnh này phản ánh những lo ngại về việc tái đầu tư bền vững của công ty vào chi phí bán hàng, chi phí chung và quản lý doanh nghiệp (SG&A) và tỷ lệ ký quỹ, dự kiến sẽ tiếp tục ảnh hưởng đến hoạt động tài chính của công ty.
Dollar General đã hoạt động tốt hơn ngành công nghiệp tạp hóa của Hoa Kỳ, thu hút khách hàng với lưu lượng truy cập tăng 4%, cho thấy chiến lược "trở lại cơ bản" của nó có hiệu quả. Tuy nhiên, nhà bán lẻ đang phải đối mặt với những thách thức do chi phí lao động tăng, bao gồm nhiều nhân viên mặt tiền cửa hàng và quản lý khu vực bổ sung, cũng như giảm các tùy chọn tự thanh toán. Các hoạt động khuyến mại và tăng giá cũng dự kiến sẽ giảm, góp phần gây áp lực lên lợi nhuận.
Chiến lược của công ty nhằm nâng cao trải nghiệm khách hàng và tập trung vào các nguyên tắc cơ bản về bán lẻ được ghi nhận là một động thái tích cực. Tuy nhiên, các vấn đề đang diễn ra như co ngót và gió ngược hỗn hợp sản phẩm có thể vẫn còn. Những hiểu biết sâu sắc từ một chuyên gia trong ngành với Mike Wilkins chỉ ra rằng nhu cầu tái đầu tư, đặc biệt là về tiền lương và giờ làm, có thể tiếp tục vào năm 2025.
Kết quả quý đầu tiên của Dollar General cho thấy doanh số bán hàng tại các cửa hàng tương đương tăng 2,4% nhưng biên EBIT cũng giảm đáng kể 240 điểm cơ bản và thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) giảm 30% so với cùng kỳ năm ngoái. Những con số này nhấn mạnh những khó khăn trong việc cải thiện biên EBIT trong nửa cuối năm 2024.
Dự báo EPS năm dương lịch 2024 của công ty vẫn ở mức 7,20 đô la, với mức tăng nhẹ lên 7,90 đô la cho năm dương lịch 2025, dự đoán doanh thu được cải thiện nhưng bị kiềm chế bởi sự phục hồi biên lợi nhuận gộp chậm hơn. Mục tiêu giá mới là 150 đô la dựa trên 19 lần EPS năm dương lịch 2025 dự kiến là khoảng 7,90 đô la, phản ánh triển vọng thận trọng hơn để cải thiện lợi nhuận.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu thị trường gần đây từ InvestingPro cho thấy khả năng phục hồi của Dollar General với tư cách là một công ty nổi bật trong ngành Bán lẻ & Phân phối Hàng tiêu dùng Thiết yếu. Với vốn hóa thị trường là 28,1 tỷ đô la và tỷ lệ P / E ở mức 17,04, công ty thể hiện tầm vóc tài chính vững chắc. Đáng chú ý, tài sản lưu động của công ty đã được báo cáo vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, điều này có thể cung cấp bộ đệm chống lại sự biến động của thị trường và đảm bảo sự ổn định hoạt động.
Mặc dù có một quý đầy thách thức, tăng trưởng doanh thu của Dollar General trong mười hai tháng qua là 2,24% và các nhà phân tích vẫn lạc quan về lợi nhuận của công ty trong năm. Mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng công ty đã có lãi trong mười hai tháng qua, điều này có thể trấn an các nhà đầu tư về khả năng điều hướng qua những cơn gió ngược hiện tại. Ngoài ra, tỷ suất cổ tức là 1,84% cùng với mức tăng trưởng cổ tức là 7,27% trong mười hai tháng qua, phản ánh cam kết của công ty trong việc trả lại giá trị cho các cổ đông.
Các nhà đầu tư tìm kiếm phân tích chuyên sâu hơn có thể tìm thấy Mẹo InvestingPro bổ sung cho Dollar General, cung cấp cái nhìn toàn diện về sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của công ty. Đối với những người quan tâm, sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 có thể đảm bảo giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, cung cấp nhiều thông tin chi tiết có giá trị hơn nữa. Với một số Mẹo InvestingPro khác có sẵn, nền tảng này có thể phục vụ như một công cụ quan trọng cho các quyết định đầu tư sáng suốt.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.