Căng thẳng địa chính trị đẩy USD lên cao, tỷ giá trong nước lập đỉnh
Hôm thứ Tư, Citi đã điều chỉnh mục tiêu giá cho BHP Billiton Ltd. (BHP: AU) (NYSE: BHP), giảm nhẹ xuống còn 47,50 AUD từ 48,50 AUD trước đó. Bất chấp sự thay đổi này, công ty vẫn duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu. Sự điều chỉnh này diễn ra sau báo cáo của BHP về số liệu sản xuất mạnh mẽ trong quý tháng 6, vượt qua kỳ vọng của Citi ở tất cả các bộ phận chính.
Phạm vi hướng dẫn chi phí FY24 của BHP vẫn giữ nguyên, mặc dù công ty dự đoán chi phí sẽ có xu hướng hướng tới nửa trên của phạm vi cho các hoạt động Spence và WAIO của mình. Hướng dẫn sản xuất cho năm tài chính 25 cho thấy triển vọng ổn định với sự gia tăng sản lượng đồng, sản lượng quặng sắt ổn định và giảm sản lượng than.
Công ty cũng đã báo cáo rằng chi phí vốn cho năm tài chính 24 sẽ vào khoảng 9,3 tỷ đô la, thấp hơn con số hướng dẫn ban đầu là khoảng 10 tỷ đô la. Do đó, ước tính EBITDA cho năm tài chính 24 và 25 đã được điều chỉnh giảm lần lượt 3% và 7%, do chi phí hoạt động và chi phí niken cao hơn một chút.
Ngoài ra, BHP đã thu hẹp tỷ lệ chi trả cổ tức xuống còn 52%, dẫn đến việc giảm cổ tức dự kiến lần lượt là 9% và 16% cho năm tài chính 24 và 25. Định giá dòng tiền chiết khấu (DCF) đã giảm 4% xuống còn 42,6 đô la Úc, bao gồm tỷ giá hối đoái giao ngay hiện tại.
Lập trường của Citi về BHP vẫn tích cực, đặc biệt là do dự báo giá đồng của họ là 12.000 USD/tấn cho năm dương lịch 2025. Điểm giá này định vị BHP với giá trị doanh nghiệp ước tính so với bội số EBITDA (EV / EBITDA) khoảng 5,3 lần cho FY25 và FY26, hỗ trợ xếp hạng Mua của công ty mặc dù mục tiêu giá thấp hơn.
Trong các tin tức gần đây khác, BHP Group đã chứng kiến một số bước phát triển đáng kể. Barclays đã hạ cấp mục tiêu cổ phiếu của công ty do đình chỉ dự án Nickel West, với lý do chi phí chăm sóc và bảo trì cao hơn dự kiến. Công ty cũng điều chỉnh dự báo thu nhập cho BHP, dự kiến EBITDA sẽ giảm cho các năm tài chính 2025 và 2026.
Citi đã tiếp tục đưa tin về BHP, đưa ra xếp hạng tăng giá và nêu bật các lĩnh vực tăng trưởng tiềm năng, bao gồm mở rộng hoạt động đồng Chile.
BHP cũng đã thông báo tạm dừng hoạt động tại Nickel West và dự án West Musgrave do giá kim loại giảm đáng kể và thặng dư niken toàn cầu. Công ty đã cam kết khoảng 300 triệu đô la hàng năm để duy trì sự sẵn sàng cho việc nối lại hoạt động tiềm năng.
Mặt khác, Anglo American đã chống đỡ thành công cuộc đấu thầu tiếp quản của BHP trong bối cảnh lo ngại ở Nam Phi, dẫn đến sự chậm lại của dự án phân bón Woodsmith ở Bắc Yorkshire. Những phát triển gần đây phản ánh sự phát triển liên tục của ngành công nghiệp khai thác mỏ và phản ứng chiến lược từ các công ty như BHP Group và Anglo American.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu gần đây từ InvestingPro hỗ trợ triển vọng tích cực của Citi về BHP Billiton Ltd. (BHP: AU) (NYSE: BHP), nêu bật một số chỉ số tài chính quan trọng và hiểu biết thị trường. Với vốn hóa thị trường mạnh mẽ là 146,35 tỷ USD và biên lợi nhuận gộp mạnh mẽ là 78,46% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024, sức khỏe tài chính của BHP có vẻ ổn định. Hơn nữa, tỷ suất cổ tức của công ty ở mức hấp dẫn 4,98%, điều này rất quan trọng đối với các nhà đầu tư tìm kiếm thu nhập.
InvestingPro Tips for BHP tiết lộ rằng định giá của công ty ngụ ý lợi suất dòng tiền tự do mạnh mẽ và nó đã duy trì chi trả cổ tức trong 45 năm liên tiếp, cho thấy lợi nhuận đáng tin cậy cho các cổ đông. Ngoài ra, BHP đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần, điều này có thể là điểm vào tiềm năng cho các nhà đầu tư khi xem xét biến động giá thấp của cổ phiếu và dự đoán của các nhà phân tích về lợi nhuận trong năm.
Đối với những độc giả muốn tìm hiểu sâu hơn về tài chính và hiệu suất thị trường của BHP, InvestingPro cung cấp các mẹo và số liệu bổ sung. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm giá tới 10% cho Pro hàng năm và đăng ký Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần và có quyền truy cập vào 9 Mẹo InvestingPro khác có thể cung cấp thêm thông tin cho các quyết định đầu tư.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.