Ai đang âm thầm gom hàng khi thị trường điều chỉnh sâu?
Hôm thứ Năm, cổ phiếu Darden Restaurants (NYSE: DRI) đã bị Jefferies hạ xếp hạng từ Giữ xuống Hoạt động kém hiệu quả. Công ty cũng giảm mục tiêu giá cho cổ phiếu của công ty xuống còn 124 đô la từ mức 154 đô la trước đó. Hành động này diễn ra trong bối cảnh lo ngại về các nguyên tắc cơ bản ngắn hạn của công ty.
Việc hạ cấp được cho là do một số yếu tố có khả năng ảnh hưởng đến hiệu suất của Darden. Jefferies chỉ ra nguy cơ mất thị phần trong môi trường quảng bá ngày càng tăng, sự suy yếu dai dẳng ở phân khúc thấp của thị trường và lợi ích giảm dần từ tác động của đại dịch đối với năng lực ngành.
Jefferies tin rằng Darden có thể thấy doanh số bán hàng và lưu lượng truy cập cùng cửa hàng (SSS) tiếp tục thu hẹp so với các công ty cùng ngành. Điều này có thể dẫn đến sự thu hẹp của bội số phí bảo hiểm mà cổ phiếu của Darden đã được hưởng trong lịch sử.
Hiện tại, cổ phiếu của Darden giao dịch ở mức xấp xỉ 9 lần thu nhập trước lãi vay, thuế, khấu hao và khấu hao (EBITDA), so với mức trung bình của các công ty cùng ngành là khoảng 7 lần.
Việc điều chỉnh giá mục tiêu phản ánh những lo ngại này, với mục tiêu mới là 124 đô la thể hiện mức giảm đáng kể so với mục tiêu 154 đô la trước đó. Mục tiêu giá mới này cho thấy Jefferies có triển vọng thận trọng hơn về giá trị cổ phiếu của Darden trong tương lai.
Darden Restaurant, được biết đến với danh mục các thương hiệu bao gồm Olive Garden và LongHorn Steakhouse, vẫn chưa phản hồi công khai về việc hạ cấp và sửa đổi mục tiêu giá. Các nhà đầu tư và những người theo dõi thị trường sẽ quan sát hiệu suất của công ty liên quan đến các vấn đề do Jefferies nêu ra.
Trong các tin tức gần đây khác, Lennar Corporation đã bị Citi hạ cấp từ xếp hạng Mua xuống Trung lập, cũng giảm mục tiêu giá xuống còn 164 đô la từ 174 đô la. Sự thay đổi này phản ánh triển vọng thận trọng trên thị trường nhà ở, với các nhà phân tích của Citi ghi nhận sự suy yếu trong hoạt động nhà ở.
Ngoài ra, kỳ vọng thu nhập trên mỗi cổ phiếu giảm cho năm tài chính 2024 đã dẫn đến việc cắt giảm 3% dự kiến, với ước tính cho năm tài chính 2025 và 2026 cũng thấp hơn một chút.
Trong những phát triển gần đây, Darden Restaurants, Inc. đã báo cáo tổng doanh thu tăng 8,6% lên 11,4 tỷ đô la cho năm tài chính 2024 và thu nhập ròng pha loãng được điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu là 8,88 đô la, vượt quá kỳ vọng.
Thành công của công ty phần lớn là do quản lý chi phí hiệu quả và sự tích hợp thành công của Ruth's Chris Steak House. Tuy nhiên, Olive Garden, một thương hiệu Darden, đã trải qua doanh số nhà hàng tương tự âm mặc dù vượt trội so với các tiêu chuẩn ngành về số lượng khách.
Nhìn về phía trước, triển vọng của Darden cho năm tài chính 2025 bao gồm phạm vi hướng dẫn từ 1% đến 2% cho tăng trưởng doanh số bán hàng cùng nhà hàng và tăng trưởng tổng doanh số được thúc đẩy bởi cùng một doanh số nhà hàng và tăng trưởng nhà hàng mới.
Công ty cũng dự đoán mức giá khiêm tốn phù hợp với lạm phát, với mức tăng giá hỗn hợp từ 2,5% đến 3% cho năm tài chính 2025. Những phát triển gần đây nhấn mạnh khả năng phục hồi và khả năng thích ứng của Darden trong một môi trường đầy thách thức, tập trung mạnh vào sự hài lòng của khách hàng và quản lý chi phí chiến lược.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Trong bối cảnh Jefferies gần đây đã hạ cấp Nhà hàng Darden (NYSE: DRI), việc xem xét dữ liệu và mẹo của InvestingPro có thể cung cấp thêm bối cảnh cho các nhà đầu tư. Vốn hóa thị trường của Darden ở mức 16,45 tỷ USD, với tỷ lệ P/E là 16,03, cho thấy mức định giá tương đối cao so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn. Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024 là 11.39 tỷ USD, thể hiện tốc độ tăng trưởng lành mạnh là 8.6%.
Từ quan điểm đầu tư, Darden có thành tích tăng cổ tức, làm như vậy trong 30 năm liên tiếp, điều này có thể hấp dẫn các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Ngoài ra, chỉ số RSI của cổ phiếu cho thấy nó đang ở trong vùng quá bán, có khả năng cho thấy cơ hội mua vào cho các nhà đầu tư giá trị. Tuy nhiên, điều đáng chú ý là 15 nhà phân tích đã điều chỉnh ước tính thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, điều này có thể báo hiệu sự thận trọng.
Đối với những người xem xét Nhà hàng Darden như một khoản đầu tư, có nhiều Mẹo InvestingPro hơn có sẵn, chẳng hạn như mô hình giao dịch của công ty và mối quan tâm về thanh khoản. Tổng cộng, có 11 mẹo bổ sung được liệt kê trên InvestingPro cho Nhà hàng Darden, có thể được truy cập tại https://www.investing.com/pro/DRI. Để tìm hiểu sâu hơn về những thông tin chi tiết này, hãy sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm giá tới 10% cho Pro hàng năm và đăng ký Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, cung cấp phân tích đầu tư toàn diện hơn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.