17 công ty báo lỗ, ngành chứng khoán lộ rõ sự phân hóa
Hôm thứ Ba, BofA Securities đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với Union Pacific (NYSE: UNP), giảm mục tiêu giá xuống còn 270 đô la từ 273 đô la, trong khi vẫn khuyến nghị cổ phiếu là Mua. Sự điều chỉnh này diễn ra sau kết quả kinh doanh quý III của Union Pacific, trong đó tăng trưởng tải trọng xe được báo cáo ở mức 5,1%, cao hơn một chút so với dự báo 4,7%.
Khối lượng liên phương thức quốc tế đã tăng đáng kể 27% so với cùng kỳ năm ngoái trong quý cho đến nay, vượt qua mức tăng trưởng của Đa phương thức trong nước, báo cáo mức tăng một con số vừa phải. Điều này đã góp phần làm tăng 14% tổng tải trọng xe đa phương thức so với cùng kỳ năm ngoái.
Bất chấp sự tăng trưởng này, doanh thu trên mỗi xe tải được dự đoán sẽ giảm do sản lượng thấp hơn từ International Intermodal, thấp hơn khoảng 30-40% so với mức trung bình.
Tại ngày phân tích gần đây của Union Pacific, Giám đốc tài chính Jen Hamann đã nhấn mạnh sự chênh lệch về lợi suất giữa đa phương thức quốc tế và nội địa. Với sản lượng quốc tế khoảng 1.200 đô la mỗi xe tải và Nội địa ở mức khoảng 1.600 đô la, hỗn hợp này dự kiến sẽ dẫn đến sự sụt giảm gần 6% so với cùng kỳ năm ngoái trong doanh thu đa phương thức trên mỗi chiếc xe, giảm xuống còn ước tính 1.375 đô la.
Đóng góp tỷ suất lợi nhuận thấp hơn dự kiến từ International Intermodal đã dẫn đến việc điều chỉnh nhẹ ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) trong những năm tới. BofA Securities đã hạ dự báo EPS cho Union Pacific xuống 2% cho quý III/2024 xuống còn 2,75 USD và 1% cho cả năm 2024 và 2025, xuống lần lượt là 11,05 USD và 12,25 USD, so với ước tính trước đó là 2,80 USD, 11,15 USD và 12,40 USD.
Trong các tin tức gần đây khác, Union Pacific đã tổ chức ngày nhà đầu tư đầu tiên kể từ năm 2021, vạch ra các mục tiêu tài chính và nhấn mạnh cam kết về an toàn, dịch vụ và hoạt động xuất sắc. Công ty đặt mục tiêu tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) trong 3 năm từ một chữ số đến hai con số thấp.
Sự tăng trưởng này dự kiến sẽ được thúc đẩy bởi doanh thu, không bao gồm phụ phí nhiên liệu, tăng trưởng với tốc độ nhanh hơn khối lượng, không bao gồm than đá. Union Pacific dự đoán rằng khối lượng của nó sẽ vượt qua sự tăng trưởng của thị trường trong ba năm tới.
BofA Securities và BMO Capital đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ đối với cổ phiếu Union Pacific, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Mua và Vượt trội tương ứng. TD Cowen và Stifel cũng duy trì xếp hạng Mua, phản ánh niềm tin vào chiến lược tăng trưởng của công ty.
Tuy nhiên, Jefferies nhắc lại xếp hạng Giữ đối với cổ phiếu Union Pacific, cho thấy rằng mặc dù đội ngũ quản lý và tài chính mạnh mẽ của Union Pacific, những cải tiến hơn nữa có thể sẽ tăng lên.
Union Pacific hiện đang phải đối mặt với cáo buộc cản trở kiểm toán an toàn liên bang và đã bày tỏ lo ngại về những tác động tiềm tàng của việc Đường sắt Quốc gia Canada và Thành phố Kansas Thái Bình Dương Canada khóa cửa khoảng 10.000 công nhân Canada đối với cả nền kinh tế Hoa Kỳ và Canada. Đây là những diễn biến gần đây có thể ảnh hưởng đến hoạt động và danh tiếng của Union Pacific.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Union Pacific (NYSE: UNP) tiếp tục chứng minh khả năng phục hồi tài chính và năng lực chiến lược khi đối mặt với những thách thức trong ngành. Với vốn hóa thị trường là 148,64 tỷ USD và tỷ lệ P/E là 22,9, phản ánh niềm tin của nhà đầu tư, công ty nổi bật với tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng 54,68% trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2023. Sức mạnh biên lợi nhuận này cho thấy hoạt động hiệu quả và sức mạnh định giá của công ty trong ngành Vận tải đường bộ, phù hợp với sự tăng trưởng của xe tải đa phương thức được nêu bật trong báo cáo của BofA Securities.
Một mẹo đầu tư đặc biệt phù hợp trong bối cảnh của bài viết là lịch sử tăng trưởng cổ tức của Union Pacific, đã tăng cổ tức trong 17 năm liên tiếp và duy trì thanh toán trong 54 năm liên tiếp. Sự nhất quán này là minh chứng cho cam kết của công ty đối với lợi nhuận của cổ đông và sự ổn định tài chính. Ngoài ra, mức nợ vừa phải của công ty góp phần vào tình hình tài chính mạnh mẽ của nó, cho phép nó điều hướng bối cảnh cạnh tranh một cách hiệu quả.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm phân tích chuyên sâu hơn, có các Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn trên nền tảng, bao gồm thông tin chi tiết về biến động giá cổ phiếu, định giá doanh thu và dự báo lợi nhuận của Union Pacific. Độc giả quan tâm có thể truy cập những lời khuyên có giá trị này bằng cách truy cập https://vn.investing.com/pro/UNP để có góc nhìn đầu tư toàn diện.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.