17 công ty báo lỗ, ngành chứng khoán lộ rõ sự phân hóa
Hôm thứ Năm, Barclays đã thực hiện một điều chỉnh đáng chú ý đối với lập trường của mình đối với CVS Health Corporation (NYSE: CVS), nâng cấp cổ phiếu từ Equalweight lên Tăng Tỷ Trọng. Cùng với sự thay đổi xếp hạng, công ty đã tăng đáng kể mục tiêu giá từ $ 63.00 lên $ 82.00.
Việc sửa đổi sau một giai đoạn đánh giá lại triển vọng của công ty, đặc biệt là trong bối cảnh tiềm năng cải thiện lợi nhuận Medicare và các sáng kiến tiết kiệm chi phí. Nhà phân tích của công ty chỉ ra rằng những lo ngại trước đây liên quan đến rủi ro giảm giá từ các quyền lợi Medicare năm 2024 hầu hết đã được nhận ra sau khi thu nhập trên mỗi cổ phiếu giảm gần 2,00 đô la, giảm 23%, trong nửa đầu năm.
Nhà phân tích nhấn mạnh bốn động lực chính cho triển vọng cải thiện về CVS Health: niềm tin cao hơn trong việc đạt được mục tiêu cải thiện biên lợi nhuận Medicare năm 2025, từ 100 đến 200 điểm cơ bản; việc thực hiện 2 tỷ USD các biện pháp tiết kiệm chi phí; tăng thị phần trong phân khúc bán lẻ Lực lượng lao động chăm sóc bệnh nhân (PCW) có thể giảm thiểu áp lực kinh tế rộng lớn hơn; và những lợi ích tiềm năng từ chương trình CostVantage của công ty.
Để đạt được mục tiêu giá mới là 82,00 đô la, cho thấy mức tăng 24% so với mục tiêu trước đó, Barclays đã áp dụng bội số mục tiêu là 9,5 lần cho thu nhập ước tính trên mỗi cổ phiếu là 8,77 đô la cho năm 2026. Bội số này là chiết khấu một lượt cho khuôn khổ tổng các bộ phận (SOTP) của công ty. Quan điểm lạc quan hơn về CVS Health phản ánh dự đoán về cơ hội phục hồi lợi nhuận hấp dẫn cho công ty chăm sóc sức khỏe.
Trong các tin tức gần đây khác, CVS Health, UnitedHealth Group và Cigna đã yêu cầu Chủ tịch Ủy ban Thương mại Liên bang Hoa Kỳ Lina Khan và các ủy viên Rebecca Kelly Slaughter và Alvaro Bedoya từ một vụ kiện cáo buộc lạm phát sai trái của giá insulin. Các công ty lập luận rằng các ủy viên đã thể hiện sự thiên vị đối với các nhà quản lý lợi ích dược phẩm, có khả năng ảnh hưởng đến tính công bằng của thủ tục tố tụng.
Trong lĩnh vực đánh giá tài chính, TD Cowen đã nâng cấp CVS Health từ Giữ lên Mua, với mục tiêu giá sửa đổi là 85,00 đô la từ 59,00 đô la trước đó. Công ty dự đoán thu nhập trên mỗi cổ phiếu sẽ tăng 15% so Tăng Tỷ Trọng với cùng kỳ năm ngoái cho CVS Health vào năm 2025, đạt 7,54 USD.
Morgan Stanley duy trì xếp hạng Overweight trên CVS Health, bất chấp những bất ổn xung quanh cấu trúc tương lai của công ty. Những suy đoán về việc CVS Health tách các doanh nghiệp bán lẻ và bảo hiểm đã lan truyền, nhưng không có tuyên bố chính thức nào được công ty đưa ra.
Tương tự, Mizuho đã duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu CVS Health, bày tỏ sự hoài nghi về khả năng chia tách các đơn vị bán lẻ dược phẩm và bảo hiểm. Lập trường này xuất hiện trong bối cảnh những phát triển gần đây bao gồm việc sa thải khoảng 2,900 nhân viên như một biện pháp tiết kiệm chi phí và giới thiệu các chương trình Medicare Advantage mới với phí bảo hiểm hàng tháng 0 đô la cho thuốc theo toa.
Cuối cùng, CVS Health đã thông báo sa thải khoảng 2.900 nhân viên như một phần của chiến lược đang diễn ra để giảm chi phí và nâng cao hiệu quả, chủ yếu ảnh hưởng đến các vị trí của công ty. Những đợt sa thải này là một phần trong mục tiêu nhiều năm của công ty là tiết kiệm 2 tỷ đô la và phù hợp với việc triển khai trí tuệ nhân tạo và công nghệ tự động hóa để tối ưu hóa quy trình kinh doanh.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu gần đây từ InvestingPro tăng thêm sức nặng cho triển vọng lạc quan của Barclays về CVS Health. Hệ số P/E của công ty là 11,61 cho thấy nó có thể bị định giá thấp so với thu nhập, phù hợp với quan điểm của Barclays về tiềm năng tăng giá. Điều này được hỗ trợ thêm bởi tỷ lệ giá trên sổ sách của CVS là 1,11, cho thấy cổ phiếu có thể đang giao dịch ở mức định giá hợp lý so với giá trị sổ sách của nó.
InvestingPro Tips nhấn mạnh CVS đã duy trì chi trả cổ tức trong 54 năm liên tiếp và đã tăng cổ tức trong 3 năm liên tiếp. Điều này thể hiện sự ổn định tài chính của công ty và cam kết về lợi nhuận của cổ đông, điều này có thể hấp dẫn đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm nguồn thu nhập đáng tin cậy.
Tăng trưởng doanh thu của công ty là 7,03% trong mười hai tháng qua, theo báo cáo của InvestingPro, cho thấy CVS đang tiếp tục mở rộng kinh doanh, có khả năng hỗ trợ kỳ vọng của Barclays về việc tăng thị phần trong phân khúc bán lẻ.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 11 lời khuyên bổ sung cho CVS Health, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.