Ngân hàng đồng loạt hạ giá bán USD sau khi NHNN can thiệp thị trường
Hôm thứ Sáu, RBC Capital Markets đã điều chỉnh mục tiêu giá đối với cổ phiếu của Arthur J. Gallagher &Co. (NYSE: AJG), một công ty dịch vụ quản lý rủi ro và môi giới bảo hiểm toàn cầu, tăng lên 310 đô la từ 290 đô la trước đó. Công ty duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu.
Việc sửa đổi theo sau hiệu suất quý 2 của Arthur J. Gallagher, cho thấy sự tăng trưởng hữu cơ lành mạnh liên tục trên các phân khúc khác nhau của công ty, phù hợp với hướng dẫn gần đây. Công ty đã chứng minh đòn bẩy hoạt động hiệu quả trên lợi nhuận bán hàng của mình, với biên EBITDAC thấy sự cải thiện đáng chú ý ở cả hai phân khúc.
Theo RBC Capital Markets, điều kiện thị trường bất động sản và thương vong (P&C) tiếp tục thuận lợi và kết quả quý II, cùng với bình luận điều hành, không có bất kỳ bất ngờ đáng kể nào. Công ty đã xác nhận các mục tiêu tăng trưởng hữu cơ và lợi nhuận chính cho năm tài chính 2024, cho thấy nửa cuối năm mạnh mẽ.
Hơn nữa, hoạt động mua bán và sáp nhập (M&A) của Arthur J. Gallagher được báo cáo là đã tăng mạnh so với quý trước. RBC Capital Markets dự đoán công ty sẽ duy trì lập trường tích cực trên mặt trận M&A, kéo dài đến năm 2025.
Nhà phân tích của công ty nhấn mạnh hiệu suất nhất quán của công ty và tiềm năng tăng trưởng liên tục, nói rằng, "Xu hướng tăng trưởng hữu cơ lành mạnh của Gallagher tiếp tục trên cả hai phân khúc trong quý 2 mặc dù phù hợp với hướng dẫn gần đây.
Có đòn bẩy hoạt động lành mạnh trên lợi nhuận bán hàng với biên EBITDAC cũng cải thiện độc đáo trên cả hai phân khúc. Điều kiện thị trường P&C nhìn chung vẫn thuận lợi và chúng tôi không quan sát thấy bất kỳ bất ngờ lớn nào với kết quả hoặc bình luận.
Các mục tiêu tăng trưởng hữu cơ và lợi nhuận chính đã được nhắc lại cho năm tài chính 24 (ngụ ý 2H24 vững chắc). Đường ống M&A của công ty đã tăng cường so với quý trước và chúng tôi hy vọng Gallagher sẽ tiếp tục hoạt động trên mặt trận M&A vào năm 2025. Chúng tôi vẫn ở Outperform."
Trong các tin tức gần đây khác, Arthur J. Gallagher &Co đã báo cáo kết quả quý 2 mạnh mẽ cho năm 2024, cho thấy doanh thu tăng 14% trên các mảng Môi giới và Quản lý rủi ro. Sự tăng trưởng này cũng được hỗ trợ bởi việc hoàn thành mười hai vụ sáp nhập mới, dự kiến sẽ thêm khoảng 72 triệu đô la doanh thu hàng năm. Công ty cũng trải qua sự mở rộng biên lợi nhuận đáng kể, với biên lợi nhuận ròng và biên EBITDAC điều chỉnh cho thấy sự gia tăng đáng chú ý.
Arthur J. Gallagher &Co cũng báo cáo các điều kiện định giá bảo hiểm thuận lợi và dự đoán tiếp tục tăng trưởng hữu cơ và mở rộng biên lợi nhuận. Triển vọng của công ty cho cả năm 2024 dự báo tăng trưởng hữu cơ từ 7% đến 9% cho phân khúc Môi giới và 9% cho phân khúc Quản lý rủi ro. Ngoài ra, công ty có một đường ống M&A mạnh mẽ và nguồn vốn đáng kể được phân bổ cho các thương vụ mua lại trong tương lai, cho thấy tiềm năng tăng trưởng mạnh mẽ.
Về mặt lưu ý của các nhà phân tích, những lo ngại đã được nêu ra về dự trữ thương vong của Hoa Kỳ và tác động của một mùa bão đang hoạt động đối với ngành bảo hiểm. Bất chấp những lo ngại này, công ty vẫn lạc quan do môi trường định giá bảo hiểm thuận lợi và tăng trưởng mạnh mẽ trong kinh doanh Quản lý rủi ro. Những phát triển gần đây làm nổi bật hiệu quả tài chính mạnh mẽ của Arthur J. Gallagher &; Co và tiềm năng tiếp tục thành công.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.