Hôm thứ Hai, Barclays duy trì xếp hạng Equalweight đối với cổ phiếu của Ally Financial (NYSE: ALLY), với mục tiêu giá nhất quán là $ 36.00. Phân tích của công ty theo sau thu nhập quý III năm 2024 của Ally Financial, vượt kỳ vọng do mức thuế thấp hơn được tăng cường bởi các khoản tín dụng cho thuê xe điện (EV).
Mặc dù vậy, Ally Financial đã trải qua sự gia tăng dự phòng tổn thất tín dụng và các khoản phí ròng liên quan đến danh mục đầu tư ô tô bán lẻ của mình. Hơn nữa, công ty đã chứng kiến biên lãi ròng giảm, phù hợp với sự đồng thuận giảm sau khi trình bày hội nghị giữa tháng 9.
Ally Financial đã điều chỉnh kỳ vọng sạc ròng ô tô bán lẻ (NCO) cả năm nhiều lần trong suốt cả năm, hiện đặt mức từ 2,25% đến 2,30%. Con số này đã tăng dần so với ước tính ban đầu là khoảng 1,9% vào tháng 1.
Công ty cũng điều chỉnh triển vọng biên lãi ròng cả năm 2024 lên xấp xỉ 3,20%, giảm so với ước tính trước đó là khoảng 3,30%. Bất chấp các điều chỉnh giảm, Ally Financial vẫn duy trì biên lãi ròng mục tiêu là 4,00% trong trung hạn, mặc dù thời gian đạt được mục tiêu này vẫn chưa chắc chắn.
Ngoài những thay đổi trong dự phòng tổn thất tín dụng và biên lãi ròng, Ally Financial nhắc lại kỳ vọng tăng trưởng thu nhập phí vào năm 2024, dự kiến tăng 12%. Công ty cũng giữ triển vọng chi phí ổn định, dự đoán tổng chi phí sẽ tăng dưới 2%, với chi phí có thể kiểm soát dự kiến sẽ giảm hơn 1%.
Một cập nhật quan trọng đối với triển vọng tài chính của công ty là mức thuế dự kiến, mà Ally Financial hiện dự đoán sẽ nằm trong khoảng từ -25% đến -30%, một sự thay đổi đáng chú ý từ phạm vi 0% đến -5% dự kiến quý trước. Sự thay đổi này được cho là do những thay đổi tiềm năng trong phương pháp kế toán cho các khoản tín dụng thuế cho thuê EV, có thể lan truyền lợi ích cho biên lãi ròng trong suốt thời gian thuê, thay vì công nhận nó là tín dụng thuế ngay lập tức.
Trong các tin tức gần đây khác, Ally Financial đã báo cáo thu nhập quý III/2024, tiết lộ thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh là 0,95 USD, bị ảnh hưởng bởi các khoản tín dụng thuế liên quan đến khối lượng cho thuê xe điện. Mặc dù phải đối mặt với những thách thức như biến động lãi suất và áp lực lạm phát, công ty đã xoay sở để tạo ra 9,4 tỷ đô la cho vay tiêu dùng trong phân khúc ô tô của mình. Tuy nhiên, tiền gửi bán lẻ đã giảm 600 triệu USD trong quý.
Raymond James gần đây đã nâng hạng cổ phiếu của Ally Financial từ Underperform lên Market Perform, dựa trên niềm tin rằng cổ phiếu đã trải qua phần lớn hoạt động kém hiệu quả. Trong khi đó, BTIG duy trì lập trường trung lập, với lý do lo ngại về xu hướng tín dụng và biên lãi ròng của công ty.
Trong các tin tức khác của công ty, Ally Financial đã công bố cổ tức hàng quý là 0,30 đô la cho quý 4 năm 2024. Phân khúc bảo hiểm của công ty đạt mức phí bảo hiểm kỷ lục 384 triệu đô la và nguồn gốc cho thuê xe điện chiếm 12% tổng khối lượng khởi tạo. Đây là một số phát triển gần đây phản ánh những nỗ lực không ngừng của Ally Financial để điều hướng môi trường kinh tế hiện tại.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất và triển vọng tài chính gần đây của Ally Financial có thể được bối cảnh hóa hơn nữa với dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 10,67 tỷ đô la, với tỷ lệ giá trên thu nhập là 13,94, cho thấy mức định giá tương đối khiêm tốn so với một số công ty cùng ngành trong lĩnh vực tài chính.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Ally Financial đã duy trì chi trả cổ tức trong 9 năm liên tiếp, điều này có thể thu hút các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Sự nhất quán trong thanh toán cổ tức này phù hợp với khả năng tạo ra lợi nhuận của công ty, bằng chứng là lợi nhuận của nó trong mười hai tháng qua.
Tuy nhiên, điều đáng chú ý là 8 nhà phân tích đã điều chỉnh giảm thu nhập của họ trong giai đoạn tới, điều này có thể liên quan đến những thách thức được đề cập trong bài viết, chẳng hạn như tăng dự phòng tổn thất tín dụng và giảm biên lãi ròng. Sự thận trọng này từ các nhà phân tích được phản ánh trong hiệu suất của cổ phiếu, với dữ liệu của InvestingPro cho thấy giá giảm 15,8% trong ba tháng qua.
Bất chấp những thách thức này, cổ phiếu của Ally Financial đã cho thấy khả năng phục hồi trong khung thời gian dài hơn, với tổng lợi nhuận đáng kể 50,76% trong năm qua. Hiệu suất này cho thấy các nhà đầu tư có thể đang nhìn xa hơn những cơn gió ngược ngắn hạn và tập trung vào tiềm năng dài hạn của công ty.
Đối với độc giả quan tâm đến phân tích sâu hơn, InvestingPro cung cấp 7 lời khuyên bổ sung cho Ally Financial, cung cấp cái nhìn toàn diện hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.