Raymond James hạ xếp hạng và giá mục tiêu Origin Bancorp xuống 39 USD

Vào hôm thứ Tư, Raymond James đã điều chỉnh quan điểm về Origin Bancorp (NYSE:OBK), hạ xếp hạng cổ phiếu từ Strong Buy xuống Outperform với giá mục tiêu (PT) được điều chỉnh từ 44 USD xuống 39 USD. Chuyên gia phân tích của công ty cho rằng hiệu suất vượt trội từ đầu năm đến nay (YTD) của ngân hàng và những thách thức tiềm ẩn phía trước là lý do cho sự thay đổi này. Theo dữ liệu của InvestingPro, bốn chuyên gia phân tích gần đây đã điều chỉnh tăng kỳ vọng thu nhập cho giai đoạn sắp tới, với mục tiêu từ 42 USD đến 45 USD.

Cổ phiếu Origin Bancorp đã tăng 3,81% từ đầu năm đến nay, trái ngược với mức giảm 6,2% của ngành ngân hàng. Mặc dù có hiệu suất mạnh mẽ này, Raymond James dự đoán Origin Bancorp sẽ gặp khó khăn trong việc đạt mục tiêu tỷ suất sinh lời trên tài sản (ROA) 1,2-1,3% vào năm 2027, đặc biệt khi ROA hiện tại là 0,79%. Công ty chỉ ra rằng khả năng tăng trưởng cho vay chậm lại trong toàn ngành là một trở ngại đáng kể. Phân tích Giá trị Hợp lý của InvestingPro cho thấy cổ phiếu hiện đang được định giá hợp lý, với xếp hạng sức khỏe tài chính tổng thể 'FAIR'.

Chuyên gia phân tích cũng lưu ý rằng mặc dù chiến lược Optimize Origin được đánh giá tích cực, việc đạt được quy mô cần thiết để tiến bộ liên tục hướng tới các mục tiêu có thể khó khăn hơn trong ngắn hạn. Do đó, định giá hiện tại, với tỷ lệ giá trên giá trị sổ sách là 0,94x và tỷ suất cổ tức 1,74%, được cho là phản ánh chính xác hơn hồ sơ lợi nhuận của ngân hàng so với các đối thủ.

Mặc dù Origin Bancorp được kỳ vọng sẽ duy trì tăng trưởng cho vay cao hơn các đối thủ, được thúc đẩy bởi việc mở rộng ở Florida Panhandle và Nam Alabama, chuyên gia phân tích tin rằng thời gian để đạt được các mục tiêu dài hạn có thể sẽ kéo dài hơn do động lực thị trường và kinh tế hiện tại.

Tóm lại, mặc dù Raymond James thừa nhận tiềm năng của Origin Bancorp trong việc vượt trội so với các đối thủ và hưởng lợi từ việc mở rộng chiến lược và tuyển dụng mới, công ty dự đoán cân bằng rủi ro-lợi nhuận của cổ phiếu sẽ kém thuận lợi hơn trong tương lai gần.

Trong tin tức gần đây khác, Origin Materials đã báo cáo kết quả quý 4 tốt hơn dự kiến, với doanh thu đạt 9,2 triệu USD, vượt nhẹ so với ước tính của các chuyên gia phân tích là 9,08 triệu USD. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu điều chỉnh của công ty là -0,09 USD, tốt hơn dự báo đồng thuận là -0,11 USD. Mặc dù có kết quả thu nhập tích cực, Origin Materials đã ghi nhận khoản lỗ ròng 13,5 triệu USD trong quý, so với khoản lỗ 10,4 triệu USD trong cùng kỳ năm ngoái. Công ty nhấn mạnh 2024 là năm "chuyển đổi", với việc giới thiệu "nắp PET 100% có thể tái chế hoàn toàn đầu tiên" và bắt đầu sản xuất thương mại trên dây chuyền sản xuất nắp PET đầu tiên. Origin Materials dự kiến sẽ có tám dây chuyền CapFormer hoạt động vào cuối năm 2025 và dự báo doanh thu cả năm 2026 từ 110 triệu USD đến 140 triệu USD. Công ty cũng dự kiến đạt EBITDA dương trên cơ sở run-rate vào cuối năm 2026. Kết thúc quý với 102,9 triệu USD tiền mặt, các khoản tương đương tiền và chứng khoán có thể giao dịch, Origin Materials đang sắp xếp tài trợ nợ để hỗ trợ việc xây dựng thiết bị vốn. Công ty không dự kiến huy động vốn cổ phần để tài trợ cho tăng trưởng.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.