Raymond James duy trì xếp hạng Kém hiệu quả đối với cổ phiếu Fastenal

Investing.com - Raymond James đã duy trì xếp hạng Kém hiệu quả đối với Fastenal (NASDAQ:FAST), hiện được định giá ở mức 49,64 tỷ USD và đang giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần, sau khi công ty công bố báo cáo thu nhập quý hai vượt kỳ vọng chủ yếu nhờ biên lợi nhuận gộp mạnh hơn.

Fastenal đã báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu quý hai đạt 0,29 USD, vượt cả kỳ vọng của Raymond James và Phố Wall ở mức 0,28 USD. Kết quả vượt trội này hoàn toàn nhờ vào hiệu suất biên lợi nhuận gộp đạt 45,3%, cao hơn 20 điểm cơ bản so với cùng kỳ năm trước và so với quý trước, so với kỳ vọng của các nhà phân tích ở mức khoảng 44,8%. Theo dữ liệu từ InvestingPro, công ty duy trì điểm sức khỏe tài chính mạnh ở mức "TUYỆT VỜI", mặc dù hiện đang giao dịch ở mức P/E cao 43,5 lần.

Doanh số bán hàng trung bình hàng ngày trong tháng 6 của công ty tăng 9,8% so với cùng kỳ năm trước, phù hợp với mô hình của Raymond James và vượt ước tính đồng thuận ở mức 8,8%. Trên cơ sở hai năm, doanh số bán hàng tháng 6 đã cải thiện 230 điểm cơ bản so với tháng 5, mặc dù phải đối mặt với trở ngại về số ngày trong lịch khoảng 100-200 điểm cơ bản.

Giá cả trong quý hai tăng 140-170 điểm cơ bản so với cùng kỳ năm trước, thấp hơn kỳ vọng trước đó là 3-4%. Fastenal cho biết họ sẽ thực hiện các biện pháp điều chỉnh giá bổ sung trong quý ba, mặc dù quy mô không được nêu rõ.

Công ty lưu ý rằng điều kiện thị trường vẫn trì trệ, với sự tăng trưởng hoàn toàn đến từ các khách hàng lớn chi tiêu hơn 10.000 USD mỗi tháng, tăng 11,7% so với cùng kỳ năm trước, trong khi doanh số bán hàng từ khách hàng nhỏ hơn giảm 3,1%. Fastenal cũng giảm mục tiêu ký kết máy bán hàng tự động năm 2025 xuống 25.000-26.000 đơn vị từ mục tiêu trước đó là 28.000-30.000, và hạ dự báo chi tiêu vốn năm 2025 xuống 250-270 triệu USD từ 265-285 triệu USD. Mặc dù có những thách thức thị trường, công ty đã duy trì việc chi trả cổ tức trong 33 năm liên tiếp, thể hiện khả năng phục hồi tài chính. Để có cái nhìn sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và triển vọng tăng trưởng của Fastenal, hãy truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện có sẵn trên InvestingPro, bao gồm hơn 1.400 cổ phiếu hàng đầu của Mỹ.

Trong các tin tức gần đây khác, Fastenal đã báo cáo thu nhập quý hai của mình, tiết lộ thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 29 xu, phù hợp với ước tính của Morgan Stanley và vượt nhẹ kỳ vọng đồng thuận là 28 xu. Công ty cũng chứng kiến mức tăng 9,8% trong doanh số bán hàng hàng ngày tháng 6 so với cùng kỳ năm trước, vượt qua các mô hình theo mùa thông thường. Biên lợi nhuận gộp cải thiện lên 45,3%, vượt ước tính đồng thuận ở mức 45,0%. Morgan Stanley duy trì xếp hạng Cân bằng đối với Fastenal, với mức giá mục tiêu là 43,00 USD, lưu ý các chỉ báo tích cực cho nửa cuối năm.

Ngoài ra, Fastenal đã công bố chia tách cổ phiếu theo tỷ lệ hai-cho-một, điều này sẽ tăng gấp đôi số lượng cổ phiếu mà các nhà đầu tư sở hữu. Việc chia tách cổ phiếu này sẽ có hiệu lực vào ngày 21 tháng 5 năm 2025, với giao dịch trên cơ sở điều chỉnh chia tách bắt đầu vào ngày 22 tháng 5 năm 2025. Trong khi đó, Raymond James tái khẳng định xếp hạng Kém hiệu quả đối với Fastenal, viện dẫn lo ngại về định giá của công ty và sự phụ thuộc vào việc mở các địa điểm mới để tăng trưởng doanh số. Công ty này bày tỏ thận trọng đối với kỳ vọng thị trường về tăng trưởng doanh số hai con số, xét đến các yếu tố kinh tế rộng lớn hơn như thuế quan có thể ảnh hưởng đến khả năng sinh lời.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.