Piper Sandler nâng mục tiêu giá cổ phiếu Nike nhờ dấu hiệu nhu cầu bán buôn

Investing.com - Piper Sandler đã nâng mục tiêu giá đối với Nike (NYSE:NKE) lên 80,00 USD từ 70,00 USD vào hôm thứ Sáu, đồng thời duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng đối với gã khổng lồ giày dép và quần áo thể thao trị giá 106,7 tỷ USD. Theo dữ liệu từ InvestingPro, Nike vẫn duy trì vị trí nổi bật trong ngành Dệt may, Quần áo & Hàng xa xỉ, mặc dù phân tích hiện tại cho thấy cổ phiếu đang giao dịch cao hơn Giá trị Hợp lý của nó.

Công ty nghiên cứu này đã trích dẫn dự báo doanh số quý 1 tài khóa 2026 của Nike với mức giảm một chữ số trung bình là tốt hơn so với kỳ vọng của Phố Wall về mức giảm một chữ số cao. Điều này phù hợp với dữ liệu từ InvestingPro cho thấy doanh thu đã giảm 9,8% trong mười hai tháng qua, với các nhà phân tích dự đoán doanh số bán hàng sẽ tiếp tục giảm trong năm nay. Piper Sandler đã nhấn mạnh các bình luận về sổ đặt hàng bán buôn dịp Lễ của Nike có xu hướng tăng như một chỉ báo tích cực về sự thay đổi nhu cầu.

Theo công ty nghiên cứu này, Nike đang đạt được tiến bộ trong cả việc giới thiệu đổi mới và hợp lý hóa danh mục Classics của mình. Doanh số bán hàng ở danh mục chạy bộ đã tăng một chữ số cao trong quý 4 tài khóa 2025, trong khi dòng Air Force 1 đang ổn định, mặc dù Dunk vẫn cần thêm công sức.

Phạm vi lợi nhuận ngụ ý cho quý 1 tài khóa 2026 là khoảng 0,22-0,28 USD, mà Piper Sandler lưu ý là gần với ước tính đồng thuận nhất trong nhiều quý. Công ty này kỳ vọng dự báo của Phố Wall sẽ ổn định trong khoảng 1,60-1,80 USD cho cả năm, với trường hợp tích cực cho tài khóa 2027 trong khoảng 2,50-2,80 USD.

Mục tiêu giá mới của Piper Sandler đại diện cho hệ số giá trị doanh nghiệp trên EBITDA là 27 lần dựa trên ước tính tài khóa 2027, tăng từ 23 lần trước đó, phản ánh dấu hiệu ổn định kinh doanh. Công ty tin rằng bán buôn có thể trở lại tăng trưởng vào năm tới, trong khi việc trở lại biên lợi nhuận hai chữ số có thể chuyển thành khả năng sinh lời trên 3,00 USD.

Trong các tin tức gần đây khác, báo cáo thu nhập quý 4 tài khóa 2025 của Nike đã khiến một số công ty đầu tư điều chỉnh triển vọng của họ về công ty. Needham đã nâng mục tiêu giá cho Nike lên 78,00 USD từ 66,00 USD, duy trì xếp hạng Mua, sau khi công ty công bố thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 0,14 USD, cao hơn một chút so với kỳ vọng, mặc dù doanh thu giảm 11%. UBS cũng tăng mục tiêu giá lên 63,00 USD từ 56,00 USD, trích dẫn mức tồn kho được cải thiện, mặc dù vẫn giữ xếp hạng Trung lập do lo ngại về tác động tiềm tàng của thuế quan. Trong khi đó, Williams Trading tái khẳng định xếp hạng Mua với mục tiêu giá 73,00 USD, kỳ vọng sự phục hồi trong doanh số bán hàng và xu hướng biên lợi nhuận của Nike vào quý 4 tài khóa 2025.

Stifel duy trì xếp hạng Nắm giữ và mục tiêu giá 64,00 USD, thừa nhận sự sụt giảm doanh thu mạnh nhưng lưu ý một số chỉ báo tích cực như tăng trưởng trong đơn đặt hàng bán buôn. Morgan Stanley nâng mục tiêu giá lên 64,00 USD từ 61,00 USD, cho rằng các yếu tố cơ bản của Nike có thể đang ổn định, mặc dù vẫn duy trì xếp hạng Cân bằng do không chắc chắn về tăng trưởng dài hạn. Công ty tiếp tục đối mặt với những thách thức, bao gồm việc làm sạch dòng sản phẩm cổ điển và tác động tiềm tàng của thuế quan, dự kiến sẽ ảnh hưởng đến biên lợi nhuận gộp tài khóa 2026. Mặc dù có những thách thức này, các nhà phân tích đã lưu ý dấu hiệu cải thiện tiềm năng, đặc biệt là trong các danh mục bán buôn và chạy bộ của Nike.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.