Giá USD lùi bước
Vào thứ Tư, nhà phân tích Buck Horne của Raymond James đã tăng mục tiêu giá cho Weyerhaeuser (NYSE:WY) lên 35,00 đô la, tăng từ 32,00 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Vượt trội đối với cổ phiếu của công ty. Hiện đang giao dịch ở mức 30,43 đô la với vốn hóa thị trường là 22,1 tỷ đô la, cổ phiếu nằm trong phạm vi mục tiêu của các nhà phân tích là 32-40 đô la. Sự điều chỉnh này theo sau kết quả quý IV mạnh mẽ của công ty so với tuần trước và triển vọng sửa đổi đối với giá hàng hóa gỗ xẻ và Oriented Strand Board (OSB).
Bình luận của Horne nhấn mạnh rằng bất chấp việc tạm dừng vô thời hạn đối với thuế quan phổ quát của Trump sau khi đảo ngược chính sách vào thứ Hai tuần trước, đường cong chi phí cho các xưởng cưa Canada dự kiến sẽ tăng mạnh. Sự gia tăng này là do các khoản thuế mới từ Đánh giá Hành chính Hoa Kỳ lần thứ 6 sẽ có hiệu lực vào tháng 8 năm 2025, có khả năng tăng gấp đôi các khoản thuế hiện tại lên khoảng 30% vào cuối năm nay. Nhà phân tích dự đoán những mức thuế này sẽ dẫn đến sự gia tăng việc đóng cửa xưởng cưa ở Canada, tạo ra một môi trường định giá mạnh mẽ hơn cho các nhà sản xuất trong nước như Weyerhaeuser, công ty đã duy trì thanh toán cổ tức trong 54 năm liên tiếp và hiện đang cung cấp tỷ suất cổ tức 3,12%.
Các giả định giá hàng hóa sửa đổi của Raymond James, được đặt ở mức 475 đô la cho mỗi nghìn feet bảng (mbf) cho năm 2025 và 525 đô la cho mỗi mbf cho năm 2026, vẫn thận trọng so với dự đoán tăng giá hơn của các đối tác Canada là hơn 600 đô la / mbf trong một số kịch bản biểu giá và công suất nhất định. Tuy nhiên, ngay cả với những con số thận trọng này, công ty hy vọng Weyerhaeuser sẽ thấy những cải thiện đáng kể về dòng tiền và lợi nhuận, với tiềm năng tăng thêm nếu áp thuế bổ sung hoặc nếu nhu cầu nhà ở tăng vào cuối năm.
Weyerhaeuser hiện đang giao dịch với mức chiết khấu 20% so với giá trị tài sản ròng (NAV) và gấp 17 lần dòng tiền tự do của năm tài chính 2026, thấp hơn mức trung bình của ngành REIT gấp 19 lần. Theo Horne, điều này là một điểm vào hấp dẫn cho các nhà đầu tư, do sự cân bằng rủi ro/phần thưởng thuận lợi và tiềm năng tăng giá.
Trong một tin tức gần đây khác, Công ty Weyerhaeuser đã báo cáo kết quả quý IV cho năm 2024, vượt qua cả dự báo của DA Davidson và sự đồng thuận rộng lớn hơn. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh của công ty ở mức 0,11 đô la, đánh bại sự đồng thuận của nhà phân tích là 0,05 đô la là 0,06 đô la. Tuy nhiên, doanh thu của công ty là 1,71 tỷ USD thấp hơn một chút so với 1,72 tỷ USD dự kiến. EBITDA Phân khúc ngoài rừng (NCS) của Weyerhaeuser cho năm 2024 được tiết lộ ở mức 84 triệu đô la, định vị công ty thuận lợi để vượt qua mục tiêu năm 2025 là 100 triệu đô la.
DA Davidson duy trì triển vọng tích cực về Weyerhaeuser, nhắc lại xếp hạng Mua với giá mục tiêu 36,00 đô la. Công ty ghi nhận sự trở lại có lợi nhuận trong bộ phận gỗ của Weyerhaeuser và đề xuất tiềm năng tăng thêm lợi nhuận. Những phát triển gần đây này nhấn mạnh các cơ hội gia tăng được dự đoán trong năm tới. Đề xuất của công ty đối với cổ phiếu Weyerhaeuser vẫn là Mua, trừ những thay đổi đáng kể trong giá gỗ và Oriented Strand Board (OSB).
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.