Morgan Stanley nâng xếp hạng cổ phiếu Keurig Dr Pepper, nâng mục tiêu

Vào thứ Ba, các nhà phân tích của Morgan Stanley đã nâng cổ phiếu Keurig Dr Pepper từ 'Equalweight' lên 'Tăng Tỷ Trọng', cũng tăng mục tiêu giá của họ từ 38,00 USD lên 40,00 USD. Hiện đang giao dịch ở mức 34,22 đô la, cổ phiếu nằm dưới mục tiêu trung bình của nhà phân tích là 42,00 đô la. Phân tích của công ty đã nêu bật triển vọng tăng trưởng của công ty, điều mà họ tin rằng không được thị trường đánh giá đầy đủ. Các nhà phân tích đã chỉ ra sức mạnh trong mảng giải khát Mỹ của Keurig Dr Pepper và hiệu suất quốc tế vững chắc của nó, bất chấp rủi ro lợi nhuận cà phê ngắn hạn. Theo phân tích của InvestingPro, công ty cho thấy tiềm năng mạnh mẽ với nhiều chỉ số tích cực có sẵn cho người đăng ký.

Việc nâng cấp đi kèm với một cái nhìn lạc quan về tiềm năng của công ty về Tăng trưởng Doanh thu Hoạt động (OSG) và Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của công ty so với các công ty cùng ngành Hàng tiêu dùng đóng gói (CPG). Morgan Stanley lưu ý rằng khoảng 75% hỗn hợp lợi nhuận dự kiến vào năm 2025 được dự đoán sẽ đến từ các phân khúc mạnh này, tăng từ 62% vào năm 2021. Sự thay đổi này được coi là một yếu tố quan trọng có lợi cho công ty, được hỗ trợ bởi tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng là 55,56% và điểm số sức khỏe tài chính tổng thể mạnh mẽ theo báo cáo của InvestingPro.

Công ty cũng nhấn mạnh mức tăng thị phần và sức mạnh định giá của Keurig Dr Pepper trong danh mục Giải khát của Hoa Kỳ. Họ nhận xét về dữ liệu máy quét ấn tượng trong quý đầu tiên của công ty tại Mỹ, cho thấy hiệu suất vượt trội 460 điểm cơ bản so với các công ty vốn hóa lớn. Đây là một mức tăng đáng kể so với khoảng cách 160 điểm cơ bản trong nửa cuối năm 2024 và khoảng cách 260 điểm cơ bản trong nửa đầu năm đó.

Nhìn về phía trước, các nhà phân tích của Morgan Stanley dự báo rằng OSG của Keurig Dr Pepper sẽ cải thiện lên +70 điểm cơ bản vào năm 2025 so với các công ty vốn hóa lớn, tăng từ -150 điểm cơ bản vào năm 2024 và -290 điểm cơ bản vào năm 2023. Họ lưu ý rằng sự tăng trưởng này vẫn chưa được phản ánh trong định giá của công ty, vẫn thấp hơn gần một độ lệch chuẩn so với mức trung bình dài hạn của nó. Với tỷ lệ P/E là 32,34 và tăng trưởng EPS dự kiến, phân tích định giá chi tiết có sẵn thông qua các báo cáo nghiên cứu toàn diện của InvestingPro.

Phân tích cũng định vị Keurig Dr Pepper là một "nơi trú ẩn an toàn" tiềm năng trong trường hợp thị trường suy thoái, với lý do hỗn hợp kinh doanh phòng thủ và rủi ro thuế quan và ngoại hối tối thiểu, mặc dù thừa nhận một số rủi ro liên quan đến Chương trình Hỗ trợ Dinh dưỡng Bổ sung (SNAP). Vị thế phòng thủ này được hỗ trợ bởi beta thấp là 0,63 và kỷ lục tăng trưởng cổ tức nhất quán, với việc công ty đã tăng cổ tức trong bốn năm liên tiếp.

Trong một tin tức gần đây khác, Keurig Dr Pepper đã chứng kiến những phát triển đáng kể có thể khiến các nhà đầu tư quan tâm. Công ty gần đây đã hoàn thành một đợt phát hành thứ cấp lớn ra công chúng, bán 73 triệu cổ phiếu phổ thông, tạo ra tổng số tiền thu được khoảng 2,7 tỷ đô la. Giao dịch này, do JP Morgan Securities LLC dẫn đầu, cũng bao gồm tùy chọn mua thêm 10,95 triệu cổ phiếu. Sau thương vụ này, Keurig Dr Pepper đã thông báo từ chức của ba thành viên hội đồng quản trị liên kết với JAB Holding Company, giảm quy mô hội đồng quản trị từ mười một xuống còn tám giám đốc. Công ty nhấn mạnh rằng họ không nhận được số tiền thu được từ việc bán này, vì cổ phiếu đã được bán bởi JAB BevCo BV, một cổ đông lớn.

Hơn nữa, các nhà phân tích từ Jefferies và Citi đã thể hiện sự lạc quan về tương lai của Keurig Dr Pepper. Jefferies đã nâng mục tiêu giá cho cổ phiếu của công ty lên 41 đô la, với lý do tăng trưởng hữu cơ mạnh mẽ và thu nhập trên mỗi cổ phiếu vượt quá mong đợi. Citi cũng tăng mục tiêu giá lên 41 đô la, làm nổi bật hiệu suất mạnh mẽ trong quý IV của công ty và sự phù hợp với các dự báo tăng trưởng. Cả hai công ty đều duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu, chỉ ra các kế hoạch thương mại chiến lược và nỗ lực đổi mới của công ty là những chỉ báo tích cực cho tăng trưởng doanh số bán hàng trong tương lai.

Ngoài ra, Keurig Dr Pepper đang điều hướng những thách thức pháp lý tiềm ẩn khi đề xuất cấm mua soda với phiếu thực phẩm đạt được sức hút, điều này có thể ảnh hưởng đến doanh số bán hàng. Hiệp hội Đồ uống Hoa Kỳ đã phản đối sáng kiến này, nhấn mạnh rằng soda không phải là nguyên nhân chính gây béo phì. Những phát triển này diễn ra trong bối cảnh môi trường thị trường phức tạp, với việc công ty phải đối mặt với áp lực chi phí tiềm ẩn từ giá cà phê và nhôm tăng. Bất chấp những thách thức này, Keurig Dr Pepper vẫn cam kết với chiến lược tăng trưởng của mình, với các nhà phân tích bày tỏ sự tin tưởng vào khả năng đạt được tăng trưởng thu nhập dự kiến của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.