Chính phủ họp với các tập đoàn bất động sản, công ty chứng khoán lớn
Vào thứ Năm, Mizuho Securities đã nâng mục tiêu giá đối với cổ phiếu DT Midstream (NYSE: DTM), đưa mục tiêu từ 102,00 đô la lên 105,00 đô la trong khi vẫn duy trì xếp hạng cổ phiếu Trung lập. Việc điều chỉnh được đưa ra sau bản cập nhật quý IV năm 2024 của DT Midstream, cho thấy tồn đọng chi tiêu vốn trong năm năm tăng lên 2,3 tỷ đô la. Việc mở rộng này được coi là một bước tiến quan trọng đối với công ty, nâng cao cơ hội "Đường ống". Theo dữ liệu của InvestingPro , DT Midstream, hiện được định giá 10,06 tỷ USD, đã cho thấy đà tăng trưởng mạnh mẽ với lợi nhuận 75% trong năm qua.
Các nhà phân tích tại Mizuho lưu ý rằng tình trạng tồn đọng chi tiêu vốn được nâng cấp sẽ làm giảm bớt một số lo ngại liên quan đến khả năng phát triển của DT Midstream. Họ tin rằng bản chất của sự tăng trưởng này có chất lượng cao và biện minh cho việc định giá lại cho công ty. Những phát triển tích cực được hỗ trợ thêm bởi bản cập nhật quý IV năm 2024 của EXE, trong đó làm rõ triển vọng năm tài chính 2025 của DT Midstream cho khu vực Haynesville và báo hiệu tiềm năng bổ sung năng lực sản xuất trong năm tài chính 2026. Sức khỏe tài chính của công ty được InvestingPro đánh giá là TỐT, với doanh thu tăng trưởng ở mức 6,4% và duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp lành mạnh là 77,6%.
Mizuho ước tính rằng các dự án mở rộng còn lại của DT Midstream ở khu vực Haynesville, cụ thể là các dự án phát triển LEAP và Blue Union, có thể dẫn đến mức tăng EBITDA đã điều chỉnh khoảng 300 triệu đô la. Công ty cũng gợi ý rằng việc tăng tốc nhanh các dự án xuất khẩu LNG ở Bờ Vịnh của Hoa Kỳ có thể đòi hỏi hoạt động bổ sung ở khu vực Haynesville sớm hơn dự kiến, có khả năng thúc đẩy ký hợp đồng trong khu vực.
Bất chấp quan điểm lạc quan về các nguyên tắc cơ bản của DT Midstream và tiềm năng tăng thu nhập, lập trường của Mizuho vẫn là cổ phiếu hiện đang được định giá hợp lý. Đánh giá này theo sau hiệu suất mạnh mẽ hàng năm của cổ phiếu DT Midstream. Mục tiêu giá sửa đổi của công ty phản ánh những diễn biến tích cực gần đây nhưng cũng cho thấy cách tiếp cận thận trọng đối với định giá hiện tại của cổ phiếu. Với tỷ suất cổ tức là 3,32% và tỷ lệ P/E là 27,2, phân tích của InvestingPro cho thấy cổ phiếu hiện đang giao dịch trên Giá trị hợp lý của nó, với thông tin chi tiết bổ sung có sẵn trong Báo cáo Nghiên cứu chuyên nghiệp toàn diện.
Trong các tin tức gần đây khác, DT Midstream đã báo cáo thu nhập quý IV và cả năm 2024, làm nổi bật hiệu quả tài chính mạnh mẽ. Công ty đã chứng kiến EBITDA điều chỉnh tăng 5% lên 969 triệu đô la và thông báo tăng 12% cổ tức hàng quý lên 0,82 đô la mỗi cổ phiếu. Mặc dù không đạt một chút dự báo EPS là 0,95 đô la với EPS thực tế là 0,94 đô la, công ty vẫn lạc quan về triển vọng tăng trưởng trong tương lai của mình. Các nhà phân tích của UBS đã bắt đầu đưa tin về DT Midstream với xếp hạng Mua và mục tiêu giá là 102 đô la, trích dẫn một số chất xúc tác tăng trưởng, bao gồm cả việc mua lại Midwest Pipeline gần đây, đã tăng dự án tồn đọng lên 2,3 tỷ đô la. Việc mua lại này dự kiến sẽ bổ sung khoảng 350 triệu đô la vào EBITDA tích lũy của công ty. Các nhà phân tích từ UBS cũng lưu ý rằng cơ sở hạ tầng hoạt động vững chắc và các sáng kiến chiến lược của DT Midstream đã định vị tốt cho sự tăng trưởng trong tương lai. Công ty đã vạch ra kế hoạch cho hai dự án phát điện quy mô tiện ích mới và dự kiến EBITDA điều chỉnh sẽ tăng trưởng 18% cho năm 2025. Các nhà đầu tư sẽ theo dõi những diễn biến này khi DT Midstream tiếp tục thực hiện các sáng kiến chiến lược của mình.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.