Jefferies nâng mục tiêu giá cổ phiếu Dollar General lên 92 USD

Vào thứ Năm, nhà phân tích Corey Tarlowe của Jefferies đã tăng mục tiêu giá cho cổ phiếu Dollar General (NYSE:DG) lên 92,00 đô la, tăng từ mục tiêu trước đó là 90,00 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Giảm đối với cổ phiếu. Sự điều chỉnh này theo sau hiệu suất tài chính mới nhất của Dollar General, vượt qua kỳ vọng doanh số bán hàng của Phố Wall, với doanh số bán hàng cùng cửa hàng (SSS) tăng 1,2% so với cùng kỳ năm ngoái (YoY). Theo dữ liệu của InvestingPro , cổ phiếu đã chứng kiến sự sụt giảm đáng kể hơn 51% trong năm qua, hiện được giao dịch với tỷ lệ P/E hấp dẫn là 12,9 lần, cho thấy cơ hội giá trị tiềm năng.

Dollar General đã báo cáo tỷ suất lợi nhuận gộp (GM) vượt qua ước tính đồng thuận, mặc dù giảm trên cơ sở YoY. Điều này một phần là do những cải thiện trong việc thu hẹp, đề cập đến việc giảm hàng tồn kho bị mất do trộm cắp, lỗi hoặc các sự kém hiệu quả khác. Tuy nhiên, chi phí bán hàng, chi phí chung và hành chính (SG&A) tăng lên, chủ yếu là do phí giảm giá liên quan đến việc tối ưu hóa 51 cửa hàng pOpshelf, góp phần khiến công ty không đạt kỳ vọng lợi nhuận.

Ban lãnh đạo tại Dollar General đưa ra dự báo thận trọng cho cả năm nhưng chia sẻ triển vọng trung và dài hạn được cập nhật và đáng khích lệ. Bình luận của nhà phân tích nhấn mạnh lập trường tích cực về tiềm năng tăng trưởng doanh số bán hàng và cải thiện tỷ suất lợi nhuận hoạt động (OM) của Dollar General. Báo cáo nhấn mạnh cơ hội bán hàng của công ty và tiềm năng tăng tỷ suất lợi nhuận hoạt động, góp phần vào quyết định nâng mục tiêu giá lên 92 đô la.

Bất chấp kết quả tài chính trái chiều, với nhịp đập hàng đầu và thất bại cuối cùng, Jefferies vẫn lạc quan về triển vọng bán hàng của Dollar General và khả năng tăng tỷ suất lợi nhuận hoạt động trong tương lai. Mục tiêu giá mới cho thấy một quan điểm thận trọng nhưng thừa nhận các sáng kiến chiến lược và tiềm năng tăng trưởng dài hạn của công ty.

Trong một tin tức gần đây khác, báo cáo thu nhập quý IV năm 2025 của Dollar General đã vượt quá kỳ vọng của thị trường với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,68 đô la, vượt qua mức dự báo 1,50 đô la. Doanh thu của công ty đạt 10,3 tỷ USD, cao hơn một chút so với 10,26 tỷ USD dự kiến, đánh dấu mức tăng 4,5% so với cùng kỳ năm ngoái. Tuy nhiên, hướng dẫn cho EPS năm tài chính 2025, dao động từ 5,10 đô la đến 5,80 đô la, thấp hơn ước tính đồng thuận là 5,84 đô la. Các nhà phân tích từ Truist Securities và CFRA đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ cho Dollar General, với Truist giảm xuống 76 đô la và CFRA xuống 84 đô la, cả hai đều duy trì xếp hạng Giữ. Ngược lại, Raymond James tái khẳng định xếp hạng Outperform với mục tiêu giá 100 đô la, làm nổi bật khả năng phục hồi và cải thiện hoạt động của công ty. Dollar General báo cáo doanh số bán hàng cùng cửa hàng tăng 1,2%, mặc dù lưu lượng khách hàng giảm 1,1%. Công ty có kế hoạch đóng cửa 96 cửa hàng Dollar General và 45 cửa hàng pOpshelf vào đầu năm tài chính 2026, chiếm chưa đến 1% tổng cơ sở cửa hàng, đồng thời đặt mục tiêu mở 575 cửa hàng mới trong cùng thời kỳ. Ban lãnh đạo của Dollar General đã đặt ra các mục tiêu dài hạn đầy tham vọng, bao gồm tỷ suất lợi nhuận hoạt động từ 6-7% vào năm 2028-2029 và tăng trưởng EPS trở lại 10% hoặc cao hơn bắt đầu từ năm 2026.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.