Evercore ISI giảm mục tiêu giá cổ phiếu Marvell xuống 133 USD

Vào thứ Sáu, nhà phân tích Mark Lipacis của Evercore ISI đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Marvell Technology Group Ltd . (NASDAQ:MRVL), giảm nhẹ xuống 133 USD từ mức 135 USD trước đó, đồng thời duy trì xếp hạng Vượt trội cho cổ phiếu này. Theo dữ liệu từ InvestingPro, sự đồng thuận của các nhà phân tích vẫn rất lạc quan với mục tiêu giá dao động từ 60 USD đến 135 USD, cho thấy tiềm năng tăng trưởng đáng kể. Ông Lipacis bày tỏ sự tin tưởng vào Marvell, nhấn mạnh kết quả tài chính gần đây của công ty, tuyên bố: "Chúng tôi là người mua MRVL sau khi công ty công bố kết quả quý tháng 4 vượt dự đoán và nâng dự báo."

Marvell Technology đã tái khẳng định các dự án đang triển khai với hai khách hàng XPU quan trọng, mà nhà phân tích tin rằng là Amazon và Microsoft. Sự tái khẳng định này được xem là tín hiệu tích cực cho triển vọng tương lai của công ty, đặc biệt khi dữ liệu từ InvestingPro cho thấy dự báo tăng trưởng doanh thu 42% cho năm tài chính sắp tới.

Trong lĩnh vực cổ phiếu AI được Evercore ISI theo dõi, tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) dự kiến cho năm 2025 dao động từ 19% đến 78%, và tỷ lệ giá trên thu nhập (PE) trong 12 tháng tới dao động từ 21x đến 68x. Marvell nổi bật trong bối cảnh này, hiện có tỷ lệ PE thấp nhất kết hợp với mức tăng trưởng EPS dự kiến cao nhất trong số các công ty cùng ngành. Với dự báo EPS là 2,83 USD cho năm tài chính 2026 và tỷ suất lợi nhuận gộp mạnh mẽ ở mức 47,5%, vị thế độc đáo này khiến ông Lipacis coi Marvell là một trong những cơ hội đầu tư AI có tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận tốt nhất trong phạm vi theo dõi của họ. Để có cái nhìn sâu hơn về các chỉ số định giá và tiềm năng tăng trưởng của Marvell, nhà đầu tư có thể truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện có sẵn trên InvestingPro.

Ông Lipacis cho rằng sự chênh lệch giữa tăng trưởng EPS của Marvell và tỷ lệ PE của nó là do thị trường đánh giá thấp sự chuyển dịch của các công ty hyperscaler sang chiến lược đa nguồn cung XPU. Ông dự đoán rằng tỷ lệ PE của Marvell sẽ phù hợp với các đối thủ trong ngành AI trong năm tới.

Nhà phân tích kết luận bằng cách tái khẳng định xếp hạng Vượt trội cho Marvell, gợi ý triển vọng tích cực cho hiệu suất cổ phiếu của công ty so với thị trường. Quan điểm này dựa trên kỳ vọng về sự điều chỉnh định giá khi tiềm năng tăng trưởng của công ty được công nhận rộng rãi hơn.

Trong các tin tức gần đây khác, Marvell Technology Inc. đã báo cáo kết quả tài chính cho quý đầu tiên của năm tài chính 2026, vượt cả kỳ vọng về thu nhập và doanh thu. Công ty đạt thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 0,62 USD, vượt dự báo 0,61 USD, và báo cáo doanh thu 1,9 tỷ USD, cao hơn một chút so với dự kiến 1,88 tỷ USD. Điều này đánh dấu mức tăng 63% doanh thu so với cùng kỳ năm trước, được thúc đẩy bởi nhu cầu mạnh mẽ trong thị trường AI và trung tâm dữ liệu. Marvell cũng đưa ra triển vọng lạc quan cho quý thứ hai, với doanh thu dự kiến đạt 2 tỷ USD.

Ngoài ra, Marvell đã công bố quan hệ đối tác với NVIDIA và ra mắt một số công nghệ mới. Các công ty phân tích gần đây đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Marvell, phản ánh quan điểm khác nhau về hiệu suất của công ty. Raymond James giảm mục tiêu giá xuống 90 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Vượt trội, trích dẫn sự hợp tác liên tục của Marvell với Amazon Web Services và Microsoft. Trong khi đó, Morgan Stanley nâng mục tiêu giá lên 73 USD, duy trì xếp hạng Cân bằng và nhấn mạnh tiềm năng dài hạn của Marvell trong lĩnh vực AI.

Sự tham gia của Marvell với Amazon Web Services về bộ tăng tốc AI tùy chỉnh thế hệ tiếp theo và khả năng đảm bảo wafer 3nm và công suất đóng gói dự kiến sẽ đóng góp vào tăng trưởng trong năm 2026. Phân khúc quang học của công ty tiếp tục hoạt động tốt, duy trì thị phần mặc dù có một số tác động từ lệnh cấm NVIDIA H20. Nhìn chung, kết quả tài chính gần đây và quan hệ đối tác chiến lược của Marvell cho thấy một quỹ đạo tích cực, mặc dù một số nhà phân tích đã điều chỉnh triển vọng ngắn hạn của họ.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.