Hôm thứ Tư, KeyBanc Capital Markets đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với Timken Co (NYSE: TKR), công ty hàng đầu thế giới về vòng bi kỹ thuật và các sản phẩm truyền tải điện. Nhà phân tích của công ty đã hạ mục tiêu giá Tăng Tỷ Trọng xuống 90 đô la từ mức 104 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Overweight đối với cổ phiếu.
Việc điều chỉnh diễn ra sau kết quả tài chính quý III của Timken và cuộc gọi thu nhập sau đó, dẫn đến sự sụt giảm mạnh trong cổ phiếu của công ty. Sự sụt giảm của cổ phiếu được cho là do thất bại thu nhập quý III, hướng dẫn quý IV không đạt kỳ vọng của thị trường và những bình luận sơ bộ thận trọng về triển vọng cho năm 2025.
Mặc dù ước tính và mục tiêu giá giảm, KeyBanc vẫn tiếp tục giữ quan điểm tích cực về Timken. Nhà phân tích tin rằng sự suy giảm hiện tại trong tăng trưởng hữu cơ đang đến gần những gì được coi là một khoảng thời gian điển hình, với quý IV/2024 có khả năng đánh dấu quý thứ sáu liên tiếp tăng trưởng âm. Timken cũng đã khởi xướng các biện pháp cắt giảm chi phí để chống lại tác động của việc giảm doanh thu đối với biên lợi nhuận, dự kiến sẽ hỗ trợ cải thiện tỷ suất lợi nhuận và tăng trưởng thu nhập vào năm 2025 và 2026.
Tuy nhiên, có những lo ngại, bao gồm các biện pháp của Timken để hợp lý hóa sản xuất và điều chỉnh hàng tồn kho với nhu cầu, có thể kéo dài sang quý đầu tiên của năm 2025 và có khả năng làm giảm tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu. Ngoài ra, công ty đã báo cáo áp lực cạnh tranh ngày càng tăng trong kinh doanh gió Trung Quốc, làm tăng khả năng thách thức tương tự trong các danh mục sản phẩm khác.
KeyBan Tăng Tỷ Trọng t kết luận rằng bất chấp những thách thức này, những mặt tích cực đối với Timken lớn hơn những tiêu cực. Do đó, công ty duy trì xếp hạng Overweight nhưng đã sửa đổi mục tiêu giá để phản ánh những phát triển gần đây và kỳ vọng trong tương lai.
Trong các tin tức gần đây khác, Công ty Timken đã chứng kiến một loạt các bước phát triển đáng kể. Kết quả quý 2 của công ty cho thấy doanh thu giảm 7% so với cùng kỳ năm ngoái, mặc dù nó báo cáo tỷ suất lợi nhuận mạnh mẽ ở mức 19,5% và thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 1,63 đô la. Timken cũng hoàn tất việc mua lại CGI, Inc., một nhà sản xuất hệ thống truyền động chính xác, đánh dấu sự mở rộng chiến lược sang thị trường tự động hóa. Về mặt lãnh đạo, Tarak Mehta đã kế nhiệm Richard G. Kyle làm Chủ tịch và Giám đốc điều hành mới, và Todd M. Leombruno, phó chủ tịch điều hành và giám đốc tài chính của Parker Hannifin Corp., đã tham gia Hội đồng quản trị.
Các công ty phân tích DA Davidson và Citi gần đây đã điều chỉnh triển vọng của họ về Timken. DA Davidson đã hạ mục tiêu giá cho Timken xuống 99,00 đô la từ 103,00 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Mua và dự đoán công ty sẽ đạt đến điểm uốn thu nhập vào đầu năm 2025. Citi, mặt khác, đã bắt đầu đưa tin về Timken với xếp hạng Trung lập, dự kiến tăng trưởng thu nhập dần dần và mở rộng biên lợi nhuận.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu gần đây từ InvestingPro làm sáng tỏ thêm về tình hình hiện tại của Timken Co. Cổ phiếu của công ty thực sự đã bị ảnh hưởng đáng kể, với mức giảm 13,87% trong tuần qua và giảm 13,47% so với tháng trước. Điều này phù hợp với sự sụt giảm mạnh được đề cập trong bài viết sau kết quả quý III của công ty và triển vọng thận trọng.
Bất chấp những thách thức ngắn hạn này, InvestingPro Tips nêu bật một số khía cạnh tích cực về sức khỏe tài chính của Timken. Công ty đã duy trì chi trả cổ tức trong 54 năm liên tiếp, thể hiện cam kết lợi nhuận của cổ đông ngay cả trong thời điểm khó khăn. Ngoài ra, tài sản lưu động của Timken vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy tình hình tài chính vững chắc để vượt qua suy thoái hiện tại.
Mức giá hiện tại của cổ phiếu là 72,60 USD đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần, điều này có thể mang đến cơ hội tiềm năng cho các nhà đầu tư chia sẻ triển vọng dài hạn tích cực của KeyBanc. Với tỷ lệ P/E là 15,7 và vốn hóa thị trường là 5,58 tỷ USD, Timken dường như được định giá một cách thận trọng so với mức lịch sử của nó.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 8 mẹo bổ sung có thể cung cấp thêm thông tin chi tiết về tiềm năng đầu tư của Timken.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.