Mỹ cáo buộc Trung Quốc dùng công ty tư nhân tấn công mạng viễn thông toàn cầu
Investing.com — Vào hôm thứ Tư, Citi đã bắt đầu đưa ra đánh giá về Asbury Automotive Group (NYSE:ABG) với xếp hạng Trung lập và đặt mục tiêu giá ở mức 236,00 USD. Hiện tại, cổ phiếu này đang giao dịch ở mức 232,73 USD, với tỷ lệ giá trên thu nhập là 10,32x. Theo dữ liệu từ InvestingPro, công ty duy trì điểm sức khỏe tài chính tổng thể "TỐT" ở mức 2,75, cho thấy hiệu suất hoạt động vững chắc. Công ty phân tích đã nhấn mạnh việc Asbury gần đây mua lại Herb Chambers tại Boston, được công bố vào tháng Hai và dự kiến hoàn tất vào cuối quý hai năm 2025. Thương vụ mua lại trị giá 1,34 tỷ USD này ước tính sẽ bổ sung 3 tỷ USD doanh thu hàng năm cho Asbury, tương đương mức tăng 17% trong doanh thu năm 2024 của công ty, và khoảng 150 triệu USD EBITDA. Sự mở rộng này dựa trên mức tăng trưởng doanh thu ấn tượng 16,12% của Asbury trong 12 tháng qua, theo báo cáo của InvestingPro, nơi cung cấp phân tích chi tiết về hơn 1.400 cổ phiếu Mỹ thông qua các Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện.
Asbury Automotive là một trong những công ty tích cực nhất trong nhóm đồng nghiệp về mặt thâu tóm trong năm năm qua, chi hơn 6 tỷ USD và tăng gấp đôi quy mô công ty. Chiến lược mua lại đã dẫn đến việc doanh thu tăng gấp đôi kể từ năm 2021. Mặc dù thành công trong việc tích hợp các cửa hàng đã mua lại, công ty phân tích lưu ý rằng chi tiêu vốn của Asbury đã tăng gấp năm lần và rủi ro thực hiện vẫn là một yếu tố đáng quan tâm.
Phân tích của Citi cho thấy Asbury dự định tài trợ cho việc mua lại Herb Chambers thông qua các khoản tín dụng hiện tại, tiền thu từ thế chấp và tiền mặt. Cách tiếp cận này dự kiến sẽ đẩy các chỉ số nợ của công ty lên mức cao nhất kể từ năm 2010, không tính đến giai đoạn COVID-19. Do đó, điều này có thể hạn chế khả năng của Asbury trong việc theo đuổi các thương vụ mua lại khác hoặc trả lại tiền mặt cho cổ đông.
Về các chỉ số tài chính, giữa năm 2015 và 2019, Asbury được định giá ở mức 7,3x thu nhập trước đó trên cơ sở EV/EBITDA, 10,1x trên cơ sở P/E, và 15,2x sử dụng EV/FCF. Các chỉ số hiện tại từ InvestingPro cho thấy EV/EBITDA là 8,55x và tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu là 1,51. Citi chỉ ra rằng các hệ số định giá cho đại lý bắt đầu bình thường hóa vào năm 2024 khi hiệu suất phản ánh sự chậm lại trong tốc độ suy giảm của hiệu suất tổng lợi nhuận biến đổi. Dựa trên phân tích Giá trị Hợp lý của InvestingPro, cổ phiếu dường như đang giao dịch cao hơn giá trị nội tại của nó. Công ty phân tích cũng cho rằng sự mở rộng trong hệ số nhóm có khả năng xảy ra khi các cuộc khủng hoảng thuế quan được giải quyết.
Mục tiêu giá 236 USD do Citi đặt ra dựa trên mức thấp của phạm vi hệ số của họ và lấy trung bình cả ba chỉ số định giá. Tuy nhiên, ước tính của công ty phân tích không bao gồm tác động tiềm tàng từ giao dịch Herb Chambers.
Trong các tin tức gần đây khác, Asbury Automotive Group đã báo cáo kết quả tài chính ấn tượng cho quý bốn năm 2024, vượt qua kỳ vọng thị trường. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của công ty đạt 7,26 USD, vượt xa dự báo 6,08 USD, trong khi doanh thu đạt tổng cộng 4,5 tỷ USD, vượt qua mức dự kiến 4,18 tỷ USD. Hiệu suất mạnh mẽ này phản ánh mức tăng 15% doanh thu so với cùng kỳ năm trước, nhờ vào các khoản đầu tư chiến lược và hiệu quả hoạt động. Ngoài những thành tựu tài chính, Asbury Automotive đã ký kết thỏa thuận chính thức để mua lại The Herb Chambers Companies, một nhóm đại lý nổi tiếng ở New England. Thương vụ mua lại này, trị giá 1,34 tỷ USD, dự kiến sẽ hoàn tất vào cuối quý hai năm 2025 và phù hợp với chiến lược của Asbury nhằm tăng cường doanh thu và lợi nhuận. Hơn nữa, Asbury Automotive đã bổ nhiệm ông Daniel E. Clara làm Giám đốc Điều hành mới, có hiệu lực từ ngày 17 tháng 2 năm 2025, để giám sát các đội phát triển và đổi mới. Việc thăng chức của ông Clara là một phần trong chiến lược rộng lớn hơn của Asbury nhằm tập trung vào tăng trưởng lấy khách hàng làm trung tâm. Những phát triển này nhấn mạnh cam kết của Asbury trong việc mở rộng sự hiện diện trên thị trường và năng lực hoạt động.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.