Hôm thứ Ba, Citi đã điều chỉnh lập trường của mình đối với cổ phiếu của Carter (NYSE: CRI), thay đổi xếp hạng từ Bán sang Trung lập trong khi vẫn duy trì mục tiêu giá là 50,00 đô la. Sự thay đổi xếp hạng diễn ra khi thị trường bắt đầu phản ánh áp lực doanh thu và lợi nhuận dự kiến mà công ty dự kiến sẽ phải đối mặt trong năm tài chính 2025 (F25).
Theo Citi, Carter's đã chứng kiến sự mất mát đáng kể về thị phần trong kênh trực tiếp đến người tiêu dùng (DTC) của Mỹ, nhường chỗ cho các đối thủ cạnh tranh giá thấp hơn trong không gian bán lẻ đại chúng và trực tuyến.
Đội ngũ quản lý tại Carter's đã khởi xướng chiến lược tái đầu tư vào giá cả để kích thích tăng trưởng trong phân khúc DTC. Tuy nhiên, động thái này được dự báo sẽ tác động đến biên lợi nhuận gộp trong F25. Doanh số bán hàng tương đương của công ty vẫn đang có xu hướng tiêu cực và tiềm năng quay vòng trong lĩnh vực DTC vẫn chưa chắc chắn. Ngoài ra, triển vọng cho phân khúc bán buôn có vẻ ảm đạm, do sổ đặt hàng mùa xuân ảm đạm.
Bất chấp những thách thức này, định giá của thị trường đối với Carter's đã điều chỉnh, với giá cổ phiếu giảm 20% kể từ báo cáo thu nhập quý III vào ngày 25 tháng 10 và 30% từ đầu năm đến nay. Giá cổ phiếu hiện tại nằm trong khoảng 5% so với mục tiêu của Citi, kết hợp với tỷ suất cổ tức 5,8%, mang lại tổng lợi nhuận dương.
Citi tin rằng kỳ vọng của thị trường hiện phù hợp hơn với dự báo của họ cho F25, với ước tính 4,86 đô la mỗi cổ phiếu so với sự đồng thuận là 5,09 đô la, cho thấy một kịch bản rủi ro / lợi nhuận cân bằng hơn cho các nhà đầu tư.
Trong một tin tức gần đây khác, Carter's, Inc. đã báo cáo thu nhập quý III năm tài chính 2024 vượt qua hướng dẫn trước đó, bất chấp môi trường bán lẻ đầy thách thức. Công ty báo cáo doanh thu ròng là 758 triệu đô la, giảm 4% so với năm trước và thu nhập hoạt động là 77 triệu đô la, phản ánh tỷ suất lợi nhuận 10,2%.
Carter's đã đầu tư chiến lược vào giá cả và tiếp thị để thúc đẩy xu hướng bán hàng, điều này đã cho thấy sự cải thiện gần đây trong bán lẻ ở Mỹ, đặc biệt là trong phân khúc trẻ em.
Công ty cũng dự báo tổng doanh thu trong năm sẽ đạt khoảng 2,8 tỷ USD, với bán lẻ của Mỹ dự kiến sẽ đóng góp khoảng 50%. Theo những phát triển gần đây, Carter's đã đầu tư 40 triệu đô la vào việc giảm giá và 10 triệu đô la vào tiếp thị thương hiệu. Công ty đã tạm dừng mua lại cổ phiếu, trả lại 138 triệu đô la cho các cổ đông thông qua cổ tức và mua lại trong năm nay.
Mặc dù nhu cầu đặt hàng giảm và sự gia tăng hủy bỏ, đặc biệt là trong số các khách hàng của cửa hàng bách hóa, Carter's vẫn lạc quan về chiến lược tăng trưởng của họ. Sự tập trung của công ty vào đổi mới sản phẩm, tiếp cận thương hiệu và tiếp thị khách hàng dự kiến sẽ thúc đẩy hiệu suất trong tương lai. Đây là những diễn biến mới nhất trong hoạt động kinh doanh gần đây của Carter.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu gần đây của InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho sự thay đổi xếp hạng của Citi đối với Carter's (NYSE: CRI). Tỷ lệ P/E của công ty là 8,29 và tỷ lệ PEG là 0,52 cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp so với tiềm năng thu nhập của nó, phù hợp với quan điểm của Citi rằng kỳ vọng của thị trường đã điều chỉnh. Điều này được hỗ trợ thêm bởi một mẹo InvestingPro chỉ ra rằng Carter's đang giao dịch ở tỷ lệ P / E thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn.
Tỷ suất cổ tức của công ty đứng ở mức mạnh mẽ 6,07%, cao hơn một chút so với mức 5,8% được đề cập trong bài viết, củng cố sức hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Một mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng Carter's đã duy trì chi trả cổ tức trong 12 năm liên tiếp, thể hiện cam kết về lợi nhuận của cổ đông bất chấp những thách thức hiện tại.
Hiệu suất cổ phiếu gần đây của Carter, với tổng lợi nhuận giá một tháng là -14,8%, phản ánh mối quan tâm của thị trường về triển vọng của công ty, như đã thảo luận trong bài báo. Tuy nhiên, một mẹo InvestingPro cho thấy chỉ số RSI của cổ phiếu cho thấy nó có thể đang ở trong vùng quá bán, có khả năng hỗ trợ Citi chuyển sang xếp hạng Trung lập.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 7 lời khuyên bổ sung cho Carter, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.