Citi duy trì mức trung lập đối với Kinder Morgan, mục tiêu ổn định ở mức 27 USD

Vào thứ Hai, các nhà phân tích của Citi, dẫn đầu là Spiro Dounis, đã nhắc lại lập trường Trung lập của họ đối với cổ phiếu Kinder Morgan (NYSE: KMI), duy trì mục tiêu giá là 27,00 đô la. Với vốn hóa thị trường hiện tại là 60,86 tỷ đô la và giao dịch với tỷ lệ P/E là 23,4, phân tích của InvestingPro cho thấy cổ phiếu được định giá quá cao một chút so với Giá trị hợp lý của nó. Bình luận của công ty đã nêu bật một số yếu tố chính ảnh hưởng đến xếp hạng của họ. Kinder Morgan đã quan sát thấy nguồn cung đặc biệt thấp trong lĩnh vực trung tâm mua sắm, với tỷ lệ đang xây dựng là nhỏ nhất so với các lĩnh vực khác. Bất chấp một số lo ngại về việc người thuê phá sản và sự gia tăng việc đóng cửa cửa hàng, công ty được hưởng lợi từ lưu lượng truy cập mạnh mẽ so với cùng kỳ năm ngoái, cho thấy nhu cầu mạnh mẽ.

Kinder Morgan cũng đã nhận thấy sự quan tâm ngày càng tăng từ những người thuê dịch vụ chăm sóc sức khỏe đối với các không gian cửa hàng nhỏ, những người được coi là đáng tin cậy hơn do khả năng đầu tư vào tài sản của họ. Công ty có vị trí tốt để điều hướng các tổn thất tín dụng tiềm ẩn từ các vụ phá sản của người thuê, vì nó hoạt động với số lượng trống thấp trong lịch sử và sự phát triển mới tối thiểu. Dữ liệu của InvestingPro cho thấy công ty đã duy trì các khoản thanh toán cổ tức trong 15 năm liên tiếp, với lợi suất hấp dẫn hiện tại là 4,24%, khiến nó trở thành một cân nhắc đáng chú ý đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Người đăng ký có thể truy cập thêm 8 ProTips độc quyền về tình hình tài chính và triển vọng tăng trưởng của KMI. Ngoài ra, chiến lược của Kinder Morgan bao gồm một chương trình quyền lợi cho phép công ty tối ưu hóa việc sử dụng bất động sản của mình ở các vùng ngoại ô đầu tiên, bao gồm cả việc kích hoạt các căn hộ và quyền lợi cho nhiều hơn.

Công ty đã lưu ý rằng họ giao dịch với mức chiết khấu so với giá trị tài sản ròng (NAV) và đã xác định một số phương pháp để mở khóa giá trị từ các quyền dân cư của mình. Điều này có thể liên quan đến việc bán một số đất hoặc tham gia vào các liên doanh bằng cách đóng góp đất trên cơ sở tăng bước.

Tỷ lệ doanh thu thuê hàng năm của Kinder Morgan khoảng 5-10% được coi là cơ hội tăng trưởng dài hạn. Cách tiếp cận chủ động của công ty trong việc quản lý danh mục đầu tư và quyền lợi bất động sản phản ánh nỗ lực chiến lược để nâng cao giá trị và tận dụng tài sản của mình. Với doanh thu hàng năm là 15,1 tỷ đô la và biến động giá thấp trong lịch sử, công ty thể hiện hiệu suất hoạt động ổn định. Bất chấp những thách thức do khách thuê phá sản và đóng cửa cửa hàng, vị thế hiện tại và chiến lược tăng trưởng của Kinder Morgan dường như mang lại một triển vọng ổn định, như được phản ánh trong xếp hạng Trung lập và mục tiêu giá được tái khẳng định của Citi. Để có phân tích toàn diện về tình hình tài chính và triển vọng tăng trưởng của KMI, hãy truy cập Báo cáo Nghiên cứu chuyên nghiệp chi tiết chỉ có trên InvestingPro.

Trong một tin tức gần đây khác, Kinder Morgan Inc. đã trở thành tâm điểm của một số phát triển quan trọng. Báo cáo thu nhập quý IV của công ty cho năm 2024 tiết lộ rằng EBITDA đã điều chỉnh của công ty thấp hơn một chút so với kỳ vọng của các nhà phân tích, nhưng RBC Capital Markets ghi nhận quỹ đạo tích cực cho công ty, tăng mục tiêu giá lên 27,00 đô la. Barclays cũng nâng cổ phiếu Kinder Morgan từ Equalweight lên Tăng Tỷ Trọng, đặt mục tiêu giá mới là 31,00 USD, với lý do tài sản cơ sở hạ tầng mạnh mẽ của công ty và lợi ích tiềm năng từ nhu cầu ngày càng tăng đối với khí đốt tự nhiên. Ngoài ra, S&P Global đã điều chỉnh triển vọng của Kinder Morgan thành tích cực, khẳng định xếp hạng tín dụng của tổ chức phát hành ’BBB’, dựa trên bảng cân đối kế toán mạnh mẽ của công ty và mở rộng chiến lược trong lĩnh vực khí đốt tự nhiên.

Kế hoạch kinh doanh năm 2025 của Kinder Morgan nêu bật mạng lưới truyền tải khí đốt tự nhiên đáng kể của Hoa Kỳ và cam kết tăng trưởng thông qua các dự án chiến lược trị giá khoảng 8,1 tỷ USD. Công ty dự báo thu nhập trên mỗi cổ phiếu điều chỉnh tăng 7% và EBITDA điều chỉnh tăng 5% so với cùng kỳ năm ngoái. Hơn nữa, ArcLight Capital Partners đã mua lại 25% cổ phần trong Gulf Coast Express Pipeline, hiện thuộc sở hữu chung với các công ty con của Kinder Morgan, nâng cao vị thế chiến lược của đường ống trong việc vận chuyển khí đốt tự nhiên từ lưu vực Permian.

Hoạt động kinh doanh của Kinder Morgan vẫn được củng cố bởi các hợp đồng dài hạn, với khoảng 64% dòng tiền được nhận hoặc trả và 26% dựa trên phí, đảm bảo ổn định tài chính. Công ty cũng đang tập trung vào các cơ hội chuyển đổi năng lượng thông qua nhóm Energy Transition Ventures, đầu tư vào khí đốt tự nhiên tái tạo và các dự án carbon thấp khác. Những phát triển này nhấn mạnh định vị chiến lược và những nỗ lực không ngừng của Kinder Morgan để tận dụng động lực của ngành năng lượng.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.