Ông Trump công bố thỏa thuận thương mại lịch sử với EU
Investing.com — Vào hôm thứ Năm, Citi đã tái khẳng định khuyến nghị Mua đối với Sands China Ltd. (1928:HK) (OTC: SCHYY) với mức giá mục tiêu ổn định là 21,00 HKD. Mặc dù duy trì triển vọng tích cực về công ty, Citi đã bắt đầu áp dụng Cảnh báo Xúc tác Giảm giá trong 30 ngày, cho thấy những rủi ro tiềm ẩn trong ngắn hạn đối với cổ phiếu này. Theo dữ liệu từ InvestingPro, cổ phiếu này dường như đang được định giá thấp, giao dịch ở mức P/E là 13,3x, mặc dù có tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng là 80,2%.
EBITDA tài sản ước tính của Sands China cho quý đầu tiên của năm 2025 dự kiến sẽ giảm xuống còn 530 triệu USD, đánh dấu mức giảm 13% so với cùng kỳ năm trước và giảm 7% so với quý trước. Ước tính này được coi là thấp nhất trong số các nhà phân tích và có thể dẫn đến sự thất vọng của nhà đầu tư nếu trở thành hiện thực. Sự sụt giảm dự kiến trong EBITDA tài sản được cho là do nhiều yếu tố, bao gồm việc không có doanh thu cho thuê, ước tính có tác động EBITDA là -15 triệu USD, chi phí hoạt động tăng khoảng 30 triệu USD tại Londoner sau khi mở thêm nhiều phòng khách sạn trước Tết Nguyên đán, và tỷ lệ nắm giữ không thuận lợi có thể ảnh hưởng đến EBITDA khoảng -20 triệu USD. Phân tích từ InvestingPro cho thấy công ty đã tạo ra 2,11 tỷ USD EBITDA trong 12 tháng qua, với điểm sức khỏe tài chính vững chắc được đánh giá là "TỐT."
Mặc dù có những lo ngại này, thị phần của Sands China dự kiến vẫn ổn định so với quý trước ở mức 23% trong quý đầu tiên của năm 2025. Cảnh báo Xúc tác Giảm giá của Citi đề xuất sự cảnh giác trong 30 ngày tới vì những dự báo này có thể ảnh hưởng đến hiệu suất của cổ phiếu.
Quan điểm của Citi về Sands China vẫn lạc quan trong dài hạn, với kỳ vọng rằng công ty sẽ nổi lên như một đối thủ cạnh tranh mạnh mẽ trong phân khúc Đại chúng Cao cấp sau khi Londoner Grand mở cửa hoàn toàn. Triển vọng này hỗ trợ cho quyết định của công ty trong việc duy trì khuyến nghị Mua đối với cổ phiếu, phản ánh sự tự tin vào tiềm năng tăng trưởng trong tương lai của công ty bất chấp những khó khăn ngắn hạn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.