BTIG duy trì khuyến nghị Mua cổ phiếu Delcath với mục tiêu 23 USD

Investing.com — Vào hôm thứ Năm, các nhà phân tích của BTIG đã tái khẳng định khuyến nghị Mua đối với cổ phiếu Delcath Systems (NASDAQ:DCTH) với mức giá mục tiêu được duy trì ở 23,00 USD, phù hợp với sự đồng thuận rộng rãi của các nhà phân tích. Theo dữ liệu từ InvestingPro, mục tiêu của các nhà phân tích dao động từ 21 đến 25 USD, cho thấy tiềm năng tăng trưởng đáng kể so với mức hiện tại. Sự ủng hộ này diễn ra sau khi Delcath Systems công bố dự báo cho cả năm 2025 và quyết định tham gia Chương trình Thỏa thuận Giảm giá Thuốc Quốc gia Medicaid (NDRA). Công ty dự báo tổng doanh thu cho năm này sẽ từ 94 triệu đến 98 triệu USD, đánh dấu mức tăng 158% so với cùng kỳ năm trước, phù hợp với ước tính đồng thuận là 94,1 triệu USD. Dự báo này tiếp nối đà tăng trưởng doanh thu ấn tượng hơn 1.000% của công ty trong mười hai tháng qua. Ngoài ra, Delcath dự kiến biên lợi nhuận gộp trong khoảng 83-85%, thấp hơn một chút so với mức đồng thuận 86% nhưng phù hợp với biên lợi nhuận gộp hiện tại là 84,9%, và kỳ vọng đạt được EBITDA điều chỉnh và dòng tiền dương trong mỗi quý của năm, vượt qua dự báo EBITDA điều chỉnh đồng thuận là 25,6 triệu USD.

Công ty cũng dự báo sự gia tăng đáng kể về tổng khối lượng điều trị Hepzato, dự kiến tăng ít nhất 200% so với năm 2024. Đây là ước tính lạc quan hơn so với mức tăng 157% so với cùng kỳ năm trước mà BTIG đã mô hình hóa trước đó. Việc Delcath tham gia chương trình NDRA nhằm mở rộng khả năng tiếp cận của bệnh nhân bằng cách cung cấp giảm giá và chiết khấu 340B cho các bệnh viện đủ điều kiện, điều này có thể ảnh hưởng đến doanh thu trên mỗi lần điều trị nhưng cũng có thể là chất xúc tác cho khối lượng điều trị cao hơn.

Delcath đã bắt đầu quá trình triển khai chương trình NDRA với Trung tâm Dịch vụ Medicare & Medicaid (CMS) và dự kiến chương trình sẽ hoạt động vào đầu quý 3 năm 2025. Ban lãnh đạo công ty đã xác nhận rằng hướng dẫn trước đây của họ về việc mở rộng các địa điểm hoạt động vẫn không thay đổi, mặc dù họ đã bày tỏ sự tự tin cao hơn trong việc đạt được các mục tiêu này.

Trước những thông tin mới này, các nhà phân tích của BTIG đã cập nhật mô hình của họ cho Delcath Systems và tái khẳng định quan điểm tích cực về cổ phiếu này với mức giá mục tiêu 23 USD. Công ty duy trì vị thế tài chính mạnh với tỷ lệ hiện tại là 15,95, cho thấy thanh khoản vững chắc. Phân tích từ InvestingPro tiết lộ thêm 12 thông tin quan trọng về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của Delcath, có sẵn thông qua Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện.

Trong các tin tức gần đây khác, Delcath Systems đã báo cáo khởi đầu mạnh mẽ cho năm 2025, vượt qua kỳ vọng thu nhập quý đầu tiên với thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 0,03 USD, vượt dự báo 0,02 USD. Công ty cũng vượt qua dự báo doanh thu, đạt 19,8 triệu USD so với mức dự kiến 15,51 triệu USD. Kết quả này phản ánh các chiến lược hoạt động thành công và nỗ lực mở rộng thị trường của Delcath, với thu nhập ròng đạt 1,1 triệu USD, một sự thay đổi đáng kể từ khoản lỗ 11,1 triệu USD của năm trước. Biên lợi nhuận gộp tăng lên 86%, tăng từ 71% trong năm 2024, cho thấy hiệu quả hoạt động được cải thiện.

Ngoài ra, Delcath dự báo doanh thu tăng cho năm tài chính 2025, dự kiến từ 94 đến 98 triệu USD, và có kế hoạch tham gia Thỏa thuận Giảm giá Thuốc Quốc gia Medicaid. Động thái này nhằm đơn giản hóa việc tiếp cận Medicaid và nâng cao khả năng sử dụng phương pháp điều trị HEPZATO của họ tại Hoa Kỳ. Các nhà phân tích từ Clear Street đã nâng mục tiêu giá cho Delcath Systems từ 22,00 USD lên 26,00 USD, duy trì xếp hạng Mua, trích dẫn hiệu suất thương mại mạnh mẽ và khả năng vượt qua các ước tính tài chính của công ty. Các nhà phân tích đã nhấn mạnh việc mở rộng các địa điểm điều trị và mạng lưới giới thiệu ngày càng tăng là những yếu tố chính cho sự tiến bộ bền vững của Delcath.

Các sáng kiến chiến lược của Delcath và quỹ đạo tăng trưởng dự kiến của phương pháp điều trị ung thư gan Hepzato đã được công nhận là những chỉ số tích cực cho hiệu suất tài chính tương lai của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.