Ai đang âm thầm gom hàng khi thị trường điều chỉnh sâu?
Investing.com — Vào hôm thứ Tư, ông Bill Sutherland, chuyên gia phân tích của Benchmark, đã điều chỉnh mục tiêu giá cho cổ phiếu Omnicell (NASDAQ:OMCL), giảm xuống còn 40 USD từ mức 62 USD trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng "Mua" đối với cổ phiếu này. Sự thay đổi này diễn ra sau khi cổ phiếu Omnicell giảm mạnh 15% vào hôm thứ Ba, góp phần vào mức sụt giảm 17,9% trong tuần qua và 51% trong sáu tháng. Theo phân tích của InvestingPro, chỉ số RSI của cổ phiếu cho thấy tình trạng bán quá mức, trong khi vốn hóa thị trường hiện tại của công ty đạt 1,15 tỷ USD.
Việc điều chỉnh giá diễn ra sau thông báo của Omnicell về việc giảm dự báo EBITDA và EPS non-GAAP cho cả năm 2025. Sự điều chỉnh này phản ánh tác động dự kiến từ các mức thuế quan đang diễn ra, đặc biệt là những mức liên quan đến Trung Quốc. Mặc dù gặp những thách thức này, dữ liệu từ InvestingPro cho thấy công ty vẫn duy trì nền tảng cơ bản lành mạnh với doanh thu 1,14 tỷ USD và EBITDA 69,1 triệu USD trong 12 tháng qua. Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm thông tin sâu hơn, InvestingPro cung cấp 13 lời khuyên đầu tư bổ sung và phân tích toàn diện cho Omnicell. Mặc dù vậy, công ty đã tái khẳng định hướng dẫn về đơn đặt hàng và doanh thu cho năm tài chính 2025, được hỗ trợ bởi xu hướng bán hàng và triển khai mạnh mẽ.
Ban lãnh đạo đã lượng hóa tác động thuế quan ròng khoảng 40 triệu USD cho phần còn lại của năm, xem xét khoảng 10 triệu USD trong nỗ lực giảm thiểu, với 5 triệu USD trong số này đã được đưa vào hướng dẫn quý hai. Dự báo này giả định rằng mức thuế quan hiện tại sẽ tiếp tục mà không có sự giảm nhẹ.
Omnicell đã chủ động làm việc để giảm thiểu gián đoạn chuỗi cung ứng kể từ đại dịch COVID-19 bằng cách đa dạng hóa nguồn cung cấp và mở rộng cơ sở cung ứng địa lý. Tuy nhiên, mức độ tiếp xúc lớn nhất của công ty vẫn là với Trung Quốc. Nếu không tính đến thuế quan, hoạt động kinh doanh của Omnicell đang tiến triển như dự kiến. Công ty đã có những phát triển tích cực với việc ra mắt các sản phẩm XT Amplify/Extend vào năm ngoái. Những sản phẩm này được thiết kế để nâng cao hiệu quả của các tủ XT hiện có và đã góp phần cải thiện biên lợi nhuận gộp. Ngoài ra, SaaS & Expert Services đang tăng trưởng với tốc độ khoảng 10%, điều này đang thúc đẩy doanh thu định kỳ của công ty, hiện chiếm 52% tổng doanh thu.
Omnicell dự đoán rằng những nỗ lực đẩy nhanh việc giảm thiểu thuế quan sẽ bắt đầu cho thấy kết quả vào cuối năm nay. Trước những yếu tố này, EBITDA non-GAAP FY25 đã điều chỉnh của Benchmark hiện bao gồm toàn bộ tác động thuế quan ròng là 40 triệu USD, trái ngược với mô hình trước đó. Tác động thuế quan còn lại 15 triệu USD đã được đưa vào mô hình FY26 cập nhật, dẫn đến mục tiêu giá mới là 40 USD, tương ứng với hệ số EV/EBITDA FY26 là 11,5x, phù hợp với mức trung bình của nhóm đồng nghiệp. Hiện đang giao dịch ở mức EV/EBITDA là 16,6x và tỷ lệ P/E là 53,6x, phân tích Giá Trị Hợp Lý của InvestingPro cho thấy cổ phiếu hiện đang được định giá thấp. Khám phá các chỉ số định giá toàn diện và phân tích chuyên gia trong Báo cáo Nghiên cứu Pro, chỉ có sẵn cho người đăng ký InvestingPro.
Trong tin tức gần đây khác, Omnicell Inc. đã báo cáo kết quả tài chính quý một năm 2025, vượt qua kỳ vọng của Phố Wall với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 0,26 USD, so với dự báo 0,21 USD. Công ty đạt tổng doanh thu 270 triệu USD, tăng 24 triệu USD so với cùng kỳ năm ngoái. Mặc dù có những kết quả tích cực này, cổ phiếu Omnicell đã phải đối mặt với sự sụt giảm, được cho là do các cập nhật tài chính và hoạt động rộng hơn được thảo luận trong cuộc gọi công bố thu nhập. Công ty tiếp tục tập trung vào việc mở rộng các giải pháp tự động hóa dược phẩm, với những thách thức liên quan đến thuế quan và chiến lược chuỗi cung ứng là chủ đề trọng tâm. Omnicell dự kiến doanh thu cả năm 2025 sẽ dao động từ 1.115 triệu USD đến 1.155 triệu USD, với EPS non-GAAP dự kiến từ 1,00 USD đến 1,65 USD. Các nhà phân tích từ Piper Sandler và Freedom Capital Markets đã nêu lên những lo ngại về tác động của thuế quan đối với EBITDA non-GAAP của Omnicell, dự kiến khoảng 40 triệu USD cho năm 2025. Mặc dù những thách thức này, Omnicell vẫn cam kết với các sáng kiến chiến lược dài hạn, nhấn mạnh vai trò lãnh đạo của mình trong lĩnh vực tự động hóa quản lý thuốc.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.