Khi chúng tôi viết bài này, WTI đang giao dịch trên $75 trong ngày thứ tư liên tiếp. Trên thực tế, nó đã tăng hơn gần về mức 77 đô la, mức cao nhất kể từ ngày 12 tháng 11 năm 2014. Việc bất đồng trong các cuộc đàm phán về giới hạn sản lượng giữa các quốc gia OPEC + sẽ khiến dầu thô leo lênmức 80 đô la/thùng.
Bạn đọc có thể tự hỏi không phải dòng tiêu đề cho thấy bài đăng này sẽ nói về Euro hay sao? Và đúng là giá dầu có tác động đến đồng Euro.
Giá dầu Mỹ tăng mạnh hiện tại có thể có tác động đáng kể đến đồng đô la Mỹ, vì hai lý do.
Thứ nhất vì một điều hiển nhiên: dầu nói chung được tính bằng USD và Mỹ là nước xuất khẩu hàng hóa lớn nhất trên thế giới, giá dầu thô sẽ trở nên đắt hơn, thúc đẩy nhu cầu về đô la để trả cho dầu đắt hơn.
Và điều đó sẽ gây áp lực cho khu vực đồng tiền chung Châu Âu, không nằm trong số 10 nhà sản xuất hàng đầu.
Thứ hai, giá dầu tăng cao có thể sẽ tác động đáng kể đến lạm phát. Giá xăng đang tăng khi mùa lái xe mùa hè bắt đầu và du lịch quốc tế bắt đầu tăng, do nhu cầu đi lại bị dồn nén sau một năm rưỡi hạn chế xã hội.
Mặc dù Cục Dự trữ Liên bang đã cố gắng giảm lạm phát, nhưng có một giới hạn đối với mức độ ngân hàng trung ương có thể kiểm soát tình hình chung. Và điều cuối cùng Fed muốn là đuổi theo lạm phát để kiềm chế nó, bằng cách buộc phải tăng lãi suất nhanh hơn và mạnh hơn dự đoán.
Nhưng nếu giá dầu tiếp tục tăng quay trở lại mức 100 đô la.Ngân hàng trung ương Mỹ có thể buộc phải điều chỉnh cả mốc thời gian và số lần tăng lãi suất đã được thảo luận trước đó, vốn đã gây sốc cho thị trường trước đó.
Mặt khác, như Chủ tịch ECB bà Christine Lagarde nói với Nghị viện Châu Âu vào tháng 6, “Mỹ và Châu Âu rõ ràng đang ở trong các tình huống khác nhau” vì sự phục hồi của Mỹ vượt xa khu vực đồng Euro. Bà Lagarde nhấn mạnh rằng việc tăng lãi suất là quá sớm, vì vậy ngân hàng trung ương EU sẽ duy trì các điều kiện tài chính thuận lợi. Liệu giá dầu ngoài tầm kiểm soát có mang lại cho Fed sự xa xỉ tương tự?
Tất nhiên, chúng ta không thể biết được, nhưng sự cân bằng cung và cầu đối với cặp EUR / USD có thể cung cấp một số thông tin chi tiết về suy nghĩ của thị trường ngoại hối.
Sau khi hoàn thành một mô hình lá cờ tăng giá, đồng euro đã suy giảm, sau khi giảm 2% chỉ trong ba ngày trước đó. Mức tăng hiện tại có thể là một sự trở lại, mang lại cho các nhà giao dịch cơ hội để hạn chế rủi ro, cũng như xác nhận xu hướng giảm.
Giá đã cắt qua 200 DMA và thậm chí xác nhận mức kháng cự của nó vào ngày hôm sau. Hãy chú ý cách cây nến tạo ra bóng trên, nhưng đường trung bình động từ chối giá, đẩy giá xuống thấp hơn. Cả 2 đường 50 và 100 DMA đều giảm về 200 DMA. Đây là lý do tại sao:
Cặp tiền này đang trên đà hoàn thành mô hình vai đầu vai lớn kể từ giữa năm 2020. Giá đã giảm xuống dưới đường 50 MA tuần, sau đó cố gắng leo trở lại trên đó. Giống như với 200 DMA hàng ngày, giá đã vượt qua mức đó trong quá trình phát triển của nến nhưng không thể duy trì mức tăng và đóng cửa dưới mức đó.
Trong tuần tiếp theo, nó đã xóa sổ mức tăng của tuần trước, là kết quả của nỗ lực thất bại trong việc vượt qua đường trung bình động.
Cả MACD và RSI đều cho thấy sự phân kỳ âm, giảm so với giá tăng. Cả hai đều cho thấy các khía cạnh khác nhau của giao dịch.
MACD cho thấy lực mua gần đây đã trở nên yếu hơn. Chỉ báo RSI cho thấy lực mua yếu trong lần tăng giá trước đó. Quả thật, giá đã giảm từ mức cao nhất của tháng 1 gần như xuống mức thấp nhất của tháng 11, tạo thành phần đầu.
Sau đó, tình hình trở nên tồi tệ hơn, khi giá đạt đỉnh vào tháng 5, nhưng thấp hơn mức cao trước đó, hình thành vai phải. Những gì còn lại là giá giảm một cách dứt khoát xuống dưới đường viền cổ, với mức thấp nhất của mô hình, để hoàn thiện mô hình.
Nhưng vẫn còn nhiều điều cần xem xét. Tiếp theo hãy xem biểu đồ hàng tháng.
Có thể thấy rằng mô hình vai đầu vai theo tuần “khổng lồ” có khả năng chỉ là một phần vai phải của môt mô hình vai đầu vai lớn hơn nhiều sau khi đồng tiền mất một phần tư giá trị, hầu hết đều xảy ra chỉ trong một năm, khi cặp tiền giảm xuống dưới MA 200 hàng tháng.
Bây giờ, hãy đến với một biểu đồ cuối cùng để hiển thị bức tranh đầy đủ.
Thông qua quan điểm này, rõ ràng là có một mô hình vai đầu vai thậm chí còn lớn hơn, đã xuất hiện kể từ năm 2015. Nó là sự nối tiếp của mô hình vai đầu vai kéo dài một thập kỷ, từ năm 2004 đến năm 2014. Hãy lưu ý cách MA 200 hàng tháng phù hợp một cách hài hòa với biểu đồ, tạo thành đường viền cổ cho mô hình 10 năm dài, cũng như cung cấp mức kháng cự cho mô hình vai đầu vai tiếp theo, bắt đầu từ năm 2015.
Lần cuối cùng có một mô hình vai đầu vai ở quy mô tương tự là giữa năm 1986 và đầu năm 1997. Nó khiến đồng tiền chung mất 30% giá trị trong 3,5 năm sau đó.
Liệu việc hoàn thành mô hình vai đầu vai theo ngày hiện tại có dẫn đến việc hoàn thành tiếp tục mô hình vai đầu vai theo tuần sẽ phá vỡ kênh tăng - có đáy là đường viền cổ tự nhiên của mô hình vai đầu vai kể từ năm 2015 không? Hãy chờ xem.
Chiến lược giao dịch
Các nhà giao dịch bảo thủ nên đợi giá phá vỡ đường viền cổ của mô hình vai đầu vai theo ngày. Sau đó, họ nên đợi giá phục hồi và tìm kháng cự bằng đường viền cổ bị phá vỡ.
Các nhà giao dịch trung bình sẽ chờ đợi sự sụt giảm tương tự bên dưới đường viền cổ và tốt nhất là chờ cho một đợt phục hồi điều chỉnh mà không cần chờ giá kiểm tra mức kháng cự.
Các nhà giao dịch tích cực có thể bán ngay bây giờ. Tuy nhiên, họ nên cân nhắc rằng sự đột phá đã ở giữa chừng và có thể giảm nhẹ, đặc biệt là khi xem xét việc phát hành biên bản họp của FOMC vào ngày mai. Họ nên giao dịch theo một kế hoạch mà lợi nhuận phù hợp với rủi ro. Đây là một ví dụ:
Mẫu giao dịch:
• Điểm vào: 1.1875
• Cắt lỗ: 1.1900
• Rủi ro: 25 pips
• Mục tiêu: 1.1800
• Lợi nhuận: 75 pips
• Tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận: 1: 3