Hôm qua công ty International Business Machines (NYSE:IBM) gây thất vong cho thị trường khi không đạt kỳ vọng về doanh thu. Kết quả kinh doanh thấp hơn dự kiến khiến giá cổ phiếu IBM giảm 5%.
Cụ thể, IBM báo cáo rằng server máy chủ và hệ thống lưu trữ dữ liệu chậm lại, một trong những yếu tố cơ bản của công ty. Chỉ số này đã giảm từ 25% xuống chỉ còn 1% theo quý.
Trong bối cảnh nhiều cổ phiếu công nghệ tăng cao – đặc biệt là Netflix (NASDAQ:NFLX) đã vượt các chỉ số chính, giá cổ phiếu đã tăng 14%, tổng cộng tăng 81,91% trong năm 2018. Cổ phiếu IBM đang ngày càng khó bán hơn. Giá cổ phiếu đã giảm 5,41% so với năm ngoái. Sự thất vọng ngày hôm qua có thể là giọt nước tràn ly đối với những người trung thành đối với cổ phiếu này.
Vào lúc 5:37, giá cổ phiếu IBM đã giảm $6,58 xuống chỉ còn $138,54, tương đương giảm 4,53%. Điều này khiến cổ phiếu giảm xuống vùng cảnh báo dưới đáy của một kênh giảm mạnh kể từ tháng 2. Mô hình cho thấy bên bán đã vượt bên mua. Trong khi nhà đầu tư vẫn sẵn sàng bán ở mức giá thấp hơn, người mua vẫn chưa cam kết tăng giá.
Bên bán vẫn tiếp tục giảm, từ ngưỡng $180 hồi đầu năm 2017 xuống trên ngưỡng $170 vào đầu năm nay. Trong tháng này, người bán đã vui mừng khi thấy cổ phiếu giá $155. Người mua chỉ mua khi giá giảm dưới $140, giảm 43,5% so với 6 tháng trước.
Sự thất vọng ngày hôm qua có thể là giọt nước tràn ly đối với bên mua, khiến giá giảm xuống dưới mô hình. Khi bên bán không tìm được người mua ở ngưỡng trên $140, họ phải bán với giá thấp hơn để có thể tìm người mua. Giá thấp hơn tạp ra các điểm cắt lỗ, làm bên mua ngày càng giảm.
Cuối cùng, giới đầu cơ có thể sẽ nhảy vào chiếm cơ hội khi bán khống cổ phiếu, càng gây áp lực lên IBM.
Chiến lược giao dịch - Thiết lập vị thế Bán
Nhà đầu tư bảo thủ có thể chờ đợi phiên bứt phá xu hướng giảm, với mức giảm ít nhất 3% trong 3 ngày, và giá vẫn nằm dưới mô hình. Đà giảm sẽ được theo dõi từ ngưỡng thấp ngày 27/6 ở mức $137,45.
Giá đóng cửa ngày thứ 6 khiến thị trường bất ngờ. Nhà đầu tư sẽ chờ động thái trở lại để kiểm nghiệm đường kháng cự ở đáy tam giác khi giá giảm dưới ngưỡng $135.
Ví dụ giao dịch:
- Điểm vào: $135
- Cắt lỗ: $140
- Rủi ro: $5
- Mục tiêu: $120
- Lợi nhuận: $15
- Tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận: 1:3
Nhà đầu tư trung bình có thể chờ giá giảm 2% xuống $136 và 2 ngày để xem bên bán có còn giữ giá dưới đáy của tam giác cùng với một động thái trở lại để kiểm nghiệm độ chính xác của mô hình, cho thấy giá giảm dưới ngưỡng trung bình ở mức $136,50.
Ví dụ giao dịch:
- Điểm vào: $136
- Cắt lỗ: $140
- Rủi ro: $4
- Mục tiêu: $120
- Lợi nhuận: $16
- Tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận: 1:4
Nhà đầu tư mạo hiểm có thể chấp nhận rủi ro khi giá mới chỉ giảm 1% xuống $138 trong 1 ngày, và giá vẫn nằm dưới đáy của mô hình, cùng động thái trở lại nhằm xác nhận đường kháng cự khi giá giảm dưới ngưỡng $137,70.
- Điểm vào: $137
- Cắt lỗ: $140
- Rủi ro: $3
- Mục tiêu: $120
- Lợi nhuận: $17
- Tỷ lệ rủi ro-lợi nhuận: 1:5