Ai đang âm thầm gom hàng khi thị trường điều chỉnh sâu?
Investing.com -- Công ty Senior plc (LON:SNR) vào hôm thứ Sáu đã công bố kế hoạch bán mảng kinh doanh Aerostructures cho Sullivan Street Partners với tổng giá trị lên đến 200 triệu bảng Anh, tương đương 13,1 lần EV/EBITDA năm tài chính 2024.
Cấu trúc thương vụ bao gồm khoản thanh toán ban đầu 150 triệu bảng, cùng với khoản thanh toán bổ sung tối đa 50 triệu bảng sẽ được chi trả trong nửa đầu năm 2026, tùy thuộc vào hiệu suất EBITDA của bộ phận Aerostructures trong năm tài chính 2025.
Senior dự kiến giao dịch sẽ hoàn tất vào cuối năm hiện tại, mặc dù thương vụ vẫn phụ thuộc vào một số điều kiện giới hạn và sự chấp thuận của khách hàng, có thể mất vài tháng để hoàn thành.
Công ty sẽ nhận được khoản tiền mặt ròng ban đầu khoảng 100 triệu bảng sau khi tính đến các khoản nợ thuê khoảng 40 triệu bảng và các khoản liên quan đến nợ khoảng 10 triệu bảng.
Chi phí giao dịch ước tính khoảng 12 triệu bảng.
Senior có kế hoạch sử dụng số tiền ban đầu này để giảm nợ và tài trợ cho chương trình mua lại cổ phiếu trị giá 40 triệu bảng, chương trình này sẽ bắt đầu sau khi giao dịch hoàn tất và nhận được tiền.
Việc thoái vốn này phù hợp với chiến lược đã công bố trước đó của Senior nhằm tập trung vào các khả năng Vận chuyển Chất lỏng và Quản lý Nhiệt có tính khác biệt cao và giàu sở hữu trí tuệ, một hướng đi mà công ty đã nhấn mạnh trong nhiều dịp, bao gồm cả tại Sự kiện Thị trường Vốn gần đây.
Sau khi thoái vốn, Senior sẽ có biên lợi nhuận EBITA và hồ sơ ROCE được cải thiện, động lực dòng tiền hoạt động mạnh hơn, cường độ vốn thấp hơn, và sẽ có vị thế tốt hơn để phát triển trong các thị trường lõi của mình.
Công ty trước đây đã đưa ra các mục tiêu tài chính trung hạn cho hoạt động kinh doanh tiếp tục của mình, bao gồm biên lợi nhuận EBITA hai con số ở cấp độ tập đoàn, ít nhất là biên lợi nhuận giữa mười mấy phần trăm cho bộ phận Hàng không vũ trụ, biên lợi nhuận 10-12% cho bộ phận Flexonics, hơn 85% chuyển đổi tiền mặt trong chu kỳ, và ROCE của tập đoàn từ 15-20%.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.