Standex International Corporation (NYSE: SXI) báo cáo doanh số bán hàng giảm 7,7% trong quý tài chính đầu tiên của năm 2025, với biên lợi nhuận gộp kỷ lục trên 40% và biên lợi nhuận hoạt động gần 16%. Công ty đã công bố việc mua lại Amran Instrument Transformers và Narayan Powertech, dự kiến sẽ ngay lập tức tích lũy các số liệu tài chính khác nhau và tăng cường tiếp xúc với các thị trường tăng trưởng nhanh.
Những điểm chính
- Tổng doanh thu của Standex trong quý tài chính đầu tiên là 170,5 triệu đô la, với mức giảm hữu cơ là 11,4%.
- Công ty báo cáo biên lợi nhuận hoạt động được điều chỉnh cố định là 15,9% và thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu giảm nhẹ xuống còn 1,71 đô la.
- Việc mua lại Amran Instrument Transformers và Narayan Powertech với giá 462 triệu USD dự kiến sẽ thúc đẩy doanh thu, biên EBITDA, biên lợi nhuận hoạt động, thu nhập trên mỗi cổ phiếu và dòng tiền tự do.
- Standex kỳ vọng doanh thu cải thiện trong quý II do việc mua lại và ổn định nhu cầu thị trường.
- Công ty có kế hoạch phát hành sản phẩm mới trên tất cả các ngành nghề kinh doanh trong năm tài chính 2025, đặt mục tiêu tỷ lệ đòn bẩy ròng dưới 1 trong vòng 24 tháng sau khi mua lại.
Triển vọng công ty
- Standex kỳ vọng Tập đoàn Amran/Narayan sẽ tạo ra doanh thu khoảng 100 triệu USD vào năm 2024, với biên EBITDA đã điều chỉnh vượt quá 40%.
- Phân khúc Điện tử, hiện là lớn nhất đối với Standex, dự kiến sẽ chứng kiến mức tăng trưởng hữu cơ từ trung bình đến cao trong quý III và IV.
- Công ty đang tập trung vào việc trả nợ và kỳ vọng sẽ cải thiện biên lợi nhuận hoạt động và biên lợi nhuận gộp, hướng đến phạm vi trung bình 20% trong thời gian tới.
Điểm nổi bật của Bearish
- Công ty báo cáo doanh thu hợp nhất giảm 7,7% so với cùng kỳ năm ngoái.
- Mảng Điện tử giảm 4,8% doanh thu.
- Hoạt động kinh doanh khắc đang phải đối mặt với những thách thức và dự kiến sẽ không đóng góp đáng kể vào tăng trưởng trong năm tài chính này.
Điểm nổi bật của Bullish
- Việc mua lại Amran/Narayan được xem là một cột mốc quan trọng, mở ra một thị trường trị giá 2 tỷ USD trong lĩnh vực lưới điện.
- Vị thế thanh khoản của Standex vẫn mạnh mẽ, với 164,6 triệu đô la tiền mặt và cổ tức hàng quý được công bố là 0,32 đô la mỗi cổ phiếu.
- Công nghệ kỹ thuật đang trải qua sự tăng trưởng hữu cơ hai con số và phân khúc khoa học dự kiến sẽ tăng trưởng giữa một con số.
Bỏ lỡ
- Thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu giảm nhẹ xuống còn 1,71 đô la.
- Không có sự tăng trưởng hữu cơ nào được kỳ vọng trong phân khúc Điện tử cho quý 2 tài chính.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Ban lãnh đạo dự kiến sự tăng trưởng giữa thanh thiếu niên cho Tập đoàn Amran / Narayan trong 3 đến 5 năm tới.
- Standex có tỷ lệ đặt hàng mạnh mẽ trong lĩnh vực điện tử, với 75 triệu USD đơn đặt hàng, cao nhất trong hơn một năm.
- Việc mua lại mở ra một thị trường quan trọng trong đầu tư hàng năm vào cơ sở hạ tầng lưới điện, dự kiến sẽ tăng trưởng đáng kể vào năm 2030.
Tóm lại, Standex International phải đối mặt với một thị trường đầy thách thức nhưng vẫn duy trì tỷ suất lợi nhuận mạnh mẽ và dự đoán tăng trưởng doanh thu sau các thương vụ mua lại chiến lược. Việc công ty tập trung vào trả nợ và ra mắt sản phẩm mới, cùng với việc mở rộng sang các thị trường tăng trưởng nhanh, định vị công ty cho tiềm năng tăng trưởng trong những quý tới. Standex vẫn cam kết cải thiện các chỉ số tài chính và mang lại giá trị cho các cổ đông khi tích hợp các thương vụ mua lại mới vào mô hình kinh doanh của mình. Cuộc gọi thu nhập tiếp theo được lên kế hoạch cho quý tài chính thứ hai của năm 2025, nơi các bản cập nhật tiếp theo sẽ được cung cấp.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Standex International Corporation (NYSE: SXI) đã chứng minh khả năng phục hồi khi đối mặt với sự sụt giảm doanh thu gần đây, bằng chứng là tình hình tài chính mạnh mẽ và các sáng kiến tăng trưởng chiến lược. Theo dữ liệu của InvestingPro, công ty tự hào có vốn hóa thị trường là 2,17 tỷ USD, phản ánh niềm tin của nhà đầu tư vào triển vọng dài hạn của mình.
Mặc dù doanh số bán hàng được báo cáo giảm 7,7% trong quý tài chính đầu tiên của năm 2025, Standex vẫn duy trì nền tảng tài chính vững chắc. Một mẹo đầu tư nhấn mạnh rằng tài sản lưu động của công ty vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy bảng cân đối kế toán lành mạnh hỗ trợ chiến lược mua lại và thanh toán cổ tức.
Nói về cổ tức, Standex có một hồ sơ theo dõi ấn tượng. Một mẹo InvestingPro tiết lộ rằng công ty đã duy trì chi trả cổ tức trong 54 năm liên tiếp, thể hiện cam kết mạnh mẽ đối với lợi nhuận của cổ đông. Điều này đặc biệt đáng chú ý với tỷ suất cổ tức hiện tại là 0,68% và mức tăng trưởng cổ tức đáng chú ý là 14,29% trong mười hai tháng qua.
Việc mua lại Amran Instrument Transformers và Narayan Powertech phù hợp với hồ sơ tài chính của Standex. Công ty hoạt động với mức nợ vừa phải, theo ghi nhận của một InvestingPro Tip khác, điều này cho thấy họ có sự linh hoạt về tài chính để tích hợp các thương vụ mua lại này một cách hiệu quả mà không cần mở rộng quá mức bảng cân đối kế toán.
Các nhà đầu tư cần lưu ý rằng Standex đang giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần, với mức giá bằng 98,98% so với mức đỉnh 52 tuần. Hiệu suất này được phản ánh trong tổng lợi nhuận mạnh mẽ của công ty là 32,81% trong năm qua, cho thấy niềm tin của nhà đầu tư mạnh mẽ bất chấp sự sụt giảm doanh số gần đây.
Đối với những người quan tâm đến việc tìm hiểu sâu hơn về tài chính và triển vọng tương lai của Standex, InvestingPro cung cấp các mẹo và hiểu biết bổ sung. Trên thực tế, có thêm 11 Mẹo InvestingPro có sẵn cho SXI, cung cấp cái nhìn toàn diện về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.