Ngân hàng Nordea Abp (NDA.HE) đã báo cáo kết quả kinh doanh quý III mạnh mẽ cho năm 2024, với tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu là 16,7% và lợi nhuận hoạt động là 1,6 tỷ euro. Giám đốc điều hành của ngân hàng, Frank Vang-Jensen, nhấn mạnh lợi nhuận vững chắc được thúc đẩy bởi khối lượng kinh doanh ổn định và hoạt động khách hàng mạnh mẽ, đặc biệt là trong tiết kiệm và đầu tư.
Những điểm chính:
• Tổng thu nhập tăng 2% so với cùng kỳ năm ngoái
• Thu nhập phí thuần và hoa hồng tăng 4%
• Kết quả giá trị hợp lý ròng tăng 26%
• Tài sản quản lý tăng 15%
• Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu cả năm dự kiến vượt 16%
• Mua lại cổ phiếu sẽ tiếp tục trong tháng này
Triển vọng công ty
• Dự kiến lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu trên 16% cho năm 2024 và trên 15% cho năm 2025
• Dự kiến mức độ hoạt động cao hơn trong năm tới
• Triển vọng xây dựng cho thu nhập lãi thuần (NII)
• Tăng trưởng chi phí dự kiến sẽ thấp hơn đáng kể vào năm 2025 so với năm 2024
Điểm nổi bật của Bearish
• Thu nhập lãi thuần giảm 1% so với cùng kỳ năm ngoái
• Cho vay giảm 3% so với cùng kỳ năm ngoái
• Khả năng cắt giảm lãi suất nhanh hơn dự kiến có thể ảnh hưởng đến biên lãi ròng
• Bối cảnh cạnh tranh vẫn còn gay gắt, đặc biệt là ở Thụy Điển và Na Uy
Điểm nổi bật của Bullish
• Vị thế vốn mạnh với tỷ lệ CET1 đạt 15,8%
• Khối lượng tiền gửi tăng 14% so với cùng kỳ năm ngoái
• Vượt mốc 500 giao dịch trên thị trường vốn nợ trong năm 2024
• Dòng chảy ròng tích cực 3,6 tỷ euro trong quản lý tài sản và tài sản
• Tổng phí bảo hiểm bằng văn bản trong bảo hiểm nhân thọ đạt 2,6 tỷ euro, tăng từ 1,8 tỷ euro
Bỏ lỡ
• Lỗ cho vay ròng ở mức 51 triệu Euro
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
• Những cơn gió ngược vốn dự kiến sẽ đạt tổng cộng khoảng 100 điểm cơ bản trong sáu quý tới
• Nordea vẫn tập trung vào việc mở rộng Bắc Âu thông qua việc mua lại chớp nhoáng
• Công ty đặt mục tiêu duy trì giá cả kỷ luật và tăng cường mối quan hệ khách hàng
• Không cập nhật về lợi ích tiềm năng của các mô hình IRB của công ty cho đến sau khi nộp đơn vào H1 2024
Ngân hàng Nordea Abp đã báo cáo kết quả kinh doanh quý III vững chắc cho năm 2024, với Giám đốc điều hành Frank Vang-Jensen nhấn mạnh lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu là 16,7% và lợi nhuận hoạt động là 1,6 tỷ euro. Tổng thu nhập của ngân hàng tăng 2% so với cùng kỳ năm ngoái, được thúc đẩy bởi thu nhập phí và hoa hồng thuần tăng 4% và kết quả giá trị hợp lý ròng tăng 26%, mặc dù thu nhập lãi thuần giảm 1%.
Hoạt động mạnh mẽ của ngân hàng được hỗ trợ bởi khối lượng kinh doanh ổn định và hoạt động khách hàng mạnh mẽ, đặc biệt là trong tiết kiệm và đầu tư. Tài sản quản lý tăng 15%, trong khi khối lượng tiền gửi tăng 14% so với cùng kỳ năm ngoái. Tuy nhiên, cho vay giảm 3% so với cùng kỳ năm ngoái, chủ yếu do hoạt động tái cấp vốn.
Nordea dự kiến lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu cả năm vượt quá 16% cho năm 2024 và hơn 15% cho năm 2025. Ngân hàng có kế hoạch tiếp tục mua lại cổ phiếu trong tháng này, sau khi thực hiện các mô hình vốn mới. Việc mua lại mảng kinh doanh ngân hàng cá nhân Na Uy của Danske Bank sắp tới sẽ kết thúc vào tháng tới, củng cố hơn nữa vị thế thị trường của Nordea trong khu vực.
Các khoản đầu tư chiến lược của ngân hàng vào công nghệ và AI được kỳ vọng sẽ nâng cao hiệu quả và trải nghiệm khách hàng. Nordea đã vượt qua 500 giao dịch trên thị trường vốn nợ vào năm 2024, thể hiện vị thế vững chắc của mình trong lĩnh vực ngân hàng doanh nghiệp.
Mặc dù triển vọng tích cực, Nordea phải đối mặt với những thách thức trong bối cảnh ngân hàng Bắc Âu cạnh tranh, đặc biệt là ở Thụy Điển và Na Uy, với áp lực về giá cho vay. Tuy nhiên, ngân hàng vẫn duy trì triển vọng mang tính xây dựng đối với thu nhập lãi thuần và dự đoán mức độ hoạt động cao hơn trong năm tới.
Trong cuộc gọi thu nhập, các giám đốc điều hành đã giải quyết những lo ngại về tác động tiềm tàng của việc cắt giảm lãi suất đối với thu nhập lãi ròng, nhấn mạnh tầm quan trọng của hàng rào trong việc giảm thiểu các tác động tiêu cực. Họ cũng nhắc lại cam kết của họ đối với việc định giá có kỷ luật và tăng cường mối quan hệ khách hàng, đặc biệt là trong lĩnh vực kinh doanh bán lẻ mới mua lại của Na Uy.
Mô hình kinh doanh đa dạng của Nordea tiếp tục mang lại lợi nhuận và tăng trưởng mạnh mẽ, được hỗ trợ bởi các khoản đầu tư liên tục. Ngân hàng vẫn tập trung vào việc mở rộng Bắc Âu thông qua các thương vụ mua lại chớp nhoáng và có kế hoạch cập nhật chiến lược vào cuối năm 2025.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất quý III mạnh mẽ của Nordea Bank Abp được hỗ trợ thêm bởi dữ liệu từ InvestingPro. Khả năng sinh lời vững chắc của ngân hàng được phản ánh qua các chỉ số định giá hấp dẫn, với hệ số P/E là 7,43 và hệ số P/E điều chỉnh là 6,9 trong mười hai tháng qua tính đến quý 2/2024. Thu nhập thấp này phù hợp với một trong những Mẹo InvestingPro, trong đó nhấn mạnh rằng Nordea đang "Giao dịch ở bội số thu nhập thấp".
Cam kết của ngân hàng đối với lợi nhuận của cổ đông được thể hiện rõ trong chính sách cổ tức. Dữ liệu của InvestingPro cho thấy tỷ suất cổ tức đáng kể là 6,65%, chứng thực một Mẹo InvestingPro khác rằng Nordea "Trả cổ tức đáng kể cho các cổ đông". Khoản chi trả cổ tức hào phóng này được hỗ trợ thêm bởi mức tăng trưởng cổ tức 12,76% trong mười hai tháng qua, thể hiện khả năng tăng giá trị cổ đông của ngân hàng ngay cả trong môi trường kinh tế đầy thách thức.
Tình hình tài chính mạnh mẽ của Nordea cũng được phản ánh trong tăng trưởng doanh thu. Công ty đã báo cáo mức tăng trưởng doanh thu 5,98% trong mười hai tháng qua, đạt 12,66 tỷ đô la. Sự tăng trưởng này, kết hợp với biên lợi nhuận hoạt động ấn tượng 57,74%, nhấn mạnh hoạt động hiệu quả và khả năng tạo ra lợi nhuận của ngân hàng.
Những thông tin chi tiết này từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho hiệu suất và triển vọng được báo cáo của Nordea. Các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn có thể truy cập 8 lời khuyên bổ sung trên InvestingPro, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của Nordea.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.