MSCI Inc. (MSCI), nhà cung cấp hàng đầu các công cụ và dịch vụ hỗ trợ quyết định quan trọng cho cộng đồng đầu tư toàn cầu, đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ trong quý đầu tiên của năm 2024. Công ty đã công bố tăng trưởng doanh thu hữu cơ 10%, tăng 12% thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu và tăng 14% dòng tiền tự do.
Bất chấp sự biến động của thị trường và những thách thức như sáp nhập ngân hàng toàn cầu lớn, MSCI đã đạt được số dư tài sản được quản lý (AUM) kỷ lục trong các quỹ ETF và các sản phẩm chưa niêm yết liên quan đến các chỉ số của mình. Các thương vụ mua lại gần đây của công ty, bao gồm Foxberry, Fabric và Trove Research, đã củng cố khả năng và giải pháp của nó. MSCI vẫn lạc quan về việc duy trì tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận mạnh mẽ trong suốt năm 2024.
Những điểm chính
- MSCI báo cáo tăng trưởng doanh thu hữu cơ 10%, tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu điều chỉnh 12% và tăng trưởng dòng tiền tự do 14% trong quý 1 năm 2024.
- Số dư AUM kỷ lục đã đạt được trong các quỹ ETF và các sản phẩm chưa niêm yết.
- Việc hủy bỏ tăng cao đã được quan sát thấy do biến động thị trường và các sự kiện của khách hàng, chẳng hạn như sáp nhập ngân hàng toàn cầu lớn.
- MSCI đang tận dụng các xu hướng thế tục như tùy chỉnh danh mục đầu tư, lập chỉ mục và tính bền vững.
- Việc mua lại đã nâng cao khả năng của MSCI, với việc mua lại Foxberry đã kết thúc với giá 22 triệu đô la.
- Hướng dẫn năm 2024 vẫn không thay đổi, với AUM dự kiến giảm trong quý 2 và phục hồi trong nửa cuối năm.
- Thuế suất hiệu quả cho thời gian còn lại của năm dự kiến là 21-22% mỗi quý.
- Một đường ống vững chắc của các cơ hội bán hàng mới được đưa ra và tỷ lệ duy trì dự kiến sẽ cải thiện trong suốt cả năm.
Triển vọng công ty
- MSCI dự kiến duy trì mức tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận cao trong năm 2024.
- Công ty kỳ vọng AUM sẽ giảm nhẹ trong quý 2 nhưng sẽ dần hồi phục trong nửa cuối năm.
Điểm nổi bật của Bearish
- Công ty đã trải qua tỷ lệ hủy bỏ cao trong các phân khúc chỉ số và ESG và khí hậu do các sự kiện của công ty.
- Chu kỳ bán hàng dài hơn và hạn chế ngân sách đã được ghi nhận, mặc dù công ty vẫn tham gia với khách hàng.
Điểm nổi bật của Bullish
- Tỷ lệ duy trì mạnh mẽ với chủ sở hữu tài sản và người quản lý tài sản đã được duy trì.
- Cơ hội tăng trưởng được nhìn thấy trong các sản phẩm cốt lõi và các giải pháp mới hơn, đặc biệt là trong các phân khúc ít bị ảnh hưởng bởi động lực chu kỳ.
Bỏ lỡ
- Hủy bỏ cao hơn bình thường do biến động thị trường và các sự kiện khách hàng cụ thể.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- MSCI đã thảo luận về kỳ vọng đối với hoạt động của khách hàng và tỷ lệ duy trì, dự đoán sự phục hồi trong suốt cả năm.
- Công ty nhấn mạnh sự tăng trưởng trong các mô-đun vốn hóa thị trường, các gói tùy chỉnh và hiệu suất mạnh mẽ giữa các chủ sở hữu tài sản, nhà quản lý tài sản và quỹ phòng hộ.
- MSCI tập trung vào các sản phẩm phái sinh, chỉ số trực tiếp trong quản lý tài sản, tính minh bạch và các công cụ rủi ro trong tài sản tư nhân và mở rộng cơ sở khách hàng của mình ngoài các nhà quản lý tích cực.
- AI đang được sử dụng để cải thiện hiệu quả và cung cấp cho khách hàng những hiểu biết sâu sắc hơn và tính toán nhanh hơn.
- Chính sách cổ tức là trả cổ tức ổn định tăng trưởng theo EPS và công ty đang tích cực tìm kiếm cơ hội tạo ra giá trị với số vốn dư thừa.
Kết quả hoạt động mạnh mẽ của MSCI trong quý I/2024, bất chấp những thách thức bên ngoài, thể hiện khả năng phục hồi và khả năng thích ứng của mô hình kinh doanh. Việc mua lại chiến lược của công ty và tập trung vào các lĩnh vực tăng trưởng như tính bền vững và tài sản tư nhân nhấn mạnh cam kết tạo ra giá trị lâu dài cho khách hàng và cổ đông. Với một đường ống vững chắc về cơ hội bán hàng và cách tiếp cận lấy khách hàng làm trung tâm, MSCI có vị trí tốt để điều hướng bối cảnh thị trường năng động và tiếp tục quỹ đạo tăng trưởng thu nhập và giá cổ phiếu.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
MSCI Inc. (MSCI) tiếp tục chứng minh khả năng phục hồi khi đối mặt với sự biến động của thị trường, với dữ liệu gần đây từ InvestingPro nhấn mạnh một số thế mạnh tài chính và nhận thức thị trường quan trọng. Dưới đây là một số thông tin chi tiết có thể khiến các nhà đầu tư quan tâm:
Dữ liệu InvestingPro:
- Với mức vốn hóa thị trường là $35,33 tỷ, MSCI cho thấy sự hiện diện và ổn định đáng kể trên thị trường.
- Hệ số P/E của công ty ở mức 35,17, phản ánh mức định giá cao mà các nhà đầu tư sẵn sàng trả cho thu nhập của công ty, có thể do vị thế thị trường mạnh mẽ và tăng trưởng ổn định.
- Tăng trưởng doanh thu trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024 là đáng chú ý ở mức 14,72%, cho thấy hiệu suất hàng đầu mạnh mẽ trong bối cảnh điều kiện thị trường đầy thách thức.
Mẹo InvestingPro:
- MSCI đã duy trì chi trả cổ tức trong 11 năm liên tiếp, thể hiện cam kết về lợi nhuận của cổ đông ngay cả trong giai đoạn không chắc chắn.
- Bất chấp sự sụt giảm giá gần đây, với giao dịch cổ phiếu gần mức thấp nhất trong 52 tuần, các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, điều này có thể mang đến cơ hội tiềm năng cho các nhà đầu tư đang tìm kiếm giá trị dài hạn.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm phân tích chuyên sâu hơn, có các Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn tại https://www.investing.com/pro/MSCI. Với việc sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24, bạn có thể được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, mở khóa nhiều thông tin tài chính và thông tin chi tiết để thông báo quyết định đầu tư của bạn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.