Cuộc gọi thu nhập: Knight-Swift báo cáo kết quả quý 2 hỗn hợp, theo dõi tăng trưởng trong tương lai

Knight-Swift Transportation (NYSE: KNX), một công ty vận tải xe tải hàng đầu, đã tổ chức cuộc gọi thu nhập quý 2 năm 2024 để thảo luận về kết quả tài chính của công ty và cung cấp thông tin chi tiết về điều kiện thị trường và hướng dẫn thu nhập trong tương lai.

Trong khi doanh thu không bao gồm phụ phí nhiên liệu tăng đáng kể, thu nhập hoạt động điều chỉnh của công ty lại giảm. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của Knight-Swift cũng thay đổi, với EPS GAAP ở mức 0,13 đô la và EPS điều chỉnh ở mức 0,24 đô la. Triển vọng của công ty vẫn lạc quan một cách thận trọng, với kế hoạch mở rộng ở nhiều phân khúc khác nhau và tập trung vào việc cải thiện lợi nhuận.

Những điểm chính

• Doanh thu của Knight-Swift, không bao gồm phụ phí nhiên liệu, tăng 18,1% do mua lại US Xpress.
• Thu nhập hoạt động điều chỉnh giảm 22,8%, với EPS GAAP ở mức 0,13 đô la và EPS điều chỉnh ở mức 0,24 đô la.
• Phân khúc xe tải đang ổn định và phân khúc LTL đang có kế hoạch mở 20 bến mới vào cuối năm nay.
• Mảng Logistics có khối lượng yếu, trong khi mảng Intermodal kỳ vọng lợi nhuận khiêm tốn trong quý 4.
• Tất cả các phân khúc khác báo cáo lợi nhuận hoạt động lần đầu tiên sau bảy quý.
• Hướng dẫn EPS điều chỉnh quý 3 và quý 4 được dự kiến lần lượt từ 0,31 USD đến 0,35 USD và 0,32 USD đến 0,36 USD.

Triển vọng công ty

• Knight-Swift dự đoán tỷ suất lợi nhuận hoạt động và doanh thu được cải thiện trong phân khúc Xe tải và LTL.
• Kỳ vọng tăng trưởng tải trọng trong các phân khúc Logistic và Intermodal.
• Công ty có vị trí tốt để nâng cao thu nhập và dòng tiền trong một thị trường đầy thách thức và đang tập trung vào việc triển khai vốn.

Điểm nổi bật của Bearish

• Thu nhập hoạt động điều chỉnh có sự sụt giảm đáng kể.
• Mảng Logistics đang phải đối mặt với những thách thức với khối lượng yếu và sự chuyển hướng khối lượng từ hoạt động kinh doanh tài sản.
• Doanh thu trong tất cả các mảng khác giảm 47,5% so với cùng kỳ năm ngoái do hoạt động kinh doanh bảo hiểm của bên thứ ba giảm dần.

Điểm nổi bật của Bullish

• Số lượng tải trọng của phân khúc liên phương thức tăng 10,8% liên tiếp, tỷ lệ hoạt động được cải thiện đáng kể.
• US Xpress dự kiến sẽ đóng góp vào thu nhập trong quý 4 và đang hoạt động ngược lại với ngành với tốc độ ngày càng tăng.
• Công ty đã ổn định thành công mảng Truckload và có kế hoạch tăng trưởng hữu cơ và vô cơ trong phân khúc LTL.

Bỏ lỡ

• Thu nhập GAAP trên mỗi cổ phiếu pha loãng giảm ở mức 0,13 đô la, bị ảnh hưởng bởi khoản phí 12,5 triệu đô la cho một khoản thanh toán.

Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp

• Giám đốc điều hành Adam Miller đã thảo luận về thành phần kinh doanh thay đổi và tiềm năng cải thiện lợi nhuận trong phân khúc Xe tải.
• Giá cước giao ngay trên bảng tải cho thấy nhu cầu tiếp tục về công suất và khách hàng cảm thấy thoải mái với mức tồn kho.
• Công ty đang tập trung vào tăng trưởng LTL thông qua việc mua lại để lấp đầy khoảng trống khu vực.
• Các nhà điều hành bày tỏ sự lạc quan về xu hướng trong tương lai, cần nhìn thấy xu hướng tích cực trong những tháng tới để có niềm tin vào một mùa đấu thầu thuận lợi.
• Các giả định về giá bao gồm cải thiện tuần tự, với mức tăng lớn hơn dự kiến trong quý 4.
• Knight-Swift có thể điều chỉnh tỷ lệ giao ngay trên hợp đồng và dự đoán môi trường lãi suất ổn định trong thời gian còn lại của năm.
• Cải thiện Xpress của Hoa Kỳ chủ yếu là do các biện pháp tự giúp đỡ, với điều kiện thị trường đóng vai trò như một cơn gió ngược.

Knight-Swift vẫn cam kết với các sáng kiến chiến lược của mình, nhằm mở rộng và cải thiện lợi nhuận trên các phân khúc của mình. Hướng dẫn của công ty phản ánh sự lạc quan thận trọng giữa những thách thức của thị trường, với trọng tâm là tận dụng các cơ hội tăng trưởng trong nửa cuối năm nay.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Knight-Swift Transportation (NYSE: KNX) đã thể hiện cam kết trả lại giá trị cho các cổ đông, bằng chứng là lịch sử trả cổ tức nhất quán. Theo InvestingPro Tips, công ty không chỉ duy trì chi trả cổ tức trong 21 năm liên tiếp mà còn tăng cổ tức trong bốn năm qua. Điều này có thể báo hiệu sự tự tin vào khả năng tạo ra dòng tiền ổn định của công ty, ngay cả trong môi trường thị trường đầy thách thức.

Từ góc độ định giá, Knight-Swift đang giao dịch ở mức bội số thu nhập cao, với tỷ lệ P / E là 71,79 và tỷ lệ P / E đã điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024 ở mức 90,72. Mặc dù điều này có thể đặt ra câu hỏi về định giá cổ phiếu, nhưng điều quan trọng cần lưu ý là các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, điều này có thể biện minh cho phí bảo hiểm nếu kỳ vọng thu nhập được đáp ứng.

Nhìn vào dữ liệu InvestingPro, vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 7,92 tỷ USD. Tăng trưởng doanh thu của Knight-Swift trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024 là khiêm tốn ở mức 1,23%, phù hợp với triển vọng thận trọng nhưng lạc quan của công ty được đề cập trong bài báo. Ngoài ra, biên lợi nhuận gộp cùng kỳ ở mức 25,81%, cho thấy hiệu quả của công ty trong việc quản lý giá vốn hàng bán.

Đối với những độc giả đang tìm kiếm một cái nhìn sâu hơn về tài chính và triển vọng tương lai của Knight-Swift, có thêm các Mẹo InvestingPro có sẵn. Những lời khuyên này có thể cung cấp thêm thông tin chi tiết về các chỉ số hiệu suất và định giá của công ty. Đối với những người quan tâm, hãy nhớ sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm giá tới 10% cho Pro hàng năm và đăng ký Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, bao gồm quyền truy cập vào các mẹo có giá trị này. Có tổng cộng 7 mẹo bổ sung được liệt kê trên InvestingPro có thể giúp các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt hơn.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.