Cuộc gọi thu nhập: Kết quả quý 2 hỗn hợp của JBT Corporation, để mắt đến việc sáp nhập với Marel

Tập đoàn JBT (JBT) đã báo cáo doanh thu quý II năm 2024 giảm 6% so với cùng kỳ năm ngoái, chủ yếu do các đơn đặt hàng sách và giao hàng bị trì hoãn và lịch trình giao hàng của khách hàng. Mặc dù vậy, công ty dự kiến doanh thu sẽ phục hồi 15 triệu đô la trong quý thứ ba.

EBITDA điều chỉnh giảm 11%, nhưng biên lợi nhuận gộp cải thiện 120 điểm cơ bản. JBT cũng công bố hướng dẫn cả năm, dự kiến tăng trưởng hàng đầu từ 3% đến 5% và bày tỏ sự tin tưởng vào việc sáp nhập với Marel, dự kiến sẽ kết thúc vào cuối năm 2024.

Những điểm chính

• Doanh thu của JBT Corporation giảm 6% YoY trong quý II/2024.
• Công ty dự kiến sẽ phục hồi doanh thu 15 triệu đô la trong quý thứ ba.
• EBITDA điều chỉnh giảm 11%, nhưng biên lợi nhuận gộp cải thiện 120 điểm cơ bản so với cùng kỳ.
• Dự án tăng trưởng cả năm từ 3% đến 5%.
• JBT dự đoán tỷ lệ đơn đặt hàng trong nước mạnh mẽ và tăng trưởng doanh thu hai con số trong nửa cuối năm 2024.
• Việc sáp nhập với Marel dự kiến kết thúc vào cuối năm 2024.

Triển vọng công ty

• JBT dự kiến doanh thu chuyển từ quý 2 sang quý 3 do nâng cấp hệ thống và sự chậm trễ của khách hàng.
• Họ dự báo sự phục hồi mạnh mẽ của thị trường gia cầm và các lĩnh vực khác trong nửa cuối năm.
• Công ty tồn đọng 90 triệu USD, dự kiến sẽ tạo ra doanh thu cao hơn năm trước.
• Hướng dẫn cả năm bao gồm EBITDA điều chỉnh từ 295 triệu đô la đến 305 triệu đô la và EPS điều chỉnh từ 5,05 đô la đến 5,35 đô la.
• JBT tự tin đạt tỷ lệ chuyển đổi dòng tiền tự do trên 100% cho cả năm.

Điểm nổi bật của Bearish

• JBT báo cáo doanh thu giảm do các vấn đề với đơn đặt hàng và giao hàng và lịch trình giao hàng của khách hàng.
• Có những điểm yếu ở các thị trường cuối cụ thể, ảnh hưởng đến kết quả hoạt động của quý II.

Điểm nổi bật của Bullish

• Đơn đặt hàng quý II là tốt thứ hai trong lịch sử của JBT.
• Công ty kỳ vọng tỷ suất lợi nhuận được cải thiện so với cùng kỳ năm ngoái, được thúc đẩy bởi khối lượng cao hơn, lợi ích hỗn hợp và hiệu quả chuỗi cung ứng.
• Đơn hàng gia cầm và điều kiện thị trường chung vẫn thuận lợi, giá bán buôn và chi phí đầu vào ổn định.

Bỏ lỡ

• Doanh thu quý II và EBITDA điều chỉnh của công ty thấp hơn so với hiệu suất trước đó.

Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp

• Các giám đốc điều hành đã thảo luận về sự phục hồi dự kiến của doanh thu bị mất và sự lạc quan chung cho nửa cuối năm.
• Họ đã cung cấp thông tin cập nhật về việc sáp nhập với Marel, bao gồm các hồ sơ pháp lý và nỗ lực tiếp cận nhà đầu tư.
• Sự tương tác của công ty với các nhà đầu tư bán lẻ thông qua webcast, quảng cáo trên báo và các cuộc họp trực tiếp là tích cực.

Tập đoàn JBT vẫn lạc quan về tương lai, kỳ vọng sự phục hồi mạnh mẽ trong quý III và tăng trưởng bền vững sau đó. Việc sáp nhập dự kiến với Marel là một động thái quan trọng đối với công ty, nhằm củng cố vị thế thị trường vào cuối năm 2024. Bất chấp những thách thức hiện tại, ban lãnh đạo của JBT vẫn tự tin vào các sáng kiến chiến lược của họ và các xu hướng tích cực trong ngành thực phẩm và đồ uống.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Kết quả tài chính gần đây của JBT Corporation cho thấy một bức tranh hỗn hợp, với một số thách thức trong tăng trưởng doanh thu nhưng cũng có các lĩnh vực về khả năng phục hồi tài chính. Theo dữ liệu của InvestingPro, vốn hóa thị trường của JBT ở mức 3,13 tỷ USD, phản ánh định giá của nhà đầu tư đối với công ty. Mặc dù doanh thu giảm nhẹ so với cùng kỳ năm ngoái là 0,81% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024, công ty vẫn duy trì biên lợi nhuận gộp mạnh mẽ là 35,86%, cho thấy khả năng kiểm soát chi phí và duy trì lợi nhuận.

Một mẹo đầu tư chuyên nghiệp nêu bật lịch sử của JBT trong việc duy trì chi trả cổ tức trong 17 năm liên tiếp, điều này có thể được các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập quan tâm. Ngoài ra, tài sản lưu động của JBT vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy tình hình tài chính vững chắc để đáp ứng các khoản nợ trước mắt.

Hệ số P/E của công ty, tính đến quý 2/2024, là 22,35, có thể tăng cao so với hệ số P/E lịch sử là 5,55. Tuy nhiên, tỷ lệ PEG thấp là 0,07 cho thấy tiềm năng tăng trưởng thu nhập của công ty được định giá hấp dẫn so với tốc độ tăng trưởng thu nhập, đây có thể là dấu hiệu của việc định giá thấp.

Các nhà đầu tư coi JBT Corporation là một khoản đầu tư tiềm năng có quyền truy cập vào những hiểu biết và mẹo bổ sung về InvestingPro, nơi có thể tìm thấy thêm 6 Mẹo InvestingPro, cung cấp phân tích sâu hơn và quan điểm chiến lược.

Đối với những người quan tâm đến thu nhập trong tương lai của JBT, ngày thu nhập tiếp theo được ấn định vào ngày 23 tháng 10 năm 2024. Với giá trị hợp lý của công ty được ước tính là 117,44 đô la bởi InvestingPro, so với mục tiêu của các nhà phân tích là 121 đô la, dường như có sự đồng thuận về tiềm năng tăng giá của JBT, phù hợp với triển vọng lạc quan của chính công ty cho nửa cuối năm 2024.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.